ATN International (סימול: ATNI) פרסמה את תוצאותיה הכספיות לרבעון השלישי של 2024, המציגות ירידה בהכנסות הכוללות והפסד נקי משמעותי. ההכנסות הכוללות לרבעון הסתכמו ב-178.5 מיליון דולר, ירידה של 7% לעומת השנה שעברה, בעיקר בשל סיום תוכניות ממשלתיות וירידה בהכנסות מבנייה. הפחתת מוניטין שאינה במזומן בסך 35.3 מיליון דולר השפיעה משמעותית על ההפסד התפעולי, שעמד על 38.4 מיליון דולר. ההפסד הנקי לרבעון היה 32.7 מיליון דולר, או 2.26 דולר למניה, בהשוואה להפסד נקי של 3.6 מיליון דולר, או 0.31 דולר למניה, בשנה הקודמת.
נקודות עיקריות
- ההכנסות הכוללות לרבעון השלישי של 2024 היו 178.5 מיליון דולר, ירידה של 7% לעומת השנה הקודמת.
- ההפסד התפעולי דווח על 38.4 מיליון דולר, עם הפחתת מוניטין שאינה במזומן של 35.3 מיליון דולר.
- ההפסד הנקי היה 32.7 מיליון דולר, או 2.26 דולר למניה.
- הכנסות המגזר הבינלאומי נשארו יציבות על 94.3 מיליון דולר, עם עלייה של 17.3% ב-EBITDA המתואם.
- הכנסות המגזר האמריקאי ירדו ב-13% ל-84.2 מיליון דולר, עם ירידה של 34.1% ב-EBITDA המתואם.
- תחזית ההכנסות לשנת 2024 המלאה עודכנה ל-720 מיליון עד 730 מיליון דולר.
- ציפיות ה-EBITDA המתואם עודכנו ל-182 מיליון עד 188 מיליון דולר.
- הוצאות ההון נטו לאחר החזרים היו 126.6 מיליון דולר, ירידה מ-14.3 מיליון דולר בשנה הקודמת.
- החברה ממשיכה להתמקד בשיפור תזרים המזומנים והרווחיות, תוך מחויבות להשקעות אסטרטגיות בפרויקטים מבוססי סיבים.
תחזית החברה
- תחזית ההכנסות המעודכנת לשנת 2024 המלאה היא 720 מיליון עד 730 מיליון דולר.
- ציפיות ה-EBITDA המתואם הופחתו ל-182 מיליון עד 188 מיליון דולר.
- הוצאות ההון צפויות להישאר בין 100 מיליון ל-110 מיליון דולר, נטו לאחר החזרים.
- החברה מכוונת ליחס חוב נטו של 2.3 עד 2.6 פעמים עד סוף השנה, עם מטרה להתקרב ל-2 פעמים בטווח הבינוני.
נקודות שליליות
- ירידה בהכנסות הכוללות והפסד נקי משמעותי דווחו לרבעון השלישי של 2024.
- הפחתת מוניטין שאינה במזומן השפיעה משמעותית על ההפסד התפעולי.
- ירידה בהכנסות מבנייה וסיום תוכניות ממשלתיות השפיעו על מגזר הטלקום האמריקאי.
נקודות חיוביות
- המגזר הבינלאומי מראה חוסן עם עלייה ב-EBITDA המתואם.
- אופטימיות לגבי העסקים הבינלאומיים ופעולות אסטרטגיות לשיפור הביצועים בשוק האמריקאי.
- התמקדות באופטימיזציה של נכסי הספקטרום ומעבר מניידות קמעונאית.
החטאות
- ההכנסות וה-EBITDA המתואם נפלו מתחת לאומדנים הקודמים.
- מספר המנויים יורד בשל תחרות ואופטימיזציה של הרשת.
- אתגרי ביצוע ועיכובים באספקה בשוק אלסקה ודרום-מערב.
נקודות בולטות משאלות ותשובות
- הצמיחה במנויי נתונים במהירות גבוהה משקפת מעבר אסטרטגי לטכנולוגיה מהדור הבא.
- ההשפעה של תוכניות ECF ו-ACP משמעותית בשוק הדרום-מערבי.
- החברה עובדת על מילוי צינור ההכנסות ושיפור שימור הלקוחות.
- בגיאנה, ההתמקדות היא בשדרוג לשירותי נתונים בעלי ARPU גבוה יותר.
ATN International הדגישה את מחויבותה להשקעות אסטרטגיות בפרויקטים מבוססי סיבים, הנתמכים במימון ממשלתי, כדי לחזק את הצמיחה לטווח הארוך. למרות האתגרים הנוכחיים, החברה נשארת אופטימית לגבי העסקים הבינלאומיים שלה והתאוששות הכנסות הבנייה ב-2025. ATN International ממשיכה להתמקד בשיפור הביצועים בשוק האמריקאי, שיפור הרווחיות וניהול תזרים המזומנים בתוך לחצים תחרותיים.
תובנות InvestingPro
התוצאות הכספיות האחרונות של ATN International משקפות תקופה מאתגרת לחברה, כפי שעולה מהנתונים של InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 304.76 מיליון דולר, עם יחס P/E שלילי של -20.95 ל-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024, בהתאמה להפסד הנקי המדווח בדוח הרווח האחרון.
נתוני InvestingPro מראים כי ההכנסות של ATN ב-12 החודשים האחרונים היו 747.49 מיליון דולר, עם ירידה קלה של 1.03% לעומת השנה הקודמת. זה עולה בקנה אחד עם תחזית ההכנסות המעודכנת של החברה לשנת 2024 המלאה של 720 מיליון עד 730 מיליון דולר המוזכרת במאמר. הצמיחה הרבעונית בהכנסות של -6.59% ברבעון השלישי של 2024 מדגישה עוד יותר את האתגרים שהחברה מתמודדת איתם.
למרות רוחות הנגד הללו, ATN International שומרת על תשואת דיבידנד חזקה של 4.67%, עם צמיחה בדיבידנד של 14.29% ב-12 החודשים האחרונים. זה משתקף בטיפ של InvestingPro, המציין כי החברה "שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 27 שנים רצופות". מחויבות זו לתשואות לבעלי המניות עשויה לספק ביטחון מסוים למשקיעים בתקופה זו של מתח פיננסי.
טיפ נוסף של InvestingPro מציין כי "המניה ספגה מכה קשה בשבוע האחרון", מה שמאושש על ידי התשואה הכוללת של המחיר בשבוע האחרון של -33.8%. ירידה חדה זו משקפת כנראה את תגובת השוק לדוח הרווח האחרון של החברה ולתחזית המעודכנת.
למשקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 8 טיפים נוספים עבור ATN International, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומיקום השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.