ביום חמישי, גולדמן זאקס אישררה את המלצת הקנייה החזקה שלה על מניית ConAgra (NYSE:CAG), תוך שמירה על מחיר יעד של 36.00 $. עמדת החברה נותרה חיובית למרות שמניות ConAgra ירדו בכ-8% לאחר שהחברה דיווחה על תוצאות רבעון ראשון שלא עמדו בציפיות.
ירידה זו עמדה בניגוד ל-S&P 500, שנשאר יציב. האנליסט ציין כי תת-הביצוע נבע בחלקו מבעיה זמנית בייצור של מותג Hebrew National של ConAgra, שמאז נפתרה.
הרווחים של ConAgra עדיין בדרך הנכונה בהתאם לתוכנית שנת הכספים 2025 של החברה, כאשר החברה חזרה על התחזית שלה. שיפורים בנפחים ורווחים בנתח שוק הודגשו כסמנים חיוביים לביצועי החברה. בעוד שתוצאות הרבעון האחרון עוררו חששות בקרב משקיעים לגבי ההתקדמות הרצופה המשמעותית הנדרשת כדי לעמוד בתחזית לשנה המלאה, גולדמן זאקס נותרת אופטימית לגבי הסיכויים של ConAgra.
האנליסט הצביע על השיפור הרצוף בנפח ועל תיק המוצרים של החברה, שצפוי להמשיך למשוך צרכנים עם דגש על נוחות ואפשרויות בריאות יותר. הערכת השווי של ConAgra הודגשה גם כאטרקטיבית, עם יחס מחיר לרווח (P/E) לשנים-עשר החודשים הבאים (NTM) של 11.2x, שנמוך מהממוצעים שלה ל-3 שנים ו-5 שנים של 12.5x ו-13.0x, בהתאמה.
לסיכום, גולדמן זאקס חזרה על המלצת הקנייה שלה על מניית ConAgra, עם מחיר יעד ל-12 חודשים של 36 $, בהתבסס על צמיחת הנפח המתמשכת של החברה, תיק המוצרים המכוון לצרכן, והערכת השווי הנוכחית.
בחדשות אחרות לאחרונה, ConAgra Brands Inc. דיווחה על ירידה במכירות ברבעון הראשון של 3.8% ל-2.79 ביליון $, ירידה קטנה גדולה יותר מהירידה של 2.1% שצפו מומחי השוק. מגמה זו משקפת שינוי בהתנהגות הצרכנים לכיוון אלטרנטיבות זולות יותר. בעיצומם של אתגרים אלה, ConAgra ביצעה מהלכים אסטרטגיים, כולל רכישה של Sweetwood Smoke & Co., המוסיפה מקלות בשר מעושנים FATTY לתיק המוצרים שלה.
בנוסף, החברה הייתה נושא לתחזיות שונות של אנליסטים. Evercore ISI שמרה על דירוג In Line למניות ConAgra, בהמתנה לראיות ברורות יותר לצמיחה מתמשכת ובריאה הן בהכנסות והן ברווחים. בינתיים, Jefferies גם החזיקה בעמדה זהירה, שמרה על דירוג Hold אך העלתה את מחיר היעד למניה ל-30 $ מ-27 $. Citi גם העלתה את מחיר היעד שלה מ-30 $ ל-33 $, תוך שמירה על דירוג ניטרלי.
באסיפה השנתית של החברה, בעלי המניות אישרו תיקון לפטור לנושאי משרה ובחרו אחד-עשר מועמדים לשמש כדירקטורים, אם כי התגמול לנושאי משרה בכירה לא אושר. ConAgra צופה ששנת הכספים 2025 תהיה שנת מעבר, עם תחזית לטווח של -1.5% עד צמיחה שטוחה במכירות נטו אורגניות ורווח למניה מתואם של 2.60 $ עד 2.65 $. התפתחויות אחרונות אלה מציעות הצצה למאמצים המתמשכים של החברה לנווט בסביבת שוק מאתגרת.
תובנות InvestingPro
כדי להשלים את הניתוח של גולדמן זאקס, נתוני InvestingPro מספקים הקשר נוסף למצב הכספי של ConAgra. שווי השוק של החברה עומד על 14.41 ביליון $, עם יחס P/E נוכחי של 32.06. עם זאת, יחס ה-P/E העתידי (מתואם) לשנים-עשר החודשים האחרונים נכון לרבעון הראשון של 2025 צפוי להיות 11.23, בהתאמה קרובה להערכת ה-NTM P/E של גולדמן זאקס של 11.2x.
טיפים של InvestingPro מדגישים את היסטוריית הדיבידנד החזקה של ConAgra, ששמרה על תשלומי דיבידנד במשך 49 שנים רצופות והעלתה אותם ב-5 השנים האחרונות. עקביות זו בתשואות לבעלי המניות נתמכת עוד יותר על ידי תשואת הדיבידנד הנוכחית של 4.65%, שעשויה למשוך משקיעים המתמקדים בהכנסה.
למרות האתגרים האחרונים, טיפים של InvestingPro מציינים כי הרווח הנקי צפוי לצמוח השנה, והאנליסטים צופים שהחברה תישאר רווחית. זה מתיישר עם התחזית האופטימית של גולדמן זאקס לגבי הביצועים העתידיים של ConAgra.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 7 טיפים נוספים שעשויים לספק תובנות עמוקות יותר לגבי הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק של ConAgra.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.