Eve Holding, Inc. (NYSE:EVEX), חברה לייצור כלי טיס, חתמה על הסכם מימון עם הבנק הלאומי לפיתוח של ברזיל (BNDES) לארבעה קווי אשראי בסך כולל של 500 מיליון ריאל (כ-89.6 מיליון דולר). המקורות הכספיים ישמשו להקמת יחידת ייצור למטוסי המראה ונחיתה אנכית חשמליים (eVTOL) בטאובטה, סאו פאולו.
ההסכם, שנחתם על ידי חברת הבת של Eve Holding, EVE Soluções de Mobilidade Aérea Urbana, Ltda. (Eve Brazil), ו-Embraer S.A., מפרט את קווי האשראי שיש לנצל תוך 42 חודשים מתאריך ההסכם, 10 באוקטובר 2024. המימון כולל אשראי משנה A בסך 140 מיליון ריאל, אשראי משנה B בסך 60 מיליון ריאל, אשראי משנה C בסך 210 מיליון ריאל, ואשראי משנה D בסך 90 מיליון ריאל, עם שערי ריבית ותנאים שונים.
אשראי משנה A נושא ריבית שנתית של 2.20%, בעוד שאשראי משנה C נושא שער של 2.75%, שניהם מעל שער הייחוס (TR) 226. אשראי משנה B ו-D נושאים שערי ריבית שנתית של 1.10% ו-1.65%, בהתאמה, בתוספת שער קבוע המפורסם על ידי מערכת BNDES. החוב מאשראי משנה B ו-D יותאם בהתאם למדד תנודות שער המרה של הדולר (PTAX).
החזר הקרן מכל קו אשראי מתוכנן להתחיל ב-2028, עם 25 תשלומים חצי שנתיים. ל-BNDES שמורה הזכות לסיים את ההסכם ולהאיץ תשלומים בתנאים מסוימים.
מהלך אסטרטגי זה של Eve Holding, שהייתה ידועה בעבר כ-Zanite Acquisition Corp., מתיישר עם תוכניות הצמיחה שלה בשוק ה-eVTOL המתפתח.
הסכם המימון מפורט בדוח 8-K שהוגש ל-SEC ומבוסס על הודעה לעיתונות.
בחדשות אחרות לאחרונה, Eve Holding Inc. הייתה במוקד תשומת הלב של מספר חברות אנליסטים. H.C. Wainwright התחילה לסקר את החברה עם דירוג Buy, תוך הדגשת מיקומה האסטרטגי בשרשרת הערך של ניידות אווירית עירונית (UAM). החברה גם ציינה את תוכניות החברה להתחיל למכור את כלי הטיס שלה ב-2026, עם צפי להכנסות מפתרונות שירותים ותפעול כבר ב-2025.
מאידך, Canaccord Genuity התאימה את מחיר היעד שלה ל-Eve Holding ל-7.00 דולר, ירידה מ-8.50 דולר, תוך שמירה על דירוג Buy. החברה הכירה בצבר ההזמנות המשמעותי של Eve Holding של 2,900 יחידות, הגדול ביותר במגזר.
לעומת זאת, Cantor Fitzgerald שדרגה את Eve Holding מ-Neutral ל-Overweight, למרות התאמת מחיר היעד ל-5.00 דולר מה-7.00 דולר הקודם. שדרוג זה בא בעקבות חשיפת אב הטיפוס בקנה מידה מלא של ה-eVTOL החשמלי של החברה וההכרזה על תוכניות להרכבת עד חמישה אבות טיפוס נוספים של eVTOL ב-2025.
התפתחויות פיננסיות אחרונות של Eve Holding כוללות הבטחת 94 מיליון דולר במימון הון חדש, למרות הפסד נקי מדווח של 25 מיליון דולר ברבעון הראשון. החברה סיימה עם 223 מיליון דולר במזומן והבטיחה חוזים לשירותי תחזוקה, תיקון וחידוש, עם פוטנציאל לייצר עד 935 מיליון דולר בהכנסות בחמש עד עשר השנים הבאות.
אלו הן התפתחויות אחרונות שמשקיעים צריכים לשים לב אליהן.
תובנות InvestingPro
הסכם המימון האחרון של Eve Holding עם BNDES בסך 500 מיליון ריאל להקמת יחידת ייצור eVTOL בברזיל מסמן צעד משמעותי באסטרטגיית הצמיחה של החברה. עם זאת, משקיעים צריכים לשקול מספר מדדים פיננסיים מרכזיים ותובנות מ-InvestingPro בעת הערכת הפרספקטיבות של EVEX.
על פי נתוני InvestingPro, ל-Eve Holding יש כעת שווי שוק של 946.61 מיליון דולר. למרות התוכניות השאפתניות של החברה, טיפים של InvestingPro מציינים ש-EVEX אינה רווחית ב-12 החודשים האחרונים ואנליסטים לא צופים שהחברה תהיה רווחית השנה. זה מתיישר עם ההכנסה התפעולית המותאמת המדווחת של החברה של -148.2 מיליון דולר ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024.
בנימה חיובית, טיפ של InvestingPro מדגיש ש-Eve Holding מחזיקה יותר מזומנים מחוב במאזן שלה, מה שעשוי לספק גמישות פיננסית מסוימת בעת שהיא מתקדמת בהרחבת הייצור שלה. עם זאת, משקיעים צריכים להיות מודעים לכך שהמניה חוותה ירידות מחיר משמעותיות, עם תשואה כוללת של -60.08% בשנה האחרונה על פי הנתונים האחרונים.
עבור אלה המעוניינים בניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע 11 טיפים נוספים עבור EVEX, המספקים מבט מקיף יותר על הבריאות הפיננסית והמיקום בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.