Inseego Corp (NASDAQ: INSG) שיתפה את תוצאותיה הכספיות לרבעון השלישי, המציגות עלייה משמעותית בהכנסות בהשוואה לשנה שעברה וצמצום אסטרטגי של החוב. החברה דיווחה על עלייה של 27% בסך ההכנסות, המסתכמות ב-61.9 מיליון $, בזכות מבצעי קידום מכירות חזקים של ספקי תקשורת וצמיחה בפלטפורמת ניהול ה-SaaS שלה.
ה-EBITDA המתואם לרבעון השלישי של 2024 הגיע ל-9.3 מיליון $, השוליים הגבוהים ביותר בשנים האחרונות. הישג ראוי לציון עבור החברה היה שינוי מבנה החוב שלה, שהפחית את החוב הבכיר לטווח ארוך מעל 160 מיליון $ ל-41 מיליון $.
Inseego נמצאת גם בתהליך מינוי מנכ"ל חדש, כאשר ההחלטה צפויה להתקבל עד סוף הרבעון הראשון של 2025.
נקודות עיקריות
- הכנסות Inseego ברבעון השלישי של 2024 עלו ל-61.9 מיליון $, עלייה של 27% בהשוואה לשנה שעברה.
- ה-EBITDA המתואם הגיע ל-9.3 מיליון $, המצביע על השוליים הגבוהים ביותר מזה שנים.
- החברה הפחיתה משמעותית את החוב הבכיר לטווח ארוך שלה, מעל 160 מיליון $ ל-41 מיליון $.
- Inseego השלימה את מכירת נכס טלמטיקה בינלאומי שאינו ליבה תמורת 52 מיליון $.
- צוות ניהול חדש הותקן, והחברה מחפשת באופן פעיל מנכ"ל חדש.
- ההכנסות הצפויות לרבעון הרביעי של 2024 מפעילות נמשכת הן בין 43 מיליון $ ל-47 מיליון $, וה-EBITDA המתואם צפוי להיות בין 3 מיליון $ ל-4 מיליון $.
תחזית החברה
- Inseego צופה המשך צמיחה שנתית בהכנסות וב-EBITDA המתואם לרבעון הרביעי של 2024.
- החברה מתמקדת בגיוון בסיס ההכנסות שלה ושיפור שולי הרווח הגולמי.
- Inseego שוקלת הזדמנויות צמיחה אנאורגניות אך נותנת עדיפות להחזר חובות על פני פעולות מיידיות.
- ההכנסות הצפויות לרבעון הרביעי של 2024 מפעילות נמשכת נעות בין 43 מיליון $ ל-47 מיליון $, כאשר ה-EBITDA המתואם צפוי להיות בין 3 מיליון $ ל-4 מיליון $.
- סמנכ"ל הכספים Steven Gatoff דן בהוצאות הריבית, וחזה הפחתה שנתית לכ-3.5 מיליון $ עד 3.7 מיליון $ לאחר פירעון חובות מסוימים, בהשוואה לקצב הקודם של 5 מיליון $.
נקודות שליליות
- החברה חווה לחץ מכירות במגזר האלחוטי הקבוע בשל מיזוג הכולל לקוח ספק תקשורת גדול בארה"ב.
- ישנה התנהגות רכישה זהירה מצד ספק זה, המובילה לרמות מלאי מופחתות.
נקודות חיוביות
- מכירת נכס הטלמטיקה שאינו ליבה משפרת את הנזילות ומאפשרת התמקדות חזקה יותר בקישוריות אלחוטית 5G בארה"ב.
- שולי הרווח הגולמי השתפרו לכ-38%, וההוצאות התפעוליות ירדו כאחוז מההכנסות.
- עסקי הטלמטיקה הנותרים פועלים עם שולי רווח גולמי גבוהים, בעיקר בזכות הצעות ה-SaaS שלהם.
החמצות
- הייתה ירידה בהכנסות ממוצרי גישה אלחוטית קבועה.
- יו"ר הדירקטוריון הביע חוסר שביעות רצון מהביצועים הנוכחיים בשיפור מבנה העלויות ומונטיזציה של מוצרי תוכנה.
נקודות בולטות משאלות ותשובות
- Inseego עובדת על שיפור אסטרטגיית הערוצים שלה הן למגזרים האלחוטיים הקבועים והן לניידים.
- החברה אינה מתכננת שינויים משמעותיים בהוצאות התפעוליות לשנת 2025, כיוון שההשקעות הוקצו מחדש לשמירה על הוצאות מבוקרות.
- הוצאות הריבית צפויות לרדת לכ-3.5 מיליון $ עד 3.7 מיליון $ בשנה לאחר פירעון החוב, ירידה מ-5 מיליון $.
- מספר המניות פרו פורמה צפוי להיות כ-15 מיליון מניות, עלייה מ-12.5 מיליון מניות ברבעון הקודם.
תוצאות הרבעון השלישי של Inseego Corp משקפות חברה במעבר, עם התמקדות בשינוי מבנה פיננסי ומיצוב אסטרטגי לצמיחה עתידית. מאמצי החברה להפחתת חוב ושיפור מבנה ההון שלה תוך הרחבת הצעות ה-SaaS בעלות השוליים הגבוהים מדגימים מחויבות לשיפור הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק. למרות האתגרים במגזר האלחוטי הקבוע, הביצועים הכלליים של Inseego והתחזיות האופטימיות לרבעון הרביעי מרמזים על חברה המתקדמת עם כיוון אסטרטגי ברור.
תובנות InvestingPro
הביצועים הפיננסיים האחרונים והמהלכים האסטרטגיים של Inseego Corp (INSG) משתקפים במספר מדדים ותובנות מפתח מ-InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 223.05 מיליון $, המצביע על הערכתה הנוכחית בשוק.
אחת מהטיפים הבולטים ביותר של InvestingPro היא ש-Inseego הראתה "תשואה חזקה בשלושת החודשים האחרונים", התואמת את העלייה המדווחת של 27% בהכנסות בהשוואה לשנה שעברה ברבעון השלישי של 2024. מומנטום חיובי זה מודגש עוד יותר על ידי התשואה הכוללת המרשימה של 58.6% במחיר המניה בשלושת החודשים האחרונים.
בנוסף, נתוני InvestingPro מראים שההכנסות של Inseego ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024 היו 195.5 מיליון $, עם צמיחה רבעונית בהכנסות של 10.44% ברבעון השני של 2024. מסלול צמיחה זה תומך בתחזית החברה להמשך הרחבת ההכנסות בהשוואה לשנה שעברה.
טיפ רלוונטי נוסף של InvestingPro מציין כי "אנליסטים צופים שהחברה תהיה רווחית השנה". אופטימיות זו מתואמת עם ה-EBITDA המתואם המשופר של 9.3 מיליון $ ברבעון השלישי של 2024 וה-EBITDA המתואם החזוי לרבעון הרביעי של 2024 בין 3 מיליון $ ל-4 מיליון $.
כדאי לציין ש-InvestingPro מציע 11 טיפים נוספים עבור Inseego, המספקים למשקיעים ניתוח מקיף של הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק של החברה. תובנות אלה יכולות להיות בעלות ערך מיוחד בהתחשב במעבר המתמשך והיוזמות האסטרטגיות של Inseego.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.