אוורקור ISI חזרה על דירוג "עודף ביצוע" למניות Vera Therapeutics (NASDAQ: VERA), תוך שמירה על מחיר יעד של 50.00 דולר.
החברה הביופרמצבטית, המתמחה בטיפול במחלות מתווכות חיסון, זכתה להכרה על תוכניתה האסטרטגית להגברת הנוכחות בשוק של מועמד המוצר המוביל שלה, אטאסיספט.
האסטרטגיה המתוארת כוללת מחקר קליני לבחינת מינון חודשי פוטנציאלי, הרחבה לאוכלוסיית חולים רחבה יותר עם נפרופתיה IgA (IgAN), וחקירת השימוש באטאסיספט במחלות כליה אוטואימוניות אחרות, מה שעשוי להגדיל את שוק החולים הניתן לטיפול ל-230,000 אנשים.
הביטחון של החברה ב-Vera Therapeutics מבוסס בחלקו על הגישה החדשנית של החברה להגברת הנוחות במינון אטאסיספט, מה שעשוי להפוך אותו לתחרותי יותר מול מודולטורי תאי B מתפתחים.
בנוסף, ההרחבה לאוכלוסיית IgAN הגדולה יותר עשויה להכפיל את השוק הכולל הניתן לפנייה (TAM) הנוכחי מ-80,000 ל-160,000 חולים, מה שעשוי לתת ל-Vera יתרון בעת השקת המוצר הראשונית.
אוורקור ISI גם הדגישה את החשיבות של המחקר של Vera במחלות כליה אוטואימוניות אחרות מעבר ל-IgAN. הרחבה זו נתמכת בהיגיון הביולוגי של אטאסיספט המכוון הן ל-APRIL והן ל-BAFF, מה שעשוי להוביל לבלעדיות שוק ארוכה יותר. Vera Therapeutics צפויה ליהנות מבלעדיות ביולוגית של 12 ו-10 שנים בארה"ב ובאיחוד האירופי, בהתאמה.
הניתוח של החברה מצביע על שלושה פרסומי נתונים קרובים שהם ראויים לציון במיוחד. הראשון הוא נתוני eGFR ל-96 שבועות עבור אטאסיספט, שצפויים להיות מוצגים באגודה האמריקאית לנפרולוגיה (ASN), אשר עשויים להדגים ייצוב מחלה, ריפוי פונקציונלי פוטנציאלי, לראשונה עבור Vera.
השני הוא נתוני שלב 3 של המתחרה Otsuka, הצפויים בששת החודשים הקרובים, אשר עשויים להשפיע על מניית Vera בשל גורמים המשפיעים על יכולת השחזור של תוצאות שלב 2 שלה. השלישי הוא קריאת ORIGIN 3 שלב 3 של Vera עצמה הצפויה בסוף יוני, אשר עשויה להוביל להגשת בקשה לרישיון ביולוגי (BLA) במחצית השנייה של 2025, כולל נתוני eGFR לטווח ארוך.
בחדשות אחרות לאחרונה, Vera Therapeutics עושה צעדים משמעותיים בתחום הביוטכנולוגיה. המוצר המוביל של החברה, אטאסיספט, הדגים את יעילותו בטיפול ב-IgAN במהלך ניסוי קליני ORIGIN שלב 2b, תוך עמידה ביעדים הראשוניים והמשניים העיקריים. ה-FDA העניק לאטאסיספט מעמד של טיפול פורץ דרך לטיפול ב-IgAN, המשקף את הפוטנציאל שלו לשפר את הטיפולים הקיימים.
Vera Therapeutics הרחיבה גם את התוכנית הקלינית שלה לאטאסיספט, ומתכננת להתחיל את מחקר ORIGIN Extend ברבעון הרביעי של 2024 ואת מחקר PIONEER ב-2025. מחקרים אלה מטרתם להעריך את יעילות אטאסיספט באוכלוסיות רחבות יותר ובמחלות גלומרולריות אוטואימוניות אחרות. ג'יי פי מורגן צ'ייס אישרה מחדש את דירוג ה-Overweight שלה ל-Vera Therapeutics, והעלתה את מחיר היעד מ-62.00 דולר ל-72.00 דולר, המשקף את התקדמות החברה בפיתוח אטאסיספט.
דייויד ג'ונסון מונה למנהל התפעול החדש של Vera Therapeutics, מביא עמו ניסיון רב מתפקידיו הקודמים. החברה גם מתכוננת להציג נתונים של 96 שבועות ממחקר ORIGIN שלב 2b בשבוע הכליה של האגודה האמריקאית לנפרולוגיה 2024.
תובנות InvestingPro
התוכניות האסטרטגיות של Vera Therapeutics ופרסומי הנתונים הקרובים משלימים מספר תובנות פיננסיות מפתח מ-InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 2.29 ביליון דולר, המשקף את אמון המשקיעים בפוטנציאל שלה. למרות התחזית החיובית מאוורקור ISI, חשוב לציין ש-Vera אינה רווחית כרגע, עם יחס P/E שלילי של -21.23 ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024. זה מתיישב עם הטיפ של InvestingPro שאנליסטים אינם צופים שהחברה תהיה רווחית השנה.
עם זאת, המנית של Vera הראתה ביצועים מרשימים, עם תשואה כוללת של 224.65% במחיר במהלך השנה האחרונה. תשואה חזקה זו עקבית עם צנרת המוצרים המבטיחה והיוזמות האסטרטגיות שתוארו במאמר. בנוסף, המנית נסחרת ב-82.22% מהשיא השנתי שלה, מה שמרמז על פוטנציאל צמיחה אם פרסומי הנתונים הקרובים יהיו חיוביים.
טיפים של InvestingPro גם מדגישים ש-Vera מחזיקה יותר מזומנים מחוב במאזן שלה ויש לה נכסים נזילים העולים על התחייבויות לטווח קצר. גורמים אלה עשויים לספק את הגמישות פיננסית הנדרשת לתמיכה בתוכניות הפיתוח השאפתניות של החברה עבור אטאסיספט והרחבה לאינדיקציות חדשות.
למשקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 8 טיפים נוספים עבור Vera Therapeutics, המספקים הבנה עמוקה יותר של המצב כספי של החברה והפוטנציאל בשוק.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.