Benchmark עדכנה את הציפיות שלה לגבי Sirius XM Radio (NASDAQ: SIRI), והורידה את מחיר היעד ל-43.00 ₪ מהמחיר הקודם של 65.00 ₪, תוך שמירה על דירוג קנייה למניה.
ההתאמה מגיעה למרות שהחברה עדיין מאמינה ביכולתה של Sirius XM להגיע ליעד המקורי בתוך 18 החודשים הקרובים, בהנחה שהחברה תצליח ליישם את אסטרטגיות הצמיחה שלה.
השינוי במחיר היעד מיוחס לפרמטרים שמרניים יותר בהערכת השווי, ולא לחששות חדשים לגבי ביצועי החברה. הביטחון של Benchmark ב-Sirius XM נותר איתן, במיוחד לאור מעמדה החזק של החברה בשוק האודיו האמריקאי והזדמנויות הצמיחה השונות. אלה כוללות התקדמות ברדיו 360L לכלי רכב, שירותי סטרימינג, ומשיכה לקהל צעיר יותר.
תחת הנהגתה של המנכ"לית Jennifer Witz, Sirius XM ראתה זרימה משמעותית של קהלים צעירים יותר, כאשר כ-30% מהמנויים החדשים למשקי בית שייכים לדורות Y ו-Z. בנוסף, 39% מהמאזינים השבועיים הם כעת מתחת לגיל 44. החברה משיקה באופן פעיל תכונות סטרימינג חדשות ועדכונים מדי חודש, מה שהוביל לעלייה במעורבות המאזינים.
בחדשות אחרות לאחרונה, Sirius XM Radio חוותה סדרה של התפתחויות משמעותיות. המיזוג של החברה עם חברה בת של Liberty Media Corporation הוביל להתאמות שונות במחירי היעד של המניה על ידי חברות שונות.
Citi העלתה את מחיר היעד מ-2.80 ₪ ל-21.00 ₪, תוך ייחוס ההתאמה לעסקת Liberty והוצאות הוניות גבוהות יותר. Morgan Stanley חידשה את הכיסוי על Sirius XM Radio עם דירוג Underweight, המרמז על פוטנציאל ירידה מתון, בעוד Pivotal Research שמרה על דירוג קנייה, תוך הדגשת יכולות תזרים המזומנים החופשי החזקות של החברה ופוטנציאל הצמיחה.
Rosenblatt Securities התאימה משמעותית את מחיר היעד שלה ל-Sirius XM Radio, מ-3.40 ₪ ל-28.00 ₪, תוך שמירה על דירוג ניטרלי למניה. התאמה זו נעשתה בעקבות המיזוג ואיחוד המניות ביחס של 1/10 שבא בעקבותיו. Evercore ISI העלתה משמעותית את מחיר היעד שלה ל-Sirius XM ל-32.50 ₪, תוך שמירה על דירוג In Line.
בדוח הרווחים לרבעון השני של 2024, Sirius XM חשפה עלייה רבעונית של 8% ב-EBITDA המותאם, שיפור שנתי במרג'ינים, ועלייה של 6% בתזרים המזומנים החופשי לעומת השנה הקודמת, למרות ירידה בהכנסות ממנויים ופרסום במגזר SiriusXM.
כדי לעודד צמיחה, Sirius XM יישמה מספר יוזמות אסטרטגיות, כולל חוויית סטרימינג משופרת, מודל תמחור חדש לרכב, והרחבת שיעורי ההתקנה של 360L, וכן תוכניות לפתיחת מרכז טכנולוגי אירופאי.
תובנות InvestingPro
בעוד ש-Benchmark נותרת אופטימית לגבי הסיכויים של Sirius XM, נתוני InvestingPro האחרונים מספקים הקשר נוסף למצבה הנוכחי של החברה. שווי השוק של Sirius XM עומד על 7.84 ביליון ₪, עם יחס P/E של 6.86, מה שמרמז על מניה שעשויה להיות מוערכת בחסר ביחס לרווחים. זה מתיישב עם טיפ של InvestingPro המציין ש-SIRI "נסחרת ביחס P/E נמוך ביחס לצמיחת הרווחים בטווח הקרוב."
למרות הורדת מחיר היעד, הבריאות הפיננסית של Sirius XM נראית איתנה. לחברה יש הכנסות של 8.899 ביליון ₪ ב-12 החודשים האחרונים, עם מרג'ין רווח גולמי יציב של 48.98%. טיפ נוסף של InvestingPro מציין ש-SIRI "שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 9 שנים רצופות", מה שעשוי למשוך משקיעים המתמקדים בהכנסה. תשואת הדיבידנד הנוכחית היא 4.6%, מה שעשוי להציע זרם הכנסה אטרקטיבי.
עם זאת, על המשקיעים לשים לב שהמניה התמודדה עם אתגרים לאחרונה, כפי שמציין טיפ נוסף של InvestingPro שאומר כי "המחיר ירד משמעותית במהלך שלושת החודשים האחרונים." זה משתקף בתשואה הכוללת של המחיר ב-3 החודשים האחרונים של -28.26%.
עבור אלה המעוניינים בניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע 8 טיפים נוספים עבור Sirius XM, המספקים תמונה מקיפה יותר של הנוף הפיננסי של החברה ושיקולי השקעה פוטנציאליים.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.