ביום שני, נידהאם העלתה את יעד מחיר המניה של קארוונה Co. (NYSE:CVNA) ל-330 דולר מ-300 דולר קודם לכן, תוך שמירה על דירוג קנייה למניה. החברה, ששווי השוק שלה כעת עומד על 32.3 ביליון דולר, הפגינה מומנטום מרשים עם עלייה של 374% מתחילת השנה.
על פי ניתוח של InvestingPro, קארוונה שומרת על ציון Piotroski מושלם של 9, המצביע על חוסן פיננסי חזק. ההתאמה משקפת אופטימיות לגבי הדינמיקה בשוק הרכב המשומש, שצפויה לתרום לרווח גולמי גבוה יותר ליחידה (GPU) ברבעון הרביעי, וכן לעלייה צפויה במכירות היחידות, הנתמכת בנתונים של צד שלישי.
האנליסט של החברה הדגיש את החוזק המתמשך במכירות הקמעונאיות של רכבים משומשים וציין כי נתוני שוק הסיטונאות הראו רמות פחת נמוכות מהרגיל עבור הרבעון עד כה. עם יחס שוטף בריא של 3.25 וצמיחה בהכנסות של 12.2% ב-12 החודשים האחרונים, נראה כי קארוונה ממוצבת היטב להפיק את המקסימום מהזדמנויות השוק.
גורמים אלה נתפסים כרוח גבית חיובית ל-GPU הקמעונאי של קארוונה, שכן הם תורמים לפחות ימי מכירה ורמות נמוכות יותר של פחת כלי רכב, בניגוד להנחיות של קארוונה שרמזו על עונתיות רגילה או חלשה יותר.
יתר על כן, הביצועים החזקים בשוק הסיטונאי צפויים להוביל למחירים גבוהים יותר עבור מכירות כלי רכב, מה שעשוי להשפיע לחיוב על ה-GPU הסיטונאי של קארוונה. האנליסט העלה את התחזיות לרבעון הרביעי הן ביחידות והן ב-GPU, וכן העלה את תחזיות היחידות לטווח הארוך בהתבסס על הגדלת נתח השוק של קארוונה והחוזק של שוק הקצה.
תחזית ה-EBITDA המתואמת המעודכנת של נידהאם לרבעון הרביעי גבוהה בכ-15% מהקונצנזוס, מה שמאותת על תחזית חיובית יותר לביצועים הפיננסיים של קארוונה. עדכון זה מגיע על רקע של תנאים מועדפים בתעשיית הרכב המשומש שעשויים להגביר את הרווחיות של קארוונה.
עם יעדי אנליסטים הנעים בין 75 ל-320 דולר ושמונה אנליסטים שעדכנו לאחרונה את תחזיות הרווח כלפי מעלה, משקיעים המחפשים תובנות עמוקות יותר יכולים לגשת לניתוח מקיף באמצעות דוחות המחקר המפורטים של InvestingPro, המכסים למעלה מ-1,400 מניות אמריקאיות.
בחדשות אחרות לאחרונה, קארוונה זכתה לשדרוג משמעותי ממורגן סטנלי, ששינתה את דירוג המניה שלה מתת-משקל למשקל שווה. שינוי זה הגיע בעקבות תוצאות הרבעון השלישי של קארוונה שעלו על הציפיות, מה שהוביל לעלייה משמעותית ביעד המחיר של החברה למניות קארוונה, מ-110.00 דולר ל-260.00 דולר. הביטחון של מורגן סטנלי בפוטנציאל הצמיחה והרווחיות של קארוונה משתקף בהתאמה זו.
במקביל, קארוונה דיווחה על רבעון שלישי שובר שיאים ב-2024, עם עלייה של 34% בשנה ביחידות קמעונאיות שנמכרו, שהובילה לזינוק של 32% בהכנסות. הרווח הנקי של החברה הגיע ל-148 מיליון דולר, עם הכנסה תפעולית של 337 מיליון דולר, ו-EBITDA מתואם של 429 מיליון דולר. ההכנסות לרבעון הגיעו ל-3.655 ביליון דולר, מה שמדגים ביצועים פיננסיים חזקים.
קארוונה מתכננת להגדיל את הוצאות הפרסום שלה ב-5 מיליון עד 10 מיליון דולר ברבעון הרביעי וצופה EBITDA מתואם משמעותית מעל לטווח של 1.0 ביליון עד 1.2 ביליון דולר לשנת 2024 המלאה. עם זאת, ראוי לציין כי הוצאות ה-SG&A הלא-GAAP של החברה עלו ב-10% ל-406 מיליון דולר.
למרות זאת, קארוונה השיגה אבני דרך של מכירה ורכישה של למעלה מ-2 מיליון מכוניות, תוך תפיסת רק 1% משוק הרכב המשומש בשווי של טריליון דולר. התפתחויות אחרונות אלה מדגישות את המאמצים המתמשכים של קארוונה למצב את עצמה לצמיחה בת-קיימא והרחבת השוק.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.