TKO Group Holdings (NYSE:TKO) זכתה להבעת אמון מחברת Guggenheim, כאשר הפירמה חזרה על דירוג הקנייה שלה למניית החברה והעלתה את יעד המחיר ל-140 דולר מ-135 דולר. התאמה זו מבוססת על מספר גורמי ביצוע, כולל עלייה משמעותית בהכנסות החסות של UFC, תוצאות חזקות מאירועי WWE חיים, וניהול עלויות אפקטיווי המוביל לתגמולי סינרגיה משמעותיים.
האנליסט מ-Guggenheim הדגיש כי אירוע UFC 306 האחרון של TKO Group תרם הכנסות מוערכות של 35 עד 40 מיליון דולר, כאשר יותר מ-20 מיליון דולר הגיעו מ-Riyadh Season כנותן החסות הראשי. החברה גם רואה הצלחה מתמשכת בעסקי האירועים החיים של WWE, שם היא הייתה אגרסיבית יותר השנה בניהול מכירות הכרטיסים כדי למקסם את ההכנסות.
TKO Group חווה תגמולים מתמשכים מסינרגיות חיסכון בעלויות, שמגמתן מעל לסימן השנתי של 100 מיליון דולר. כתוצאה מכך, תחזיות ההכנסות וה-EBITDA המותאם של הפירמה לרבעון השלישי עודכנו כלפי מעלה ל-683 מיליון דולר (לעומת 764 מיליון דולר קודם) ו-313 מיליון דולר (לעומת 304 מיליון דולר קודם), בהתאמה. נתונים אלה עולים על הערכות הקונצנזוס של 662 מיליון דולר בהכנסות ו-292 מיליון דולר ב-EBITDA מותאם.
לשנה המלאה, Guggenheim צופה EBITDA מותאם של 1,260 מיליון דולר עבור TKO Group, שעולה על טווח ההנחיות של החברה עצמה של 1,220 מיליון דולר עד 1,240 מיליון דולר. התחזית החיובית של הפירמה על TKO Group נשארת איתנה, מונעת מהוצאה לפועל חזקה של סינרגיות הוצאות והכנסות של החברה, וכן הפוטנציאל לתוצאות חיוביות בחידושי זכויות מדיה קרובים.
האנליסט צופה שיעורי גידול משמעותיים עבור זכויות המדיה של UFC ו-Peacock, ומודל אותם ב-1.8 פעמים ו-1.7 פעמים, בהתאמה.
העלאת יעד המחיר ל-140 דולר משקפת את תחזית ה-EBITDA הגבוהה יותר ומדגישה את האמון של הפירמה בביצועים הכספיים וביוזמות האסטרטגיות של TKO Group.
TKO Group Holdings סילקה תביעה משפטית נגד הגבלים עסקיים בסכום של 375 מיליון דולר. התביעה, שהוגשה על ידי ספורטאי UFC לשעבר, האשימה את TKO Operating Company והמסונפים שלה בפרקטיקות אנטי-תחרותיות. סכום הסילוק, שישולם לשיעורין, צפוי להיות מוכר לצורכי מס.
בנוסף, TKO Group הייתה במוקד של מספר התפתחויות משמעותיות. Pivotal Research ו-Citi שתיהן החלו כיסוי על החברה, והעניקו דירוג קנייה. Pivotal Research הדגישה את הפוטנציאל לצמיחה חזקה בהכנסות עבור TKO, במיוחד כתוצאה מהמיזוג האחרון בין Ultimate Fighting Championships (UFC) ל-Worldwide Wrestling Entertainment (WWE). BofA Securities חידשה דירוג קנייה וקבעה יעד מחיר חדש של 140.00 דולר, תוך הדגשת העוצמה של החברה בזכויות ספורט.
תובנות InvestingPro
הביצועים האחרונים של TKO Group Holdings מתיישרים עם מספר טיפים ומדדים של InvestingPro, ומספקים הקשר נוסף לתחזית האופטימית של Guggenheim. טיפים של InvestingPro מצביעים על כך שההכנסה הנקייה והמכירות צפויות לגדול השנה, תומכים בתחזיות החיוביות של האנליסט להכנסות ו-EBITDA. ההחזר החזק של החברה בשלושת החודשים האחרונים, עם תשואה כוללת של 15.75% במחיר, והמסחר שלה קרוב לשיא של 52 שבועות (99.61% מהשיא) משקפים את האמון של השוק בביצועי TKO.
צמיחת ההכנסות של 107.77% ב-12 החודשים האחרונים וצמיחה רבעונית מרשימה של 178.9% מדגישות את ההתרחבות העסקית החזקה של TKO, במיוחד בתחומים כמו חסויות UFC ואירועי WWE חיים כפי שצוין במאמר. עם מרג'ין רווח גולמי של 68.42%, TKO מדגימה רווחיות חזקה בפעילויות הליבה שלה.
בעוד שהחברה פועלת כרגע עם יחס P/E שלילי, אנליסטים צופים רווחיות השנה, בהתאמה לתחזיות ה-EBITDA החיוביות של Guggenheim. משקיעים צריכים לשים לב שTKO נסחרת במכפילי הערכה גבוהים, שעשויים להיות מוצדקים על ידי פרספקטיבות הצמיחה שלה ותגמולי הסינרגיה הפוטנציאליים.
לקוראים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 13 טיפים נוספים עבור TKO, המספקים הבנה עמוקה יותר של המצב הכספי וביצועי השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.