ביום שני, DA Davidson העלתה את יעד המחיר עבור Construction Partners Inc (NASDAQ:ROAD) ל-95.00 דולר, עלייה מהיעד הקודם של 75.00 דולר, תוך שמירה על דירוג ניטרלי למניה. ההתאמה נעשתה לאור תרומות נוספות מרכישת Lone Star Paving (LSP) ותחזית חיובית לעתיד החברה.
האנליסט של החברה ציין שני חודשים נוספים של תרומות פיננסיות מ-LSP ונראות חזקה כגורמים מרכזיים בגמירת דעת זו. יעד המחיר החדש מבוסס על 18 פעמים הערכות ה-EBITDA לשנת הכספים 2025 ו-16 פעמים הערכות ה-EBITDA לשנת הכספים 2026, הכוללות עלויות פרו-פורמה הקשורות לרכישת Lone Star.
לדברי האנליסט, מנית Construction Partners נסחרת כעת בכפולות הקרובות לקצה הגבוה של הטווח עבור חברות דומות בסקטור שירותי התשתיות. זה מרמז שהמניה עשויה להיות מיוצגת יתר על המידה בתיקי המשקיעים. עם זאת, האנליסט הכיר בשיפור המרג'ינים של החברה, המונע מהאינטגרציה של Lone Star, ובצמיחה הבריאה בהזמנות ובצבר העבודות, התומכים בפוטנציאל הצמיחה האורגנית של החברה.
התחזית של האנליסט נותרת אופטימית לגבי הכיוון של Construction Partners, בציפייה שהמסלול הנוכחי של החברה סביר שימשיך. תחושה זו נתמכת בביצועים האחרונים של החברה ובמהלכים האסטרטגיים, כולל העסקה עם Lone Star.
למעוניינים בניתוח מפורט יותר של העסקה עם Lone Star והשפעתה על Construction Partners, הדוח של DA Davidson מה-22 באוקטובר מספק תובנות נוספות. הדוח מעמיק בהשלכות של הרכישה וכיצד היא מתאימה לאסטרטגיה הרחבה יותר של החברה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Construction Partners, Inc. דיווחה על שנת כספים שיא ב-2024, עם צמיחה בהכנסות של 17% ל-1.82 ביליון דולר ועלייה ברווח הנקי של 41% ל-68.9 מיליון דולר. ה-EBITDA המותאם של החברה ראה גם עלייה משמעותית של 28%, והגיע ל-220.6 מיליון דולר.
הרכישה של Lone Star Paving שיחקה תפקיד משמעותי באסטרטגיה של החברה, מחזקת את נוכחותה בטקסס ותורמת למרג'יני ה-EBITDA שלה. בנוסף, Construction Partners השלימה שמונה רכישות בשנת הכספים 2024, מרחיבה עוד יותר את נתח השוק שלה במדינות ה-Sunbelt.
במבט קדימה, החברה צופה ביקוש חזק בשווקים המסחריים והציבוריים, נתמכת על ידי חוק ההשקעה בתשתיות ומקומות עבודה. לשנת הכספים 2025, Construction Partners מעריכה הכנסות מוגדלות בין 2.48 ביליון דולר ל-2.58 ביליון דולר, ו-EBITDA מותאם בין 347 מיליון דולר ל-377 מיליון דולר.
תובנות InvestingPro
Construction Partners Inc (NASDAQ:ROAD) חווה מומנטום משמעותי בשוק, בהתאמה לתחזית האופטימית של DA Davidson. על פי נתוני InvestingPro, המניה של החברה הראתה ביצועים מרשימים, עם תשואה כוללת של 131.81% במהלך השנה האחרונה ותשואה של 129.73% מתחילת השנה. ביצוע חזק זה משתקף במניה הנסחרת קרוב לשיא של 52 שבועות, ב-98.74% מאותו שיא.
המצב הכספי של החברה נראה איתן, עם צמיחה בהכנסות של 16.65% ב-12 החודשים האחרונים וצמיחה ב-EBITDA של 27.07% באותה תקופה. נתונים אלה תומכים בתחזית החיובית של האנליסט לגבי מסלול הצמיחה של החברה והפוטנציאל מרכישת Lone Star Paving.
עם זאת, על המשקיעים לשים לב שROAD נסחרת ביחס P/E גבוה של 75.74, מה שמאשש את הערת האנליסט לגבי המניה הנסחרת בכפולות קרובות לקצה הגבוה של הטווח עבור חברות דומות. טיפ מ-InvestingPro מציע שהמניה עשויה להיות באזור של קניית יתר, בהתבסס על ה-RSI שלה.
לניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 21 טיפים נוספים עבור Construction Partners Inc, המספקים תובנות עמוקות יותר לגבי המצב הכספי וביצועי השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.