מעסקת מיקרוסופט-אקטיויז'ן עד מדד המחירים - מה מזיז את השווקים?

| סקוט קנובסקי, Investing.com |

פרסום נתוני האינפלציה של יוני מארה"ב יהיה במוקד תשומת הלב של שוקי ההון, כאשר המשקיעים מקווים למצוא בהם רמזים כלשהם לגבי מסלול הריבית העתידי של הפד. 

במקומות אחרים, לפי הדיווחים, אנבידיה ו-Arm נכנסו לשיחות על כך שענקית המוליכים למחצה הפיכתה למשקיע עוגן בהנפקה המתוכננת של מפתחת השבבים הבריטית.

מיקרוסופט השיגה ניצחון מדהים בבית משפט בארה"ב לגבי המיזוג שלה עם יצרנית Call of Duty אקטיויז'ן בליזארד. 

| לקראת פרסום מדד המחירים לצרכן בארה"ב 

האינפלציה בארה"ב צפויה לעלות בקצב האיטי ביותר זה יותר משנתיים ביוני, אך יציבות באינפלציית הליבה עדיין עשויה לשכנע את קובעי המדיניות של הפדרל ריזרב לחדש את מסע הידוק המדיניות שלהם.

בחודש שעבר הראה מדד המחירים לצרכן עלייה של 3.1% בחישוב שנתי, נתון שהיווה ירידה לעומת 4.0% במאי. 

אם אלה אכן יהיו הנתונים, זו תהיה הרמה הנמוכה ביותר של המדד מאז מרץ 2021 והאטה תלולה לעומת אינפלציה של 9.1% ביוני האחרון.

בחישוב חודשי, המדד צפוי לעלות ב-0.3%, מעט גבוה יותר מ-0.1% בחודש שעבר.

בינתיים, העלייה במדד הליבה של מדד המחירים לצרכן, שאינו כולל פריטים תנודתיים יותר כמו מזון ואנרגיה, צפוי להתקרר מעט ל-5.0% בחישוב שנתי ו-0.3% בחישוב חודשי.

למרות שהאינפלציה בארה"ב מתקרבת יותר ויותר ליעד של 2% שקבע הפד, נתוני הליבה העיקשים עוררו ספקולציות לפיהן הבנק המרכזי יעלה את הריבית בהמשך החודש לאחר שהשהה את מחזור ההעלאות שלו ביוני.

| יציבות בחוזים העתידיים בארה"ב

החוזים העתידיים על מניות ארה"ב נסחרו ביציבות ובסמוך לרמות הבסיס ביום רביעי.

נכון לצהרי יום שלישי, החוזים העתידיים על מדד דאו ג'ונס עלו ב-48 נקודות או 0.14%, החוזים על ה-S&P 500 הוסיפו 8 נקודות או 0.18%, והחוזים העתידיים על ה{ {8874|נאסד"ק 100}} עלו ב-32 נקודות או 0.21%.

המשקיעים ימתינו לפרסום נתוני האינפלציה כאשר לפי כלי הניטור לריבית הפד של Investing.com, יש סיכוי של יותר מ-90% שהבנק המרכזי יודיי על העלאה של רבע נקודות בריבית בפגישתו ביולי. 

אבל עדיין לא ברור מה קובעי המדיניות יחליטו לעשות בעתיד. נתוני מדד המחירים לצרכן היום, כמו גם מדד מחירי היצרן שיתפרסמו ביום חמישי, יכולים לספק קצת הבהרות לגבי שאלה מכרעת זו.

| אנבידיה במגעים להיות משקיע עוגן בהנפקה של Arm

על פי הדיווחים, מפתחת השבבים מבריטניה Arm נמצאת במשא ומתן להכנסת אנבידיה (NASDAQ:NVDA) כמשקיע עוגן בהנפקה הראשונית המתוכננת שלה, על פי מקורות אנונימיים שצוטטו על ידי הפייננשל טיימס.

