ביום שישי, UBS החלה לסקור את Builders FirstSource (NYSE:BLDR), ספקית מובילה של חומרי בנייה, עם תחזית חיובית. החברה העניקה דירוג קנייה למניית החברה, בליווי מחיר יעד של 232.00 דולר. יעד זה מרמז על פוטנציאל עלייה משמעותי מהערכת השוק הנוכחית של החברה.
האנליסט של UBS הדגיש את פוטנציאל הצמיחה החזק של Builders FirstSource, תוך הדגשת הפוטנציאל של החברה להרחבת המרג'ין ושיעור צמיחה שנתי ממוצע (CAGR) צפוי של רווח למניה מתואם של כ-13% עד 2026, שעשוי להגיע ל-16% עד 2027. תחזיות אלו עולות באופן משמעותי על קונצנזוס Visible Alpha, המעריך שיעור גידול של 8%.
לפי UBS, סביר להניח כי Builders FirstSource תעלה על ציפיות השוק, מה שעשוי להוביל לעלייה במחיר המניה שלה ואולי לאפשר הרחבה של הכפולה שלה. עמדת החברה היא שהשוק כרגע מעריך בחסר את מסלול הצמיחה של החברה בשנים הקרובות, עקב חששות הקיימים לגבי שוק רב-משפחתי רך, ירידה בחומרי בנייה לכל התחלת בנייה, וספקנות לגבי מחזור הבנייה למגורים.
האנליסט הביע ביטחון כי האתגרים הנוכחיים העומדים בפני Builders FirstSource הם זמניים ויתפוגגו בשנה הבאה, מה שיאפשר לשוק להתמקד מחדש בהזדמנויות של החברה להגדלת נתח השוק ופוטנציאל הרווחים בשנים שלאחר מכן.
מחיר היעד של 232 דולר שנקבע על ידי UBS מבוסס על כ-16 פעמים הרווח למניה המתואם הצפוי של החברה של 14.50 דולר ל-2026. הערכה זו משקפת את התחזית האופטימית של UBS לגבי הביצוע הפיננסי ומעמדה בשוק של החברה בעתיד הנראה לעין.
בחדשות אחרות לאחרונה, Builders FirstSource ראתה התפתחויות משמעותיות. גולדמן זאקס החלה בדירוג קנייה למניית החברה, וחזתה שיעור צמיחה שנתי ממוצע של 27% בהכנסות ועלייה של 1% ברווח למניה מתואם מ-2014 עד 2024.
Loop Capital גם העלתה את מחיר היעד של Builders FirstSource ל-230 דולר, תוך שמירה על דירוג קנייה, בעוד Oppenheimer התאימה את מחיר היעד כלפי מעלה ל-225 דולר, תוך שמירה על דירוג Outperform. Truist Securities שדרגה את מניית החברה מהחזקה לקנייה, והעלתה את מחיר היעד ל-220 דולר. עם זאת, RBC Capital Markets הפחיתה את מחיר היעד ל-178 דולר, תוך שמירה על דירוג Outperform.
Builders FirstSource עדכנה את תחזית השנה המלאה שלה ל-2024, וצופה כי המכירות נטו יהיו בטווח שבין 16.4 ביליון דולר ל-17.2 ביליון דולר, וה-EBITDA המתואם יהיה בין 2.2 ביליון דולר ל-2.4 ביליון דולר. החברה גם הודיעה על שינויים בהנהגה, כאשר Peter Jackson עתיד לקחת את תפקיד הנשיא והמנכ"ל מ-Dave Rush, שפורש.
Pete Beckmann יחליף את Jackson כסמנכ"ל כספים. M. Chad Crow, לשעבר נשיא ומנכ"ל של Builders FirstSource, מונה כחבר עצמאי חדש בדירקטוריון של D.R. Horton. אלו הן ההתפתחויות האחרונות הקשורות ל-Builders FirstSource.
תובנות InvestingPro
בהמשך לתחזית החיובית של UBS עבור Builders FirstSource (NYSE:BLDR), נתונים עדכניים מ-InvestingPro מספקים הקשר נוסף לביצועים הפיננסיים ולמעמד בשוק של החברה. נכון ל-12 החודשים האחרונים שהסתיימו ברבעון השני של 2024, BLDR דיווחה על הכנסות של 17.03 ביליון דולר, עם מרג'ין רווח גולמי של 34.1%. יחס המחיר לרווח של החברה עומד על 15.79, מה שמרמז על הערכה מתונה יחסית בהשוואה לרווחיה.
טיפים של InvestingPro מדגישים את הביצועים החזקים של BLDR בשוק, תוך ציון החזר גבוה במהלך השנה האחרונה. זה מתיישר עם העמדה השורית של UBS לגבי פוטנציאל הצמיחה של החברה. בנוסף, BLDR מוכרת כשחקנית בולטת בתעשיית מוצרי הבנייה, מה שתומך בתפיסה של UBS לגבי הפוטנציאל שלה להרחבת נתח השוק.
ראוי לציין כי ההנהלה רוכשת בחזרה מניות באופן אגרסיבי, מה שעשוי להיתפס כסימן לביטחון בביצועי החברה בעתיד. פעולה זו עשויה לתרום לצמיחת הרווח למניה שUBS חוזה.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 11 טיפים נוספים עבור BLDR, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומעמדה בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.