ביום שלישי, HSBC עדכנה את התחזית שלה לגבי Kuehne + Nagel International AG (KNIN:SW) (OTC: KHNGY), חברת תחבורה ולוגיסטיקה גלובלית. האנליסט של הפירמה הוריד את מחיר היעד ל-248.00 פרנק שוויצרי, ירידה מ-255.00 פרנק שוויצרי קודם לכן, תוך שמירה על דירוג Hold למנית הסטוק.
העדכון מגיע לאחר הערכה מחדש של תחזיות הרווח של החברה, אשר צפויות להיות נמוכות מההערכות המוקדמות. האנליסט ציין את הירידה הצפויה במומנטום הרווחים במחצית השנייה של השנה כסיבה מרכזית להתאמה.
למרות זאת, היה היבט חיובי קל כאשר הממוצע המשוקלל של עלות ההון (WACC) ששימש בהערכת תזרים המזומנים המהוון (DCF) הורד ל-8.0%, ירידה מ-8.2%.
מניות הסטוק של Kuehne + Nagel ראו ירידה של 11% במהלך החודש האחרון, בניגוד למפתח השוק המקומי (SMI) שראה ירידה של 2% בלבד באותה תקופה. ביצועים אלה הביאו את הערכת החברה לרמה התואמת את הממוצע של הקונצנזוס לכפולות EV/EBIT ו-PE ל-12 חודשים קדימה.
הצהרת האנליסט הדגישה את הרציונל מאחורי שמירת דירוג Hold, תוך ציון כי מחיר המנית הסטוק הנוכחי משקף את הקונצנזוס בשוק ואינו מציג מקרה משכנע להגרעה או הורדת דירוג בזמן זה. עמדת הפירמה נשארת זהירה בשל תחזית הרווחים המרוככת למחצית השנייה של השנה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Kuehne + Nagel International AG הייתה תחת המיקרוסקופ של מנתחים פיננסיים. למרות ירידה קלה בפעילות אוניות המכולות הגלובלית, הפירמה UBS החליטה לשמור על עמדה ניטרלית לגבי מנית הסטוק של Kuehne + Nagel, תוך שמירה על מחיר היעד ב-266.00 פרנק שוויצרי. החלטה זו הושפעה ממגמות המטען הגלובליות המעורבות, כאשר אירופה וצפון אמריקה מציגות צמיחה חזקה, בעוד אזורים אחרים חוו ירידה.
במקביל, HSBC העלתה את דירוג מנית הסטוק של Kuehne + Nagel מ"הפחתה" ל"החזקה", תוך העלאת מחיר היעד מ-225.00 פרנק שוויצרי ל-255.00 פרנק שוויצרי. התאמה זו התבססה על הערכות רווח משופרות והנחות נמוכות יותר לגבי הממוצע המשוקלל של עלות ההון. הערכה מחדש של HSBC מרמזת כי הרווחים צריכים להמשיך להשתפר בשל התפתחויות חיוביות בשערי המטען בשוק.
עם זאת, HSBC הביעה זהירות לגבי מגזר המטען הימי, תוך ציון פוטנציאל לירידה ברבעון הרביעי בשל אפשרות לחזרת עודף כושר. למרות חשש זה, הערכת המנית הסטוק הנוכחית מצדיקה את העלאת הדירוג למצב "החזקה". אלה הן חלק מההתפתחויות האחרונות הנוגעות ל-Kuehne + Nagel International AG.
תובנות InvestingPro
נתונים עדכניים מ-InvestingPro מספקים הקשר נוסף לניתוח של HSBC לגבי Kuehne + Nagel International AG (OTC: KHNGY). שווי השוק של החברה עומד על 32.13 ביליון $, עם יחס P/E של 24.95 בהתבסס על 12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024. הערכה זו תואמת את הערת HSBC כי מחיר המנית הסטוק של החברה משקף את הקונצנזוס בשוק.
טיפים של InvestingPro מדגישים כי Kuehne + Nagel נסחרת קרוב לשפל של 52 שבועות, מה שמאשש את הירידה של 11% שהוזכרה במאמר. בנוסף, החברה שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 30 שנים רצופות, מה שמדגים יציבות פיננסית לטווח ארוך למרות האתגרים הנוכחיים בשוק.
ההכנסה של החברה ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024 הייתה 25.25 ביליון $, עם צמיחה בהכנסה של 1.22% ברבעון השני של 2024. צמיחה צנועה זו, יחד עם מרג'ין הכנסה תפעולית של 6.59%, מרמזת כי החברה מנווטת בסביבה עסקית מאתגרת, מה שעשוי להסביר את תחזיות הרווח המופחתות של HSBC.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 11 טיפים נוספים עבור Kuehne + Nagel, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית של החברה ומיקומה בשוק.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.