Arm מקווה שאנבידיה, שהפכה מוקדם יותר השנה ליצרנית השבבים הראשונה שהגיעה לשווי שוק של יותר מ-1 טריליון דולר, תרכוש נתח משמעותי של מניות החברה בשלב ההנפקה שלה.

לפי הדיווחים, הדיונים מתרכזים סביב הערכת השווי הפוטנציאלית של Arm. אנבידיה רוצה להגיע למחיר מניה שישקף ל-Arm שווי כולל של בין 35 ל-40 מיליארד דולר, כך על פי מקור שצוטט על ידי הפייננשל טיימס. Arm, לעומת זאת, רוצה שהמספר הזה יהיה קרוב יותר ל-80 מיליארד דולר.

ההחזקה האפשרית של אנבידיה בחברה, יכולה לעזור לחזק את ההנפקה של Arm ולייצר ביטחון בקרב המשקיעים הפוטנציאליים.

| מיקרוסופט ניצחה בקרב בבית המשפט בארה"ב על רכישת אקטיויז'ן

המיזוג של מיקרוסופט (NASDAQ:MSFT) בהיקף של 69 מיליארד דולר עם אקטיויז'ן בליזארד (NASDAQ:ATVI) קיבל דחיפה מסיבית לאחר ששופט בית משפט פדרלי דחה את בקשת הרשות להגבלים עסקיים בארה"ב להקפיא את העסקה, ביום שלישי.

השופטת המחוזית בסן פרנסיסקו,ג'קלין סקוט קורלי  אמרה כי ועדת הסחר הפדרלית, שביקשה צו מניעה למנוע את ביצוע העסקה, לא הצליחה להוכיח שהעסקה "תפגע משמעותית בהתחרות" בשוקי המנויים למשחקי וידאו או בשוק משחקי הענן.

מניית Activision סגרה ביום שלישי בעלייה של יותר מ-10%.

הרגולטורים הביעו דאגוה מכך שמיקרוסופט עלולה להשתמש ברכישת אקטיויז'ן, יצרנית המשחק הפופולרי "Call of Duty", כדי לדחוק מתחרים כמו נינטנדו (TYO:7974) וסוני (TYO:6758) פלייסטיישן.

לרשות ההגבלים ניתנה אפשרות לערער על ההחלטה עד יום שישי.

הפוקוס פונה כעת לכלבי השמירה של ההגבלים העסקיים בבריטניה. זמן קצר לאחר פסיקת בית המשפט בארה"ב, רשות התחרות הבריטית (CMA), שחסמה רשמית את המיזוג באפריל, אמרה כי היא תאפשר למיקרוסופט לשנות את תנאי העסקה כדי להפיג את החששות. 

| מחירי הנפט מטפסים בציפיה לביקושים גבוהים יותר

מחירי הנפט טיפסו ביום רביעי כאשר תחזיות לביקוש גבוה יותר קיזזו את העלייה במלאי הנפט הגולמי בארה"ב.

תחזית שוקי האנרגיה לטווח הקצר שפירסם מינהל האנרגיה האמריקאי, ביום שלישי, צופה שהביקוש יעלה על ההיצע ב-100,000 חביות ביום ב-2023 וב-200,000 חביות ליום ב-2024.

גם יצרניות הנפט הגדולות, סעודיה ורוסיה, חשפו קיצוצים נוספים בתפוקה באוגוסט. בינתיים, מדד הדולר הגיע לשפל של חודשיים, ותמך בשוק הנפט, כאשר משקיעים מהמרים שהפד עשוי להתקרב לסוף מחזור העלאת הריבית שלו.

אלא שהעלייה צוננה על ידי נתונים ממכון הנפט האמריקאי, שהראו כי מלאי הנפט הגולמי בארה"ב גדל באופן בלתי צפוי ביותר מ-2 מיליון חביות בשבוע עד 7 ביולי.