ביום רביעי, אנליסט של UBS העלה את הדירוג של Dick's Sporting Goods (NYSE:DKS) מניטרלי לקנייה, תוך העלאת מחיר היעד ל-260 דולר מ-225 דולר קודם לכן. האנליסט מאמין כי החברה מוכנה לצמיחה בת-קיימא בזכות מעמדה התחרותי הייחודי והרחבת המערכת האקולוגית שלה. זה כולל תוכניות לפתוח מעל 50 חנויות דגל חדשות של House of Sport בשנים הקרובות.
האנליסט צופה כי Dick's Sporting Goods תמשיך להרחיב את יתרונה בתחום הנעליים הספורטיביות, הביגוד והציוד הקשיח, תמשוך יותר תנועת לקוחות ותגדיל את חלקה בארנק הלקוחות. צמיחה זו צפויה להפוך את החברה לבעלת ערך רב יותר הן למותגים והן לבעלי נכסים, מה שיאפשר לה גישה למוצרים ונדל"ן איכותיים יותר, שבתורם צפויים להניע עוד יותר תנועה.
יתר על כן, האנליסט מציין כי Dick's Sporting Goods הצליחה לשלב גמישות במבנה העלויות שלה, מה שעשוי לשמש כמנוף לתמיכה ברווחיות. במהלך שבעת הרבעונים האחרונים, הוצאות המכירה, הכלליות והאדמיניסטרטיביות (SG&A) של החברה גדלו בקצב כפול מהמכירות, מה שמצביע על השקעה מחדש אסטרטגית לחיזוק מעמדה בשוק.
האנליסט גם מציין כי השוק עשוי להתחיל להעניק פרמיה למכפיל הרווח למניה העתידי ל-12 החודשים הבאים של Dick's Sporting Goods, שעמד בממוצע על כ-12x בחמש השנים האחרונות. ציפייה זו מבוססת על הביצועים העודפים העקביים של החברה ברבעונים האחרונים.
לבסוף, הדוח מציין כי תשואת תזרים מזומנים חופשי (FCF) של 5% מספקת תמיכה כלפי מטה להערכת השווי של מניית החברה. מדד פיננסי זה נתפס כרשת ביטחון למשקיעים, ומרמז על כך שלמניה עשוי להיות בסיס איתן גם אם תנאי השוק יתנודדו.
בחדשות אחרות לאחרונה, Dick's Sporting Goods הפגינה ביצועים פיננסיים חזקים ברבעון השלישי של 2024, עם עלייה של 4.8% במכירות נטו המאוחדות ל-9.55 ביליון דולר. החברה גם העלתה את תחזית השנה המלאה שלה, וצופה צמיחה במכירות השוואתיות של 3.6% עד 4.2% ורווח למניה בין 13.65 דולר ל-13.95 דולר. צמיחה זו הונעה על ידי עלייה של 4.2% במכירות השוואתיות, עלייה של 4.8% בכרטיס הממוצע, ועלייה של 1% בעסקאות. Williams Trading, בהכירה בביצועים אלה, שמרה על תחזית חיובית לגבי Dick's Sporting Goods, והעלתה את מחיר היעד ל-260 דולר מ-250 דולר קודם לכן.
בנוסף, Dick's Sporting Goods דיווחה על צמיחה במכירות בחנויות זהות (SSS) של 4.2% ברבעון השלישי של 2024, עולה על תחזית הקונצנזוס של 2.7%. ביצועים אלה מנוגדים ל-Academy Sports, שהמכירות בחנויות זהות שלה צפויות לרדת בכ-5.3% עד הרבעון השלישי של 2024. הרווחים בנתח השוק של Dick's Sporting Goods יוחסו להצלחת DSG, בחירה משופרת של נעליים וביגוד, ומעורבות טובה יותר עם ספורטאים מתבגרים באמצעות יוזמות כמו GameChanger.
במבט קדימה, Dick's Sporting Goods מתכננת לפתוח כ-15 מיקומי House of Sport ב-2025, עם יעד של 75-100 עד 2027. בנוסף, צפויים להיפתח כ-20 מיקומי Field House ב-2025. החברה נשארת אופטימית לגבי הזדמנויות צמיחה, כולל אירועי ספורט גדולים כמו גביע העולם 2026 והאולימפיאדה 2028. למרות עלייה של 13% ברמות המלאי בהשוואה לשנה הקודמת, פלטפורמת Game Changer של החברה הראתה ביצועים חזקים עם 5.5 מיליון משתמשים פעילים ייחודיים, עלייה של 21% בהשוואה לשנה שעברה.
תובנות InvestingPro
העלאת הדירוג של האנליסט מ-UBS ל-Dick's Sporting Goods (NYSE:DKS) לקנייה מתיישבת עם מספר מדדים ותובנות מפתח מ-InvestingPro. יחס המחיר לרווח של החברה של 15.37 ויחס מחיר לרווח מתואם של 14.4 ל-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2025 תומכים בדעת האנליסט שהמניה עשויה להיות מוערכת בחסר ביחס לפוטנציאל הצמיחה שלה. זה מחוזק עוד יותר על ידי טיפ של InvestingPro המציין ש-DKS נסחרת ביחס מחיר לרווח נמוך ביחס לצמיחת הרווחים בטווח הקרוב.
הביצועים הפיננסיים החזקים של החברה ניכרים בצמיחת ההכנסות של 6.25% ב-12 החודשים האחרונים וצמיחת EBITDA חזקה של 16.1% באותה תקופה. נתונים אלה מדגישים את תחזית האנליסט לצמיחה בת-קיימא והרחבת נתח השוק. בנוסף, טיפ של InvestingPro מדגיש ש-DKS שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 14 שנים רצופות, עם תשואת דיבידנד נוכחית של 2.07%, המדגימה יציבות פיננסית ויצירת ערך לבעלי המניות.
השוק נראה מכיר בפוטנציאל של Dick's Sporting Goods, כפי שמשתקף בתשואה הכוללת המרשימה של 78.72% במחיר המניה בשנה האחרונה. ביצועים אלה מתיישבים עם טיפ נוסף של InvestingPro המציין את התשואה הגבוהה של החברה בשנה האחרונה ובעשור האחרון.
למשקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 12 טיפים נוספים עבור Dick's Sporting Goods, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומעמד השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.