ברנשטיין סוסייטה ז'נרל גרופ עדכנה את יעד המחיר עבור L&T Technology Services Ltd. (LTTS: IN) ל-4,680.00 רופי הודי, עלייה מהיעד הקודם של 4,070.00 רופי הודי.
למרות העלייה ביעד המחיר, החברה שמרה על דירוג תת-ביצוע למנית הסטוק.
האנליסט בברנשטיין סוסייטה ז'נרל גרופ ציין כי מגזר שירותי ה-IT בשווי שוק בינוני ממשיך להראות חולשה רחבה, כאשר LTTS אינה עומדת בציפיות הצמיחה והמרג'ין. החברה שמרה על תחזית הצמיחה של 8-10%+ בשנה במטבע קבוע (CC%), אך האנליסט מאמין כי יעד זה בסיכון, בהתחשב בשיעורי הגידול הרבעוניים המאתגרים של 4.5-7% הנדרשים ברבעון השלישי והרביעי.
LTTS דיווחה על מרג'ין רווח לפני רבית ומסים (EBIT) של 15.1%, שהיה נמוך מהקונצנזוס ב-100 נקודות בסיס. למרות החטאה זו והעלאות השכר הצפויות ברבעון השלישי, החברה שמרה על ציפיות המרג'ין שלה ב-16%. האנליסט הביע דאגה לגבי הסיכון לתחזית לטווח הבינוני וראה את פרופיל הסיכון-תשואה כלא מועדף.
הערכת השווי של LTTS היא גם נקודת מחלוקת עבור ברנשטיין סוסייטה ז'נרל גרופ, כאשר מנית הסטוק נסחרת בכ-35 פעמים יחס מחיר לרווח (P/E) ל-12 החודשים הבאים (NTM). בהתחשב בגורמים אלה, עמדת החברה נשארת בדירוג תת-ביצוע עבור LTTS.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.