מפרוטוקול הפד עד להנפקה של בירקנשטוק - מה מזיז את השווקים?

| סקוט קנובסקי, Investing.com |

שוקי המניות בארה"ב צפויים להיפתח במגמה חיובית לקראת פרסום הפרוטוקולים מפגישת הפדרל ריזרב בספטמבר. בינתיים, כמה גורמים רשמיים בפד מפזרים רמזים לכך שהבנק המרכזי עשוי לבחור להימנע מהעלאות ריבית נוספות השנה בעקבות הזינוק האחרון בתשואות האג"ח האמריקאיות.

אקסון מובייל (סימול:XOM) אמורה להכריז על רכישת המתחרה פיוניר (סימול:PXD) תמורת כ-60 מיליארד דולר, ויצרנית הסנדלים הגרמנית בירקנשטוק מתמחרת את ההנפקה הראשונית שלה (IPO)

הנה כל מה שצריך לדעת על הנעשה בשווקים ביום רביעי, ה-11.10.2023

| החוזים העתידיים בוול סטריט עולים

החוזים העתידיים על מניות ארה"ב נסחרו בעליות ביום רביעי, כשהמשקיעים ממתינים בעניין רב לפרסום הפרוטוקולים מהפגישה האחרונה של הפדרל ריזרב ומנתחים את נאומיהם של בכירים בבנק המרכזי.

נכון לצהרי יום רביעי, החוזים העתידיים על מדד דאו ג'ונס עלו ב-23 נקודות או 0.1%, החוזים על ה-S&P 500 הוסיפו גם הם 0.1%, והחוזים על מדד הנאסד"ק טיפסו 0.3%.

שלושת המדדים המובילים סגרו את המסחר ביום שלישי בעליות, בהמשך להצהרות של קובעי מדיניות של הפד שעוררו תקוות שהבנק המרכזי בארה"ב יבחר שלא להעלות עוד יותר את הריבית בטווח הקצר. 

כמה מבכירי הפד ציינו כי זינוק בתשואות האג"ח האמריקאיות בשבועות האחרונים לשיא של 16 שנים, עשוי בסופו של דבר להחמיר את התנאים הפיננסיים, כלומר, ייתכן שיהיה צורך בפחות העלאות ריבית.

מדד דאו ג'ונס עלה 0.4% ביום שלישי, מדדS&P 500 הוסיף 0.5% ומדד {14958|הנאסד"ק}} עתיר הטכנולוגיה טיפס 0.6%. 

העליות במדדים המובילים הגיעו בעקבות פרסום נתוני מדד התעסוקה של ADP שהראו כי מספר המשרות החדשות שהתווספו למשק האמריקאי בספטמבר עמד על 89 אלף, נמוך בהרבה מההערכות המוקדמות לתוספת של 160 אלף. 

הנתונים הציתו מחדש את התקוות ששוק העבודה בכלכלה הגדולה בעולם מאט, מה שעשוי לגרום לפדרל ריזרב להתחיל בהורדות הריבית מוקדם יותר מהצפוי. סיכוי זה סייע בחלקו לבלום את עליית תשואות האג"ח הממשלתיות, והפיג מעט את לחץ המכירות בשוק המניות.

| פרוטוקול הפד ירכז עניין

תשומת הלב של המשקיעים מופנית כעת לפרסום הקרוב של הפרוטוקולים מהפגישה האחרונה של הפד בספטמבר, כאשר ועדת השוק הפתוח שקובעת את גובה הריבית, בחרה לשמור על יציבות והותירה את הריבית ללא שינוי.

בעת ההחלטה, היא נתפסה כסימן לאסטרטגיית ריבית מוקפדת, כאשר הפד מעוניין לרסן את עליית המחירים מבלי לגרום להתמוטטות בכלכלה הרחבה. הפד פתח בשנה שעברה במסע אגרסיבי של הידוק מדיניות שגרם לריבית לזנק כמעט מאפס לרמה הגבוהה שלה זה יותר משני עשורים.

הפד גם אותת שייתכן שתידרש העלאת ריבית נוספת השנה כדי לסייע בבלימת האינפלציה המתגברת והעיקשת - מה שתרם לאחר מכן לעלייה בתשואות האג"ח בארה"ב. 

בהתחשב בשינוי הטון בימים האחרונים מחברי הפד, אנליסטים אומרים כי כל התבטאות יונית בפרוטוקול שיתפרסם היום, תהיה ככל הנראה בעלת משמעות רבה.

