Plymouth Industrial REIT, Inc. (NYSE:PLYM), קרן להשקעות בנדל"ן (קנ"ן) המאוגדת במרילנד, השלימה את מכירת תיק הכולל 34 נכסים הממוקמים באזור המטרופולין של שיקגו.
העסקה הושלמה ביום רביעי, 13 בנובמבר 2024, כאשר הנכסים הועברו ל-Isosceles JV, LLC, חברה מסונפת של Sixth Street Partners, LLC, בעסקה בשווי 357.9 מיליון דולר.
המכירה, המכונה "התרומה", כללה העברה ישירה ועקיפה של 100% מהזכויות ההוניות בחברות הבת המחזיקות בנכסים למיזם המשותף על ידי Plymouth Industrial OP, LP ("השותפות התפעולית"). מהלך אסטרטגי זה הוא חלק ממאמצי ניהול תיק ההשקעות ומחזור ההון של החברה.
ההשלכות הפיננסיות של העסקה פורטו בדוחות הכספיים המשולבים הפרו-פורמה הבלתי מבוקרים של Plymouth Industrial REIT, Inc.
מסמכים אלה מספקים ייצוג היפותטי של המאזן של החברה נכון ל-30 בספטמבר 2024, ודוחות הרווח וההפסד שלה לתשעת החודשים שהסתיימו באותו תאריך, וכן לשנה שהסתיימה ב-31 בדצמבר 2023.
הדוחות הכספיים הפרו-פורמה נועדו להמחיש את ההשפעה הפיננסית של התרומה כאילו התרחשה בתחילת התקופות המוצגות.
מכירת נכסים משמעותית זו משקפת את היערכות האסטרטגית המתמשכת ויוזמות ניהול ההון של Plymouth Industrial REIT. הפרטים הפיננסיים וההשלכות של העסקה זמינים בדיווח האחרון של החברה ל-SEC, הכולל את המידע הפיננסי הפרו-פורמה לעיון המשקיעים.
המידע במאמר זה מבוסס על טופס 8-K שהוגש לרשות ניירות ערך האמריקאית (SEC). העסקה משמעותית עבור Plymouth Industrial REIT שכן היא מעצבת מחדש את תיק הנכסים שלה וממשיכה לבצע את האסטרטגיה העסקית שלה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Plymouth Industrial REIT עברה סדרה של התפתחויות משמעותיות. שיחת הרווחים של הרבעון השלישי של 2024 הדגישה שותפות אסטרטגית עם Sixth Street, המספקת 500 מיליון דולר לרכישות ומרחיבה את כושר ללוות של החברה ל-1.5 מיליארד דולר. למרות אתגרי השוכרים שהובילו לשיעור פנויות של 2.7%, Plymouth Industrial REIT ממשיכה לתת עדיפות להקצאת הון והזדמנויות השכרה.
בנוסף, רכישה קרובה בסינסינטי, בשווי של כ-40 מיליון דולר, צפויה להסתיים עד סוף השנה. Plymouth Industrial REIT זיהתה גם הזדמנויות רכישה של מעל 11 מיליון רגל מרובע, בשווי של מעל מיליארד דולר, בצנרת שלה.
מבחינת תחזית פיננסית, ה-FFO של החברה לרבעון הרביעי צפוי להיות בין 47 ל-48 סנט, כאשר עמלת ניקוי חד-פעמית של 500,000 דולר משפיעה על התוצאות הכספיות של הרבעון הרביעי. למרות האטה בפעילות ההשכרה, הנהלת החברה נשארת בטוחה באסטרטגיות שלה ובצמיחה העתידית, תוך ניצול תיק הנכסים המשמעותי שלה של 35 מיליון רגל מרובע לקראת 2025.
אנליסט מ-Baird עדכן לאחרונה את מחיר היעד למניית Plymouth Industrial REIT, והפחית אותו ל-25.00 דולר מ-26.00 דולר קודם לכן, תוך שמירה על דירוג Outperform.
התאמה זו נעשתה לאור התפתחויות שוק אחרונות, כולל עסקת מיזם משותף שהוסיפה מורכבות נוספת לפעילות החברה.
האנליסט ציין כי השוק כבר לקח בחשבון את האתגרים העומדים בפני Plymouth Industrial REIT, ובהמשך, החברה מתמקדת בהקצאה מחדש יעילה של ההון מעסקת המיזם המשותף.
תובנות InvestingPro
מכירת התיק האחרונה של Plymouth Industrial REIT מתיישבת עם מספר אינדיקטורים ומגמות פיננסיות מרכזיות שהודגשו על ידי InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 856.11 מיליון דולר, המשקף את מעמדה במגזר ה-REIT התעשייתי. למרות מכירת הנכסים המשמעותית, ההכנסות של PLYM ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024 עמדו על 201.57 מיליון דולר, עם צמיחה צנועה של 2.64%.
טיפ של InvestingPro מציין כי PLYM "נסחרת קרוב לשפל של 52 שבועות", מה שעשוי להיות מושפע מהארגון מחדש של התיק האחרון ותנאי השוק. זה מתיישב עם הנתונים המראים ירידה של 21.21% במחיר ב-3 החודשים האחרונים. עם זאת, על המשקיעים לשים לב כי PLYM מציעה תשואת דיבידנד של 5.23%, שעשויה להיות אטרקטיבית בסביבת השוק הנוכחית.
טיפ רלוונטי נוסף של InvestingPro מציין כי "הרווח הנקי צפוי לרדת השנה", שעל המשקיעים לקחת בחשבון לאור מכירת הנכסים האחרונה. זה עשוי להסביר את יחס ה-P/E הגבוה של 981.58, מה שמרמז כי השוק עשוי לתמחר ציפיות לצמיחה או התאוששות עתידית.
עבור אלה המעוניינים בניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע 7 טיפים נוספים שעשויים לספק תובנות נוספות לגבי הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק של PLYM.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.