ביום רביעי, האנליסט מאט אולני מ-Stephens עדכן את מחיר היעד עבור BOK Financial (NASDAQ:BOKF), והוריד אותו מ-135 ל-127 דולר, תוך שמירה על דירוג Equal Weight למניה. מחיר היעד המעודכן משקף שינוי בהערכת השווי בהתבסס על הביצועים האחרונים של החברה והתחזיות העתידיות. עם שווי שוק נוכחי של 7.33 ביליון דולר ויחס מכפיל רווח של 14x, ניתוח InvestingPro מצביע על כך שהמניה נסחרת כרגע מעט מתחת לשווי ההוגן שלה.
תוצאות הרבעון הרביעי של 2024 של BOK Financial הציגו הכנסות ריבית נטו (NII) חזקות, הכנסות מעמלות חזקות, וירידה בהוצאות הפרשה להפסדי אשראי, מה שהוביל לרווח למניה (EPS) והכנסה נטו לפני הפרשות (PPNR) שעלו על תחזיות הקונצנזוס.
אולני ציין כי התחזית של החברה לשנת 2025 צופה צמיחת הכנסות חזקה יותר, אשר צפויה להניב מינוף תפעולי חיובי. נתוני InvestingPro מגלים כי החברה שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 20 שנים רצופות והשיגה תשואה מוצקה של 7.34% מתחילת השנה, מה שמדגים יצירת ערך עקבית לבעלי המניות.
האנליסט הדגיש כי BOK Financial צפויה ליהנות משינוי בתמהיל ההכנסות, עם NII חזק יותר וצמיחה איטית יותר בהכנסות מעמלות, המיוחסת להתלילות עקומת התשואה שנצפתה בחודשים האחרונים. שינוי זה נחשב כמציב את BOK Financial בעמדה טובה בהשוואה למתחרותיה האזוריות.
בנוסף, הציפיות הן שצמיחת האשראי של BOK Financial תעלה על זו של מתחרותיה ב-2025. אופטימיות זו מבוססת על תמהיל תיק האשראי של החברה, סביבת הפעילות הידידותית לעסקים, והצמיחה האחרונה ביצרנים חדשים.
מחיר היעד החדש של 127 דולר נגזר מיישום מכפיל של 14x על תחזית הרווח למניה של החברה ל-2026 ו-1.6x על הערך המאזני של המניה ב-12 החודשים האחרונים (TBVPS). למרות הורדת מחיר היעד, דירוג Equal Weight מרמז על כך ש-Stephens רואה את מניית BOK Financial כמוערכת נכון ברמות הנוכחיות.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.