ביום שישי, HSBC עדכנה את תחזיתה למניות Constellation Brands (NYSE:STZ), תוך הפחתת מחיר היעד ל-285 דולר מ-300 דולר קודם לכן, תוך שמירה על דירוג "החזק" למניה. ההתאמה באה בעקבות ירידה של 4.7% במניות החברה ביום רביעי לאחר שתוצאות הרבעון השני חשפו מכירות בירה חלשות מהצפוי.
הדוח של Constellation Brands הצביע על ירידה של 3% בדילולים של Corona Extra, אותה מייחסת החברה לבעיות זמניות. ההנהלה הביעה ביטחון בהתאוששות מהירה של המותג. הם גם רמזו כי החוסר עשוי להיות מיוחס בחלקו ליום מכירות אחד פחות ברבעון, מה שעשוי היה להשפיע משמעותית על נתוני המכירות.
למרות הירידה הקטנה במכירות Corona Extra, הנהלת Constellation Brands נשארת אופטימית לגבי ביצועי המותג לשארית השנה. יתר על כן, Modelo Especial ו-Pacifico הראו מגמות חיוביות, כאשר Modelo Especial רשם צמיחה של 5% בדילולים ו-Pacifico השיג עלייה משמעותית של 23%, למרות החולשה הכללית בתעשייה.
מגזר הבירה של Constellation Brands הפגין חוסן עם עלייה של 5.7% בהכנסות ועלייה של 12.9% בהכנסה תפעולית. נתונים אלה מדגישים את העוצמה של עסקי הבירה של החברה ברבעון מאתגר. הציפייה של החברה להתאוששות של Corona Extra וההצלחה המתמשכת של מותגי הבירה האחרים שלה תורמות לתחזית לשנה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Constellation Brands חווה התפתחויות משמעותיות. Jefferies שמרה על דירוג "קנייה" ל-Constellation Brands אך הורידה את מחיר היעד ל-309 דולר בשל אתגרים במגזר הבירה.
Truist Securities גם עדכנה את תחזיות המכירות והרווח למניה של החברה, מה שהוביל להפחתת מחיר היעד למניה ל-255.00 דולר. עם זאת, Roth/MKM, Evercore ISI, ו-גולדמן זאקס חזרו על דירוגי "קנייה" או "עולה על השוק" שלהם, תוך הבעת אמון בצמיחת החברה.
תוצאות הרבעון השני של שנת הכספים 2025 של החברה הדגישו עלייה של כמעט 6% במכירות נטו וצמיחה של 13% בהכנסה תפעולית בעסקי הבירה. עם זאת, מגזר היין והמשקאות החריפים חווה ירידה במשלוחים ובמכירות נטו. אנליסטים מ-Evercore ISI ו-גולדמן זאקס עדכנו את תחזיותיהם הפיננסיות לחברה, כאשר Evercore ISI הורידה את מחיר היעד מ-310.00 דולר ל-300.00 דולר ו-גולדמן זאקס שמרה על מחיר יעד יציב של 300 דולר.
למרות רוחות נגד פוטנציאליות בטווח הקצר, חברות אלה מביעות ביטחון בצמיחת Constellation Brands, במיוחד בחטיבת הבירה. Roth/MKM צופה כי משלוחי בירה חזקים יובילו את Constellation Brands לקראת הנחיות שנת הכספים 2025 שלה. אלה הן ההתפתחויות האחרונות עבור Constellation Brands.
תובנות InvestingPro
למרות האתגרים האחרונים שבהם נתקלה Constellation Brands, במיוחד עם מכירות Corona Extra, נתוני InvestingPro חושפים היבטים חיוביים מסוימים של הבריאות הפיננסית של החברה. צמיחת ההכנסות של החברה של 5.25% ב-12 החודשים האחרונים מתיישרת עם העלייה של 5.7% בהכנסות מגזר הבירה שהוזכרה במאמר, מה שמצביע על ביצועים עקביים בכל העסק.
טיפים של InvestingPro מדגישים ש-Constellation Brands העלתה את הדיבידנד שלה במשך 10 שנים רצופות, מה שמדגים מחויבות לתשואות לבעלי המניות גם בתקופות מאתגרות. זה נתמך עוד יותר על ידי תשואת דיבידנד נוכחית של 1.66% וצמיחת דיבידנד חזקה של 13.48% ב-12 החודשים האחרונים.
הרווחיות של החברה גם ראויה לציון, עם מרג'ין הכנסה תפעולית של 33.15% ב-12 החודשים האחרונים, המשקפת פעולות יעילות למרות לחצי השוק. זה מתיישר עם העלייה של 12.9% בהכנסה תפעולית למגזר הבירה שהוזכרה במאמר.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע טיפים ומדדים נוספים להערכת הביצועים והפוטנציאל של Constellation Brands. הפלטפורמה מציגה כרגע 6 טיפים נוספים עבור STZ, המספקים הבנה עמוקה יותר של המצב הכספי של החברה ותחזית השוק.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.