לשווקים יהיו נתונים נוספים לנתח ביום חמישי, כאשר מדד המחירים לצרכן - המהווה מדד אינפלציה מרכזי - אמור להתפרסם.

| אקסון מובייל צפויה להכריז על רכישת המתחרה פיוניר ב-60 מיליארד דולר 

על פי הדיווחים, אקסון מובייל צפויה להודיע ביום רביעי כי היא רוכשת את המתחרה פיוניר נצ'וראל ריסורסז, בעסקה שהיקפה עומד על 60 מיליארד דולר, לפי רויטרס. זו עומדת להיות הרכישה הגדולה ביותר של חברה כלשהי מתחילת השנה.

סוכנות הידיעות רויטרס דיווחה כי אקסון תציע עסקת מניות במחיר של למעלה מ-250 דולר למניה עבור פיוניר.

העסקה תבסס את מעמדה של אקסון כאחת מקבוצות הנפט המובילות בארה"ב, ותעניק לחברה מיוסטון גישה מוגברת לאגן פרמיאן - אחד משדות הנפט הגדולים באמריקה - כמו גם עשור של ייצור בעלות נמוכה. 

פיוניר, הנהנית העיקרית של פריחה בתפוקת הפצלים בארה"ב, היא היצרנית השלישית בגודלה באגן פרמיאן שנמצא בשטחן של טקסס וניו מקסיקו. .

סביר להניח שעסקת מיזוג בסדר גודל כזה תתצטרך לקבל את אישור הרגולטורים להגבלים עסקיים בארה"ב, שלאחרונה מחמירים את הביקורת על מיזוגים של חברות בעלות פרופיל גבוה.

| מחירי הנפט ממשיכים לרדת על רקע דאגות אספקה

מחירי הנפט ירדו מעט ביום רביעי, כאשר הסוחרים מנסים להעריך את היקף שיבושי האספקה הצפויים בגלל המלחמה של ישראל בעזה והסלמת אי הוודאות במזרח התיכון.

השוק נרגע בצורה משמעותית לאחר ששני חוזי הנפט הגולמיים עלו בקצת יותר מ-4% ביום שני, על רקע החששות מההשפעה הפוליטית והכלכלית של הלחימה שהחלה אחרי התקפות החמאס בשבת על ישראל באזור עזה.

המשקיעים ממתינים גם לפרסום נתוני מלאי הנפט השבועיים בארה"ב שיפרסם API באיחור השבוע בשל חופשת קולומבוס דיי שהיתה ביום שני האחרון.

נכון לצהרי יום רביעי, החוזים העתידיים על נפט גולמי נסחרו בירידה של 1%, במחיר של 85.10 דולר לחבית, בעוד שהחוזים על נפט מסוג ברנט ירדו 0.9% ל-85.10 דולר לחבית.

| בירקנשטוק מתמחרת את ההנפקה

חברת בירקנשטוק תמחרה את מניותיה ב-46 דולר בהנפקה הראשונית שלה (IPO) בארה"ב, והיא תתחיל את יום המסחר הראשון שלה בבורסת ניו יורק ביום רביעי.

המחיר נמצא באמצע טווח המחירים של בירקנשטוק ששאפה להגיע לתמחור של 44 עד 49 דולר למניה ומעניק ליצרנית הסנדלרים הגרמנית הערכת שווי של כ-9.3 מיליארד דולר.

על פי מקורות שצוטטו על ידי רויטרס, הביקוש בקרב משקיעים היה חזק מספיק כדי להביא את מחיר המניה קרוב יותר לקצה העליון של הטווח המבוקש, אך גם החברה וגם החתמים שלה החליטו לנקוט בגישה שמרנית יותר בגלל התנודתיות בשוק.

בירקנשטוק, הידועה בסנדלי הזמש הטרנדיים שלה, תרוויח כ-1.5 מיליארד דולר ממכירת 32.3 מיליון מניות. חלק גדול מההכנסות יועברו ל-L Catterton, קבוצת הפרייבט אקוויטי בגיבוי המיליארדר ברנרד ארנו ולענקית מוצרי היוקרה לואי ויטון.

ההנפקה של בירקנשטוק תהיה הרביעית בגודלה בארה"ב בארבעת השבועות האחרונים. אחרי ששוק ההנפקות הראשוניות התייבש בתחילת השנה, ההתאוששות האחרונה עוררה תחילה התלהבו, אך התקוות הללו התמתנו לאחר שהמניות החדשות החזירו עד כה את רוב העליות שלהן.