Aurora Mobile (NASDAQ: JG) הודיעה על ביצועים חזקים בשיחת משקיעים לרבעון השלישי של 2024, כאשר המנכ"ל Weidong Luo דיווח על הכנסות שיא וצמיחה משמעותית בעסקי ה-EngageLab ובשווקים מעבר לים. החברה חוותה עלייה של 7% בסך הכנסות הקבוצה בהשוואה לשנה שעברה, עוברת את רף ה-15 מיליון יואן סיני בהכנסות רבעוניות בפעם הראשונה. הכנסות ממנויי מפתחים ראו עלייה של 11%, ותרמו להכנסות מנויים מעסקי הליבה של 51.7 מיליון יואן סיני. המצב הפיננסי החזק של החברה משתקף גם בתזרים המזומנים התפעולי נטו וברזרבות המזומנים שלה, כאשר הראשון הגיע לשיא של 16 רבעונים.
נקודות עיקריות
- סך הכנסות הקבוצה של Aurora Mobile צמחו ב-7% בהשוואה לשנה שעברה.
- הכנסות ממנויי מפתחים עלו ב-11%, עם הכנסות מנויים מעסקי הליבה של 51.7 מיליון יואן סיני.
- מספר לקוחות EngageLab עלה ב-42%, עם הכנסות שכמעט הוכפלו בהשוואה לשנה שעברה.
- תזרים המזומנים התפעולי נטו הגיע לשיא של 16 רבעונים ב-12.3 מיליון יואן סיני.
- רזרבות המזומנים עברו את 101 מיליון יואן סיני נכון ל-30 בספטמבר 2024.
- סך ההכנסות הנדחות נשאר חזק ב-134.8 מיליון יואן סיני ברבעון ה-11 ברציפות.
- הוצאות תפעוליות עלו במעט, בעיקר בשל עלויות מכירות ושיווק.
- החברה רכשה חזרה 29,000 ADS ברבעון השלישי, סך הכל 246,000 מאז תחילת התוכנית.
תחזית החברה
- אסטרטגיית ההתרחבות מעבר לים של Aurora Mobile, שהחלה לפני 18-20 חודשים, הובילה לחמישה רבעונים רצופים של EBITDA מתואם חיובי.
- תוכניות להרחבות משרדים עתידיות פוטנציאליות מבוססות על צמיחת לקוחות והכנסות באזורים חדשים.
נקודות שליליות
- הוצאות כלליות ומנהליות זינקו ב-92% בהשוואה לשנה שעברה.
- הוצאות מכירה ושיווק עלו ב-3% בשל עמלות גבוהות יותר ועלויות נסיעה.
נקודות חיוביות
- מגזר העסקים EngageLab השיג צמיחה של כמעט 100% בהכנסות בהשוואה לשנה שעברה.
- אסטרטגיית ההתרחבות מעבר לים של החברה הייתה יעילה, עם הכנסות משמעותיות שנוצרו ממנויי מפתחים.
החמצות
- למרות הצמיחה הכוללת, החברה נתקלה בהוצאות תפעוליות מוגדלות, במיוחד בתחומי המכירות והשיווק, וההוצאות הכלליות והמנהליות.
דגשים משאלות ותשובות
- Shan-Nen Bong אישר את קיומם של משרדים בסינגפור וקואלה לומפור לתמיכה בצמיחה בדרום-מזרח אסיה.
- החברה שוקלת הרחבות משרדים נוספות באזורים כמו המפרץ, בכפוף למספר הלקוחות וצמיחת ההכנסות.
- ההנהלה הדגישה את חשיבות הביצוע בהשגת EBITDA מתואם חיובי והכנסות שיא.
שיחת המשקיעים של הרבעון השלישי של Aurora Mobile הדגישה את אסטרטגיות ההתרחבות והצמיחה המוצלחות של החברה, במיוחד בעסקי ה-EngageLab ושירותי מנויי המפתחים. עם עלייה עקבית בהכנסות ובבסיס הלקוחות, החברה מוכנה להמשך צמיחה, נתמכת במצב הפיננסי החזק שלה ובנוכחות הבינלאומית האסטרטגית. הנהלת Aurora Mobile נשארת ממוקדת בביצוע ובצעדי חיסכון בעלויות כדי לשמר את המסלול החיובי שלה, עם הרחבות פוטנציאליות באופק כדי לחדור לשווקים חדשים.
תובנות InvestingPro
הביצועים המרשימים של Aurora Mobile (JG) ברבעון השלישי מתיישרים עם מספר מדדים ותובנות מפתח מ-InvestingPro. ההכנסות השיא של החברה והצמיחה בעסקי ה-EngageLab משתקפים בשולי הרווח הגולמי המרשימים שלה, העומדים על 69.3% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024. שולי רווח חזקים אלה מדגישים את היעילות של מודל העסקים של Aurora Mobile ואת יכולתה לייצר רווחים משמעותיים ממכירותיה.
המצב הפיננסי החזק של החברה, המודגש על ידי תזרים המזומנים התפעולי נטו ורזרבות המזומנים הבריאות שלה, נתמך עוד יותר על ידי טיפ של InvestingPro המציין כי ל-Aurora Mobile יש יותר מזומנים מחוב במאזן שלה. יציבות פיננסית זו מעניקה לחברה גמישות להשקעות והרחבות עתידיות, כפי שצוין בתחזית שלהם לפתיחת משרדים פוטנציאלית באזורים חדשים.
למרות הצמיחה החיובית בהכנסות וההתרחבות בשוק, חשוב לציין כי Aurora Mobile נסחרת כרגע במכפיל הכנסות נמוך, על פי טיפ נוסף של InvestingPro. זה עשוי להצביע על כך שהשוק טרם תמחר במלואו את הביצועים האחרונים של החברה ואת פוטנציאל הצמיחה שלה, מה שעשוי להציג הזדמנות למשקיעים.
מניית החברה הראתה ביצועים חזקים לאחרונה, כאשר נתוני InvestingPro חושפים תשואה כוללת מרשימה של 60.22% במחיר המניה ב-3 החודשים האחרונים ותשואה מרשימה אף יותר של 97.24% ב-6 החודשים האחרונים. זה מתיישר עם ההצלחה המדווחת של החברה באסטרטגיית ההתרחבות מעבר לים וה-EBITDA המתואם החיובי העקבי.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע טיפים ותובנות נוספים, עם 13 טיפים נוספים זמינים עבור Aurora Mobile. תובנות נוספות אלה יכולות לספק הקשר בעל ערך להבנת הבריאות הפיננסית והמיקום בשוק של החברה בעומק רב יותר.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.