ביום חמישי, ברנשטיין, חברה פיננסית, עדכנה את תחזיתה עבור סטלנטיס NV (NYSE: STLA), תוך הורדת מחיר היעד ל-12.20 דולר ושמירה על דירוג Market Perform. ההתאמה מגיעה בעקבות הפחתה משמעותית בתחזיות הרווח ותזרים המזומנים החופשי (FCF) של יצרנית הרכב לשנת 2024, שהוכרזה ביום שני האחרון.
סטלנטיס, שראתה עלייה של 60% בערך המניה בשנת 2023 ועלייה נוספת של 28% בשלושת החודשים הראשונים של השנה הנוכחית, חוותה ירידה חדה לאחר עדכון התחזית הפיננסית שלה. ההכרזה של החברה הובילה להערכה מחדש של ביצועיה העתידיים על ידי אנליסטים.
מחיר היעד המופחת מברנשטיין משקף עמדה זהירה לגבי מניית יצרנית הרכב, תוך הכרה באתגרים שסטלנטיס מתמודדת איתם. האנליסטים של החברה הפחיתו משמעותית את התחזיות שלהם לשנת 2024 ואילך בהתבסס על המידע המעודכן שסיפקה סטלנטיס.
ההחלטה של ברנשטיין לשמור על דירוג Market Perform מצביעה על כך שלמרות מחיר היעד המופחת, החברה אינה רואה פוטנציאל מספיק במחיר המניה הנוכחי כדי לשדרג את הדירוג. האנליסט ציין חוסר בהירות לגבי האופן שבו סטלנטיס מתכננת להתאושש ולעמוד ביעדים האסטרטגיים שלה כסיבה לתחזית הזהירה.
לסיכום, ברנשטיין התאימה את ציפיותיה לגבי סטלנטיס NV, תוך התחשבות בתחזיות הפיננסיות המעודכנות של החברה. מחיר היעד החדש של 12.20 דולר משקף את ההערכה המעודכנת של החברה למניה, בעוד שדירוג Market Perform נשאר ללא שינוי.
בחדשות אחרות לאחרונה, סטלנטיס NV חוותה שינויים משמעותיים בתחזית הפיננסית שלה בעקבות אזהרת רווח שהשפיעה בעיקר על פעילותה בארה"ב. ברקליס הוריד את דירוג המניה וקיצץ את מחיר היעד בשל ירידה בנתח השוק ולחצי מחירים בארה"ב. סמנכ"ל הכספים של סטלנטיס, נטלי נייט, עדכנה את תחזית מרווח ההכנסה התפעולית המתואמת (AOI) של החברה ל-5.5%-7.5%, המצביעה על הפחתה משמעותית מהציפיות הקודמות לספרות כפולות.
בעקבות התפתחויות אלה, BofA Securities ו-HSBC התאימו את תחזיות ה-AOI שלהן לשנים הפיסקליות 2024-2026, בעוד ש-RBC Capital, Piper Sandler ו-Citi התאימו את התחזיות ומחירי היעד שלהם למניות סטלנטיס. למרות ירידה של 20% במכירות הרכב הכוללות בארה"ב ברבעון השלישי, חברת האם של סטלנטיס, FCA US LLC, דיווחה על צמיחה בנתח השוק מ-7.2% ל-8%.
בנוסף לאתגרים של סטלנטיס, שביתת עובדי הנמל המתמשכת בחופים המזרחיים והמפרץ של ארה"ב, שעצרה כמחצית מהשילוח הימי של המדינה, עלולה להשפיע משמעותית על הפעילות. למרות אתגרים אלה, סטלנטיס הכריזה על השקעה של 406 מיליון דולר בשלושה מתקנים במישיגן כדי לחזק את המיקוד שלה בייצור רכבים חשמליים.
תובנות InvestingPro
נתונים עדכניים מ-InvestingPro שופכים אור נוסף על המצב הפיננסי הנוכחי של סטלנטיס NV, ומספקים הקשר לתחזית המעודכנת של ברנשטיין. למרות הירידה האחרונה במחיר המניה, סטלנטיס שומרת על תשואת דיבידנד חזקה של 9.3%, שעשויה למשוך משקיעים המתמקדים בהכנסה. עם זאת, יש להתייחס לתשואה גבוהה זו בזהירות לאור ירידת הדיבידנד של 13.34% בשנים עשר החודשים האחרונים.
טיפים של InvestingPro מדגישים כי סטלנטיס נסחרת במכפיל רווח נמוך, עם יחס P/E של 2.64. הערכה נמוכה זו עשויה להצביע על כך שהשוק כבר תמחר חלק גדול מהתחזית השלילית. בנוסף, החברה מחזיקה יותר מזומנים מחוב במאזן שלה, מה שעשוי לספק גמישות פיננסית בעת התמודדות עם אתגרים.
ראוי לציין כי מחיר המניה של סטלנטיס ירד משמעותית במהלך שלושת החודשים האחרונים, עם תשואה כוללת של -31.4%. זה מתיישב עם אזכור הירידה החדה בעקבות התחזיות הפיננסיות המעודכנות של החברה במאמר.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 11 טיפים נוספים עבור סטלנטיס, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומעמדה בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.