במהלך אחרון לחיזוק המבנה הפיננסי שלה, ברודקום לימיטד, יצרנית שבבים מובילה עם שווי שוק של 1.05 טריליון דולר ותשואה מרשימה של 115% בשנה האחרונה על פי InvestingPro, התקשרה בהסכם עם קונסורציום של חתמים להנפקת אגרות חוב בכירות בשווי 3 ביליון דולר.
העסקה, שפורטה בטופס 8-K שהוגש לרשות ניירות ערך היום, כוללת מכירה של אגרות חוב בכירות עם מועדי פירעון ושערי ריבית שונים לחתמים בהובלת Wells Fargo Securities, LLC, וכוללת את Citigroup Global Markets Inc., PNC Capital Markets LLC, ו-Scotia Capital (USA) Inc.
אגרות החוב הבכירות מחולקות לשלוש פעימות: 1.1 ביליון דולר של אגרות חוב בריבית 4.800% לפירעון ב-2028, 800 מיליון דולר של אגרות חוב בריבית 5.050% לפירעון ב-2030, ו-1.1 ביליון דולר של אגרות חוב בריבית 5.200% לפירעון ב-2032. אגרות חוב אלה אינן מובטחות ומדורגות באופן שווה לחובות הבלתי מובטחים והלא נחותים האחרים של ברודקום. החברה שומרת כעת על רמת חוב מתונה עם יחס חוב להון של 1.02. יש לציין כי התחייבויות אלה אינן נערבות על ידי אף אחת מהחברות הבנות של ברודקום, מה שהופך אותן לנחותות מבחינה סטרקצ'רלית לכל חוב ברמת החברה הבת.
ההצעה נעשתה במסגרת הודעת רישום קודמת של ברודקום והושלמה על ידי תשקיף שהוגש ב-8 בינואר 2025. התקבולים מהמכירה מיועדים למטרות תאגידיות כלליות, כולל פירעון חובות קיימים.
אגרות החוב יהיו כפופות לשטר נאמנות בין ברודקום לבין Wilmington Trust, National Association, כנאמן, עם תנאים נוספים המפורטים בשטר נאמנות משלים מהיום.
מידע זה מבוסס על הודעה לעיתונות.
בחדשות אחרות לאחרונה, Nvidia וברודקום ראו התפתחויות משמעותיות בביצועים הפיננסיים שלהן ובתחזיות הצמיחה. מניות Nvidia עלו בעקבות חדשות על צמיחה חזקה בהכנסות של Foxconn, שנבעה מעלייה בביקוש לתשתיות AI. בינתיים, הדוחות הכספיים של ברודקום לרבעון הרביעי של שנת 2024 הראו הכנסות של 14.1 ביליון דולר ורווח למניה של 1.42 דולר, מעל לציפיות בעיקר בזכות הכנסות AI חזקות יותר. החברה גם צופה הכנסות של 14.6 ביליון דולר ומרג'ין EBITDA של כ-66% לרבעון הראשון של שנת הכספים 2025.
מבחינת תובנות אנליסטים, UBS העלתה את מחיר היעד למניות ברודקום, תוך ציון תחזית אופטימית לגבי זרמי הכנסות ה-AI של החברה. באופן דומה, Bernstein SocGen Group שמרה על דירוג Outperform לברודקום, תוך הדגשת פוטנציאל הכנסות ה-AI של החברה בטווח של 60 ביליון דולר עד 90 ביליון דולר עד 2027. גולדמן זאקס גם חזרה על דירוג הקנייה שלה לברודקום, תוך ציון המיצוב האסטרטגי של החברה וצמיחת ההכנסות המרשימה.
התפתחויות אחרונות אלה מדגישות את החשיבות הגוברת של AI בהנעת צמיחת ההכנסות הן עבור Nvidia והן עבור ברודקום. חשוב לציין כי אלה הן התפתחויות אחרונות וסביר להניח שיהיו עדכונים נוספים בהמשך.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.