נורווק, קונטיקט - חברת טרקס (NYSE:TEX), יצרנית עולמית של מכונות לעיבוד חומרים ופלטפורמות עבודה אוויריות, הודיעה על כוונתה להציע אגרות חוב בכירות בשווי 750 מיליון דולר שיגיעו לפירעון בשנת 2032 בהצעה פרטית, הפטורה מדרישות הרישום של חוק ניירות ערך משנת 1933. מהלך זה נועד לממן את רכישת הנכסים מקבוצת הפתרונות הסביבתיים (ESG) של חברת דובר, וכן לכסות עמלות והוצאות קשורות.
האגרות, יחד עם הערבויות הקשורות, יוצעו רק לקונים מוסדיים מוסמכים ולאנשים מסוימים מחוץ לארצות הברית שאינם אמריקאים. טרקס לא רשמה את האגרות תחת חוק ניירות ערך או חוקי ניירות ערך של מדינות, ולא ניתן להציע או למכור אותן בארצות הברית ללא רישום או פטור.
בנוסף להצעה הפרטית, טרקס מבקשת גם לתקן את הסכם האשראי הקיים שלה. התיקון נועד להגדיל את מסגרות האשראי החוזר שלה מ-600 מיליון דולר ל-800 מיליון דולר ולהאריך את תאריך הפירעון כך שיחפוף לשנה החמישית מסגירת הרכישה. בנוסף, טרקס מתכננת להקים מסגרת הלוואה לתקופה חדשה שתגיע לפירעון בשנה השביעית מהסגירה, עם הציפייה לקבל הלוואות לתקופה בסך של עד 1,250 מיליון דולר.
עם זאת, אין ערובה לכך שטרקס תשלים בהצלחה את ההצעה הפרטית או את התיקון בתנאים מועדפים, או בכלל. ההצהרות הצופות פני עתיד של החברה בנוגע להשלמה ולעיתוי של ההצעה הפרטית, התיקון והרכישה כפופות לסיכונים ואי-ודאויות שונים. אלה כוללים גורמים המפורטים בתיוקי ה-SEC של טרקס, כגון הדוח השנתי בטופס 10-K לשנה הפיסקלית שהסתיימה ב-31 בדצמבר 2023, והדוח הרבעוני לתקופה שהסתיימה ב-30 ביוני 2024.
הודעה זו, המבוססת על הצהרת הודעה לעיתונות, אינה מהווה הצעה למכירת האגרות או הערבויות הקשורות. טרקס מתמחה במוצרים התומכים בתחזוקה, ייצור, אנרגיה, מיחזור ויישומי בנייה, עם דגש על פתרונות ידידותיים לסביבה, כולל מוצרים חשמליים והיברידיים. החברה פועלת ברחבי העולם עם מתקני ייצור בצפון אמריקה, אירופה, אוסטרליה ואסיה.
בחדשות אחרות לאחרונה, חברת טרקס עדכנה את תחזית הרווח שלה לשנת 2024, וכעת היא צופה רווח מותאם למניה בין 5.80 דולר ל-6.20 דולר, עם הכנסות צפויות של 4.85 עד 5.05 ביליון דולר. התאמה זו נעשתה בתגובה להסתגלות מהירה מהצפוי של שותפי ערוץ גלובליים, שהובילה לירידה בהיקפי המכירות. החברה גם עברה מכשול רגולטורי ברכישת קבוצת הפתרונות הסביבתיים מחברת דובר, וצופה שהעסקה תושלם מאוחר יותר השנה. בנוסף, טרקס הרחיבה את מסגרות האשראי שלה כדי לתמוך ברכישה זו, תוך מעורבות של מוסדות פיננסיים גדולים כמו UBS, בנק אוף אמריקה, ברקליס, וג'יי פי מורגן צ'ייס.
החברה דיווחה על תוצאות חזקות לרבעון השני של שנת הכספים 2024, עם הכנסות בסך 1.4 ביליון דולר ורווח מותאם למניה של 2.16 דולר. כתוצאה מכך, החברה העלתה את תחזית הרווח המותאם למניה לשנה המלאה לטווח של 7.15 דולר עד 7.45 דולר. למרות שהיא מתמודדת עם אתגרים בשווקים האירופיים, בעיקר בגרמניה ואיטליה, טרקס שומרת על מאזן חזק ומאשרת מחדש את תחזית תזרים המזומנים החופשי שלה לשנת 2024 של 325 מיליון דולר עד 375 מיליון דולר. המכירות לשנה המלאה צפויות להיות בין 5.1 ביליון דולר ל-5.3 ביליון דולר, עם תחזית מרג'ין תפעולי מוגדלת של 12.9% עד 13.2%. אלה הן ההתפתחויות האחרונות הנוגעות לחברת טרקס.
תובנות InvestingPro
בעוד חברת טרקס (NYSE:TEX) יוצאת למהלך פיננסי משמעותי זה למימון הרכישה שלה והרחבת מסגרות האשראי, כדאי לבחון כמה מדדים פיננסיים מרכזיים ותובנות מ-InvestingPro.
שווי השוק הנוכחי של טרקס עומד על 3.53 ביליון דולר, המשקף את נוכחותה המשמעותית בתעשיית עיבוד החומרים ופלטפורמות העבודה האוויריות. יחס ה-P/E של החברה העומד על 7.15 מרמז על כך שהיא נסחרת במכפיל רווחים נמוך יחסית, מה שמתיישב עם טיפ של InvestingPro המציין כי טרקס "נסחרת ביחס P/E נמוך ביחס לצמיחת הרווחים בטווח הקרוב". זה עשוי להיות רלוונטי במיוחד כאשר החברה מבקשת להתרחב באמצעות רכישה.
טיפ נוסף של InvestingPro מדגיש כי טרקס "פועלת עם רמת חוב מתונה", מידע קריטי בהתחשב בתוכניות החברה להנפיק אגרות חוב בכירות בשווי 750 מיליון דולר ולקחת הלוואות לתקופה בסך של עד 1,250 מיליון דולר. רמת חוב מתונה זו עשויה לספק לטרקס את הגמישות הפיננסית לרדוף אחר אסטרטגיית הצמיחה שלה מבלי להכביד יתר על המידה על המאזן שלה.
ההכנסות של החברה ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024 היו 5.19 ביליון דולר, עם צמיחה בהכנסות של 4.22% באותה תקופה. צמיחה זו, יחד עם EBITDA של 685.3 מיליון דולר וצמיחת EBITDA של 6.0%, מצביעה על כך שטרקס הרחיבה את פעילותה ברווחיות, מה שעשוי לתמוך בתוכניות המימון השאפתניות שלה.
עבור משקיעים המעוניינים בניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע טיפים ותובנות נוספים. ישנם 11 טיפים נוספים של InvestingPro זמינים עבור טרקס, המספקים מבט מקיף על הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.