וורן באפט, מנכ"ל ברקשייר האת'וויי, יחד עם שותפיו טד ושלר וטוד קומבס, מגדילים בהתמדה את השקעותיהם בחברת האנרגיה המשולבת אוקסידנטל פטרוליום ובענקית הטכנולוגיה אפל. צוות ההשקעות רוכש מניות אוקסידנטל מאז 2022, וכעת מחזיק ביותר מ-224 מיליון מניות. הם גם הרחיבו את אחזקותיהם המשמעותיות ממילא באפל, 162 מיליארד דולר, חברה ששולטת ביותר ממחצית משוק הסמארטפונים בארה"ב.
באפט, למרות שאינו בקיא במיוחד בטכנולוגיה, מעריך את מחויבותה של אפל לחדשנות ואת הפיכתה לחברת פלטפורמה תחת המנכ"ל טים קוק. המעבר של החברה לשירותי מנויים צפוי לייצב את ההכנסות במהלך מחזורי החלפת אייפון ולהגביר את נאמנות הלקוחות. על פי נתוני InvestingPro, ההכנסות של אפל ב-12 החודשים האחרונים הסתכמו ב-383.93 מיליארד דולר. החברה גם רשמה תשואה נאה על נכסים של 28.23% ברבעון השלישי של 2023.
יש לציין כי InvestingPro Tips מדגישה כי הנהלת אפל רוכשת בחזרה מניות באגרסיביות ומגדילה את הדיבידנד שלה במשך 11 שנים ברציפות. זה עולה בקנה אחד עם האסטרטגיה של באפט להשקיע בחברות שמשלמות דיבידנדים ומנוהלות על ידי צוותים סולידיים. השקעתו של באפט באפל נתמכת עוד יותר על ידי העובדה שהחברה היא שחקנית בולטת בתעשיית הטכנולוגיה, החומרה, האחסון והציוד ההיקפי ופועלת עם רמת חוב מתונה.
בהפניית תשומת ליבנו לאוקסידנטל פטרוליום, InvestingPro טיפים מצביעים על כך שהחברה שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 50 שנה ברציפות וצפויה להיות רווחית השנה. שווי השוק של החברה הוא 57.66 מיליארד דולר, לפי נתוני InvestingPro, והיא נסחרת לפי מכפיל רווח של 10.12. מניית החברה נסחרת בדרך כלל עם תנודתיות מחיר נמוכה, מה שהופך אותה להשקעה יציבה יחסית.
בנוסף להשקעות אלה, סביר מאוד להניח שבאפט וצ'רלי מאנגר רכשו מניות של ברקשייר האת'וויי ברבעון השלישי וימשיכו לעשות זאת גם ברבעון הרביעי. זאת בעקבות תיקון משנת 2018 לתוכנית הרכישה החוזרת של מניות החברה, המאפשר רכישות חוזרות אם המניות נחשבות לשווי חסר ולחברה יש לפחות 30 מיליארד דולר במזומן ושווי ערך. מאז תיקון זה, יותר מ-71 מיליארד דולר ברכישות עצמיות אושרו ב-20 מתוך 20 רבעונים, מה שהגדיל למעשה את נתח הבעלות של בעלי המניות. נכון ל-30 ביוני, ערימת המזומנים של ברקשייר האת'וויי עמדה על 147 מיליארד דולר, ובכך עברה משמעותית את רף הרכישות העצמיות, שנקבע בעבר על 120% מהשווי בספרים.
האסטרטגיה של באפט להשקיע בחברות מותג שמשלמות דיבידנדים ומנוהלות על ידי צוותים סולידיים הובילה לתשואה של מעל 4,250,000% במניות Class A מאז שנות השישים. למרות מכירת מניות בשווי 33 מיליארד דולר בין אוקטובר 2022 ליוני 2023, אסטרטגיה זו ממשיכה לקצור פירות עבור ברקשייר האת'וויי. ניתן לעקוב אחר פעילויות ההשקעה של באפט באמצעות הגשת חובה רבעונית 13F וטופס 4 בכל פעם שלברקשייר האת'וויי יש אחזקה של 10% או יותר בחברה ציבורית.
לקבלת תובנות וטיפים מפורטים יותר על חברות אלה ואחרות, שקול להירשם ל- InvestingPro המציע טיפים רבים נוספים ומדדים בזמן אמת.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.