ביום שני, Enhabit Home Health & Hospice (NYSE:EHAB) קיבלה שדרוג בדירוג המניה שלה מג'פריס, מ"החזק" ל"קנייה". יחד עם השדרוג הזה, מחיר היעד עלה ל-9.50 דולר, מהיעד הקודם של 8.25 דולר. התיקון הזה מגיע בתגובה להודעה האחרונה של Enhabit על חוזה חדש עם UnitedHealthcare למתן שירותי בריאות ביתיים.
החוזה, שייכנס לתוקף ב-1 בינואר 2025, מכסה את חיי Medicare Advantage של UnitedHealthcare. למרות שהתעריפים שנקבעו על ידי UnitedHealthcare לחוזה נמוכים מחוזי החדשנות של Enhabit בתשלומים, המתומחרים ב-0-25% מתחת לתעריפי Medicare עבור שירות, האנליסט רואה את ההסכם החדש באור חיובי. זאת בשל ההשפעה החיובית הצפויה על ה-EBITDA של Enhabit, שמוערכת בפוטנציאל לעלייה של כ-5 מיליון דולר או יותר ב-2025.
החוזה החדש עם UnitedHealthcare גם מפחית חששות קודמים לגבי ניצול כושר הסיעוד של Enhabit. עם פתרון בעיית החוזה הישן, ההנהלה יכולה כעת להתמקד בחיפוש הזדמנויות צמיחה במקום להתמודד עם הפער הפיננסי הפוטנציאלי שהיה יכול להיווצר אם UnitedHealthcare הייתה יוצאת מהחוזה.
הצהרת האנליסט מדגישה את החשיבות של החוזה החדש בייצוב פוטנציאל הרווחים של Enhabit והפחתת סיכון ההוצאה לפועל. ההסכם נתפס כמהלך אסטרטגי שלא רק משפר את התחזית הפיננסית של החברה, אלא גם מספק פלטפורמה יציבה יותר להתרחבות עתידית.
ניתוח InvestingPro חושף שבעוד החברה לא הייתה רווחית ב-12 החודשים האחרונים, אנליסטים צופים רווחים חיוביים בשנה הקרובה, עם תחזית EPS של 0.24 דולר ל-2024. לתובנות עמוקות יותר לגבי הערכת השווי ותחזיות הצמיחה של EHAB, כולל ProTips נוספים וניתוח פיננסי מקיף, בדקו את דוח המחקר המלא של Pro הזמין ב-InvestingPro.
בחדשות אחרות לאחרונה, Enhabit Inc. דיווחה על תוצאות מעורבות לרבעון השלישי שלה, תוך הדגשת צמיחה במגזר ההוספיס ואתגרים במגזר הבריאות הביתית. מגזר ההוספיס של החברה ראה עלייה בהכנסות ובמפקד המטופלים, בעוד שמגזר הבריאות הביתית חווה ירידה בהכנסות, בעיקר בשל ירידה באישור מחדש.
בעיצומם של קיצוצי החזרים מתמשכים וההשפעות של הוריקנים אחרונים, Enhabit הכריזה על יוזמות אסטרטגיות, כולל איחוד והרחבת סניפים. יחס המינוף של החברה השתפר, ותזרים מזומנים חזק תמך בהפחתת החוב.
ההכנסה הנקייה המאוחדת של Enhabit ירדה מעט, בעוד שה-EBITDA המתואם ראה עלייה. החברה מנהלת משא ומתן עם UnitedHealthcare כדי למתן את אובדן נפח המפקד והיא שכרה את ריאן סולומון כסמנכ"ל כספים החדש. ההנחיות המעודכנות של Enhabit לשנה המלאה להכנסות משירותים נטו הן בין 1.031 ביליון דולר ל-1.046 ביליון דולר, כאשר ה-EBITDA המתואם צפוי להיות בין 98 מיליון דולר ל-102 מיליון דולר.
למרות הירידה בהכנסות הבריאות הביתית, קבלות שאינן Medicare במגזר זה זינקו ב-20.1%. הכנסות מגזר ההוספיס של החברה עלו ב-11%, כאשר ה-EBITDA המתואם צמח ב-29.9%. ההשפעה של הוריקנים על הפעילות צפויה להשפיע על רווחי הרבעון הרביעי, אך סניפי החברה חזרו לפעילות.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.