ביום שלישי, RBC Capital Markets שמרה על דירוג Sector Perform עבור הבנק הלאומי של קנדה (NA:CN) (OTC: NTIOF), עם מחיר יעד יציב של 134.00 דולר קנדי. האנליסט של החברה עדכן את המודל הפיננסי שלהם כדי להתחשב בהשלמה המוקדמת מהצפוי של רכישת Canadian Western Bank, שצפויה כעת להסתיים ב-3 בפברואר 2025, במקום התאריך הצפוי קודם לכן של 1 במאי 2025.
הבנק, הנסחר כעת במכפיל רווח של 13.5 ומציע תשואת דיבידנד של 3.5%, נראה מוערך בחסר לפי ניתוח InvestingPro. מעוניינים בתובנות עמוקות יותר? למנויי InvestingPro יש גישה ל-12 טיפים נוספים של מומחים ומדדים פיננסיים מקיפים עבור הבנק הלאומי של קנדה.
כתוצאה מלוח הזמנים המעודכן של הרכישה, תחזיות הרווח למניה (EPS) הליבה של RBC Capital עבור הבנק הלאומי של קנדה עודכנו. תחזית ה-EPS לשנת 2025 הועלתה ל-10.76 דולר מ-10.70 דולר, והתחזית לשנת 2026 הועלתה ל-11.60 דולר מ-11.57 דולר.
האנליסט צופה כי הבנק הלאומי של קנדה ישיג יחס הון עצמי רובד 1 (CET 1) של 13.5% ברבעון השני של 2025, בהתאם להנחיות הבנק עצמו של 13% ומעלה. צפוי כי יחס זה יעלה עוד ל-13.7% עד הרבעון הרביעי של 2025.
RBC Capital רואה את רכישת Canadian Western Bank על ידי הבנק הלאומי של קנדה כחיובית במתינות, במיוחד מכיוון שהיא צפויה לשפר את סיכויי הצמיחה של הבנק מחוץ לשוק המסורתי שלו בקוויבק. למרות התחזית החיובית לגבי השפעת הרכישה על הצמיחה, מחיר היעד למניות הבנק הלאומי של קנדה נשאר ללא שינוי.
בפרשנותם, האנליסט מ-RBC Capital הביע אמונה מתמשכת בדירוג Sector Perform, המציין כי בעוד שהרכישה עשויה לספק יתרונות צמיחה מסוימים, היא אינה מצדיקה שינוי בהערכה הנוכחית של מניית הבנק הלאומי של קנדה.
בחדשות אחרות לאחרונה, הבנק הלאומי של קנדה (NBC) הפגין מסלול פיננסי חזק, מדווח על תוצאות רבעון שלישי חזקות עם רווח למניה (EPS) משמעותי של 2.68 דולר ותשואה על ההון (ROE) של 17%. תוצאות חיוביות אלו מיוחסות לתמהיל הרווחים המגוון של הבנק ולפרופיל האשראי האיתן שלו. יתר על כן, NBC הכריז על רכישת Canadian Western Bank (CWB), מהלך המציג סיכוני אינטגרציה פוטנציאליים אך נתפס כמועיל מבחינה אסטרטגית.
Barclays לאחרונה הורידה את דירוג מניית NBC מ-Overweight ל-Equalweight, למרות העלאת מחיר היעד, בתגובה למדדי הערכה גבוהים של הבנק והסיכונים הפוטנציאליים הקשורים לאינטגרציה של CWB. מנגד, Jefferies העלתה את דירוג מניית NBC מ-Hold ל-Buy, בהתייחס ליתרונות הצפויים מרכישת CWB, שצפויה להסתיים ב-2025.
חברות אחרות, כולל Scotiabank, RBC Capital, ו-BMO Capital Markets, גם עדכנו את תחזיותיהן לגבי NBC בעקבות הביצועים הרבעוניים החזקים של הבנק, כולן מעלות את מחירי היעד שלהן. למרות אתגרים כלכליים פוטנציאליים, תיק האשראי של NBC נשאר חסין, עם הפרשות להפסדי אשראי של 149 מיליון דולר והפרשות כוללות חזקות להפסדי אשראי העולות על 1.5 ביליון דולר.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.