ביום חמישי, קבוצת טלסי הייעוץ עדכנה את תחזיתה לגבי רסטורציה הארדוור (NYSE: RH), העלתה את מחיר היעד ל-500 דולר מ-485 דולר קודם לכן ושינתה את דירוג המניה ל"עודף ביצוע", שמהווה שדרוג מ"ביצוע שוק". כרגע נסחרת ב-396.39 דולר, RH הפגינה תנופה מרשימה עם זינוק של 79.76% במהלך ששת החודשים האחרונים. על פי ניתוח InvestingPro, המניה נראית מוערכת ביתר ברמות הנוכחיות, אם כי המומנטום נשאר חזק עם 15 אנליסטים שעדכנו לאחרונה את תחזיות הרווח כלפי מעלה.
השדרוג הושפע ממגמות ביקוש חזקות מהצפוי של רסטורציה הארדוור, כפי שנצפו ברבעון השלישי של 2024 והמשיכו לרבעון הרביעי. החברה דיווחה על עלייה כוללת בביקוש של 13% ברבעון השלישי של 2024 ועלייה של 18% בנובמבר. נתונים מוקדמים מצביעים על כך שהביקוש בדצמבר האיץ עוד יותר. עם שווי שוק של 7.37 ביליון דולר והכנסות ב-12 החודשים האחרונים של 3.1 ביליון דולר, RH שומרת על נוכחות חזקה בשוק. גלה תובנות מפורטות יותר ו-10+ טיפים נוספים של ProTips עם הניתוח המקיף של InvestingPro.
האופטימיות של האנליסט לגבי רסטורציה הארדוור מבוססת גם על הפוטנציאל של החברה להגדיל את נתח השוק בזמן שהביקוש הכללי לרהיטים נשאר מתון. תחזית זו נתמכת בהצגת מוצרים חדשים של החברה, סימנים להתאוששות בשוק הדיור, והתכנון לפתיחת חנויות חדשות בשווקים אירופיים מרכזיים. החברה שומרת על נזילות בריאה עם יחס שוטף של 1.43, המצביע על משאבים מספיקים למימון תוכניות ההרחבה שלה.
לשנת 2025, טלסי צופה שרסטורציה הארדוור תוכל להשיג צמיחה במכירות של אמצע העשרה אחוזים. תחזית זו מלווה בציפייה שהמרג'ין התפעולי יתרחב לכ-15% ב-2025, עלייה מ-11.6% ב-2024. צמיחה צפויה זו היא למרות הפוטנציאל ללחץ מוגבר מפחת גבוה יותר.
מחיר היעד המעודכן של 500 דולר מבוסס על יישום מכפיל מחיר לרווח (P/E) של כ-38 פעמים לתחזית הרווח למניה המעודכנת ל-2025 של 13.20 דולר. מכפיל הערכה זה גבוה משמעותית ממכפיל ה-P/E העתידי ההיסטורי של רסטורציה הארדוור לחמש שנים של כ-20 פעמים.
עם זאת, האנליסט מצדיק את המכפיל הגבוה יותר על ידי ציון הערכות השוק הכלליות הגבוהות יותר ומגמות הביקוש המואצות הספציפיות לרסטורציה הארדוור. מכפיל ה-P/E העתידי לשנה אחת של המניה הוא כ-40 פעמים.
בחדשות אחרות לאחרונה, רסטורציה הארדוור הייתה במרכז תשומת הלב של מספר חברות פיננסיות. Loop Capital העלתה את מחיר היעד על מניות קמעונאית הריהוט היוקרתי ל-450 דולר מ-320 דולר, תוך שמירה על דירוג "החזק". החברה הדגישה את הביצועים החזקים של החברה ברבעון הפיסקלי השלישי ואת ההשקעות המשמעותיות שלה בטרנספורמציה של הסחורה.
Stifel חזרה על דירוג ה"קנייה" שלה על רסטורציה הארדוור, וציינה את המניות כמוערכות בחסר. החברה הביעה ביטחון ביכולת החברה לצמוח ולעלות על הציפיות, כפי שמצוין על ידי מגמות הביקוש האחרונות והשיפורים הצפויים במרווחים ובתזרים המזומנים.
Guggenheim גם שמרה על עמדה חיובית, והעלתה את מחיר היעד של המניה ל-550 דולר מ-425 דולר בעקבות הביצועים החזקים של החברה ברבעון השלישי. החברה צופה שהשקות המוצרים הקרובות של החברה יובילו לרמות ביקוש שיא ב-12 עד 24 החודשים הבאים.
TD Cowen הראתה גם כן ביטחון ברסטורציה הארדוור, והעלתה את מחיר היעד של המניה ל-500 דולר מ-380 דולר קודם לכן. החברה ציינה את האצת הביקוש החזקה מתחילת הרבעון כגורם מפתח לתחזית האופטימית.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.