Wells Fargo עדכנה את תחזיתה לגבי GE Aerospace (NYSE: GE), והעלתה את מחיר היעד מ-205.00 דולר ל-210.00 דולר תוך שמירה על דירוג Overweight למניות.
ההתאמה מגיעה בעקבות מכירות בשוק, אותן ייחס האנליסט של Wells Fargo לציפיות שאפתניות מדי ויום מאתגר עבור סקטור התעופה וההגנה (A&D).
האנליסט ציין כי תנאי השוק הנוכחיים הובילו לתרחיש מאוזן יותר של סיכון-תגמול עבור GE Aerospace. למרות החששות מהיפוך מגמה אפשרי בתועלות התמהיל ב-2025, האנליסט מאמין כי ההשפעה על הדוחות הכספיים של החברה תהיה צנועה.
באופן ספציפי, התחזית ל-700-800 פחות משלוחי מנועי LEAP השנה צפויה לתרום כ-0.10 דולר או 2% עלייה ברווח למניה (EPS) ל-2024. תועלת זו עשויה להתהפך בשנה שלאחר מכן.
הפרשנות של Wells Fargo כללה ציפיות לגבי קצב ההתאוששות של ספקי התעופה. האנליסט הביע ספקנות לגבי יכולתם להתאושש במהירות כפי שצפוי, מה שמרמז על תחזית זהירה יותר לצד הספקים בתעשייה.
בחדשות אחרות לאחרונה, GE Aerospace מציגה ביצועים חזקים, כאשר UBS שומרת על עמדה חיובית לגבי החברה ומעלה את מחיר היעד ל-230 דולר. הצמיחה העקבית בהכנסות, התרחבות המרג'ין, ויצירת תזרים מזומנים חופשי חזקה של החברה זכו להכרה, למרות אתגרי שרשרת האספקה.
ההכנסות והרווח התפעולי של GE Aerospace ברבעון השלישי תאמו את ציפיות הקונצנזוס, מה שהוביל לביטחון מוגבר בתחזית החברה. ביטחון זה הוביל לעלייה בתחזיות הרווח התפעולי של UBS ל-2027 ו-2028.
GE Aerospace דיווחה על עלייה משמעותית של 28% בהזמנות, שתרמה לעלייה של 6% בהכנסות ו-14% בגידול ברווח התפעולי. הרווח למניה המותאם של החברה זינק ב-25%, והיא ייצרה תזרים מזומנים חופשי משמעותי של 1.8 ביליון דולר. צבר ההזמנות עומד כעת על 149 ביליון דולר מרשימים, הקשורים בעיקר לשירותים. לאור ביצועים אלה, GE Aerospace העלתה את תחזית הרווח התפעולי השנתית שלה ל-6.7 עד 6.9 ביליון דולר.
למרות ירידה ברווח מגזר טכנולוגיות ההגנה וההנעה וירידה של 4% במשלוחי המנועים הכוללים בשל בעיות בשרשרת האספקה, החברה נשארת אופטימית. מגזר המנועים המסחריים והשירותים ראה זינוק של 29% בהזמנות ו-10% צמיחה בהכנסות משירותים. בינתיים, החברה משקיעה ביליון דולר ב-MRO להגדלת קיבולת השוק המשני ופותחת חנות MRO חדשה ל-LEAP בפולין.
תובנות InvestingPro
נתונים עדכניים מ-InvestingPro מוסיפים עומק לניתוח של Wells Fargo על GE Aerospace. למרות המכירות בשוק שהוזכרו במאמר, המניה של GE הראתה עמידות מרשימה במהלך השנה האחרונה, עם תשואה כוללת של 108.78%. זה מתיישב עם הטיפ של InvestingPro המדגיש את "התשואה הגבוהה של GE בשנה האחרונה".
יחס ה-P/E של החברה העומד על 37.8 ויחס המחיר לספר של 10.13 תומכים בטיפ של InvestingPro ש-GE "נסחרת במכפיל רווח גבוה" ו"נסחרת במכפיל מחיר לספר גבוה". מדדי הערכה אלה מרמזים שהמשקיעים מתמחרים צמיחה עתידית חזקה, שעשויה להיות מושפעת מפוטנציאל ההתאוששות של סקטור התעופה שנדון בדוח של Wells Fargo.
נתוני InvestingPro מראים שההכנסות של GE ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024 עמדו על 61.91 ביליון דולר, עם צמיחת הכנסות חזקה של 21.95% באותה תקופה. צמיחה זו ראויה לציון במיוחד בהתחשב בטיפ של InvestingPro ש"אנליסטים צופים ירידה במכירות בשנה הנוכחית", מה שמצביע על כך ש-GE עשויה לעלות על הציפיות.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 14 טיפים נוספים עבור GE, המספקים פרספקטיבה רחבה יותר על הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.