ביום רביעי, RBC Capital התאימה את יעד מחיר המניה של GE Aerospace (NYSE:GE), והורידה אותו ל-200 $ מ-210 $ קודם לכן, תוך שמירה על דירוג ביצועים עודף למניה.
ההתאמה מגיעה בעקבות פרסום התוצאות הכספיות של GE Aerospace לרבעון השלישי של 2024, שכללו רווח למניה מתואם של 1.15 $, מעט מעל הערכת הקונצנזוס של 1.13 $. ההכנסות לרבעון דווחו על 8.9 ביליון $, עלייה של 6% בהשוואה לשנה שעברה.
זהו הרבעון השני שבו GE Aerospace מפרסמת דוח כספי כחברה עצמאית. למרות תחושות מעורבות לגבי ביצועי החברה, GE Aerospace שיפרה את תחזיותיה לשנת 2024 המלאה עבור רוב המדדים הפיננסיים. עם זאת, החברה עדכנה את תחזיתה למשלוחי מנועי LEAP, וכעת צופה ירידה של 10% במהלך השנה.
תוצאות הרבעון השלישי חשפו כי מספר ביקורי המנועים בסדנאות נותר ללא שינוי, מה שנתפס כאכזבה. עם זאת, היבט זה גם הדגיש את הפוטנציאל לרווחים כאשר בעיות שרשרת האספקה ייפתרו וייצור להבי הטורבינה בלחץ גבוה (HPT) החדשים של Leap יגדל.
ההחלטה של RBC Capital לשמור על דירוג ביצועים עודף משקפת תחזית חיובית לביצועי GE Aerospace בעתיד למרות הורדת יעד המחיר. הפרשנות של החברה מרמזת על ביטחון ביכולת הרווח של החברה בעודה מתמודדת עם אתגרי שרשרת האספקה ומגדילה את ייצור להבי ה-HPT החדשים של Leap. יעד מחיר המניה המעודכן של 200 $ לוקח בחשבון את התוצאות הרבעוניות האחרונות ואת הנחיות החברה המעודכנות לשנה.
בחדשות אחרות לאחרונה, GE Aerospace דיווחה על תוצאות כספיות חזקות. החברה חוותה עלייה משמעותית של 28% בהזמנות, שתרמה לעלייה של 6% בהכנסות וגידול של 14% ברווח התפעולי.
הרווח למניה המתואם זינק ב-25%, והחברה ייצרה תזרים מזומנים חופשי משמעותי של 1.8 ביליון $. צבר ההזמנות עומד כעת על 149 ביליון $ מרשימים, הקשורים בעיקר לשירותים. לאור ביצועים אלה, GE Aerospace העלתה את תחזית הרווח התפעולי השנתי שלה לטווח שבין 6.7 ביליון $ ל-6.9 ביליון $.
בינתיים, Wells Fargo העלתה את יעד המחיר עבור GE Aerospace מ-205 $ ל-210 $, תוך שמירה על דירוג משקל יתר למניות. ההתאמה מגיעה בעקבות תנאי השוק, אותם ייחס האנליסט של Wells Fargo לציפיות שאפתניות מדי ויום מאתגר למגזר התעופה וההגנה.
מצד שני, גם UBS שמרה על עמדה חיובית כלפי החברה, והעלתה את יעד המחיר ל-230 $, תוך הכרה בצמיחה העקבית בשורה העליונה של החברה, הרחבת המרג'ין וייצור תזרים מזומנים חזק.
למרות ירידה ברווח מגזר טכנולוגיות ההגנה וההנעה וירידה של 4% במשלוחי המנועים הכוללים בשל בעיות בשרשרת האספקה, החברה נשארת אופטימית. מגזר המנועים המסחריים והשירותים ראה זינוק של 29% בהזמנות וצמיחה של 10% בהכנסות משירותים.
יתר על כן, GE Aerospace משקיעה ביליון $ ב-MRO כדי להגדיל את קיבולת השוק המשני ופותחת סדנת MRO חדשה ל-LEAP בפולין. אלה חלק מההתפתחויות האחרונות בחברה.
תובנות InvestingPro
הביצועים האחרונים והתחזית העתידית של GE Aerospace יכולים להיות מוארים עוד יותר על ידי נתונים מ-InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 191.2 ביליון $ מרשימים, המשקפים את נוכחותה המשמעותית בתעשיית התעופה וההגנה. למרות התאמת יעד המחיר האחרונה על ידי RBC Capital, המניה של GE הראתה חוזקה יוצאת דופן, עם תשואה כוללת של 108.78% בשנה האחרונה.
טיפים של InvestingPro מדגישים כי GE שמרה על תשלומי דיבידנדים במשך 54 שנים רצופות, מה שמדגים מחויבות לתשואות לבעלי המניות גם כשהיא מתמודדת עם אתגרי התעשייה. עקביות זו מתיישבת עם חוסנה של החברה מול בעיות שרשרת האספקה שהוזכרו בכתבה.
יתר על כן, נתוני InvestingPro מראים כי ההכנסות של GE ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024 הגיעו ל-61.91 ביליון $, עם שיעור גידול חזק של 21.95%. מסלול צמיחה זה תומך בהחלטת החברה לשפר את הנחיותיה לשנת 2024 המלאה עבור רוב המדדים הפיננסיים, כפי שצוין בכתבה.
עבור משקיעים המחפשים הבנה עמוקה יותר של הפוטנציאל של GE, InvestingPro מציע 13 טיפים נוספים, המספקים ניתוח מקיף של הבריאות הפיננסית ומיקום השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.