ביום שלישי, גולדמן זאקס אישררה את דירוג ה"מכור" שלה למניות Kodiak Sciences Inc. (NASDAQ:KOD), תוך שמירה על מחיר יעד של 2.00 דולר. הניתוח של החברה הגיע בעקבות אירוע מחקר ופיתוח למשקיעים שאירחה Kodiak Sciences לאחרונה, אשר התמקד בתיק הקליני של החברה למחלות וסקולריות של הרשתית ובפיתוח המוצר שלה, tarcocimab.
במהלך האירוע, הדיונים הדגישו את המדע מאחורי העמידות של tarcocimab ואת השיפורים בנוסחה שלו. ה-tarcocimab המעודכן מתוכנן לספק השפעות מיידיות עם 1 מ"ג של חלבון חופשי לא מצומד, וכן עמידות מוארכת באמצעות 4 מ"ג של חלבון מצומד.
האחרון מתהדר בזמן מחצית חיים עיני ארוך יותר בהשוואה לביולוגיים תוך-זגוגיתיים אחרים, הודות לביופולימר של 800kDa שלו. יתר על כן, הנוסחה החדשה פחות צמיגה, מה שעשוי לשפר את יכולת הייצור וקלות השימוש, ובכך לשפר פוטנציאלית את הבטיחות עם זמן וכוח הזרקה מופחתים.
Kodiak Sciences צופה נתונים ראשוניים ממחקרי השלב השלישי GLOW2 ו-DAYBREAK במחצית הראשונה של 2026. תוצאות חיוביות עשויות לאשר את ההשוואתיות בין הנוסחאות הישנה והחדשה של tarcocimab, מה שגולדמן זאקס רואה כסיכון קריטי.
אם הנתונים יתמכו בטענות השוואתיות אלה, הדבר עשוי לסלול את הדרך להזדמנויות מכירה משמעותיות בניוון מקולרי גילי רטוב (wAMD), חסימת וריד הרשתית (RVO), ורטינופתיה סוכרתית לא שגשוגית (NPDR). הערכות ההנהלה מצביעות על כך שכל 1% מנתח השוק יכול לייצר בין 200-300 מיליון דולר במכירות נטו.
האירוע כיסה גם את טכנולוגיית הפלטפורמה הרחבה יותר של Kodiak Sciences - Antibody Biopolymer Conjugate Drug (ABCD). החברה חוקרת מבנים חדשניים המשלבים מעכבי NLRP3 יחד עם מולקולות קטנות אחרות או פפטידים. מבנים חדשים אלה נשקלים למצבים כמו גלאוקומה ו-AMD יבש בשלב מוקדם, כאשר החברה מצפה להגיש בקשה אחת לתרופה חדשה לחקירה (IND) בכל שנה החל משנת 2025.
תובנות InvestingPro
בעוד ש-Kodiak Sciences Inc. (NASDAQ:KOD) ממשיכה לפתח את התיק הקליני שלה, משקיעים עוקבים מקרוב אחר הבריאות הפיננסית של החברה וביצועי המניה. על פי נתוני InvestingPro, ל-Kodiak Sciences יש שווי שוק של כ-125.44 מיליון דולר, מה שחשוב למשקיעים לשקול בהקשר של פוטנציאל הצמיחה והגעה לשוק של החברה.
תנועות המחיר של המניה היו די תנודתיות, עם ירידה משמעותית של 59.84% ב-6 החודשים האחרונים, מה שמדגיש את הסיכונים הכרוכים בהשקעה במגזר הביוטכנולוגיה. בנוסף, המניה של החברה נסחרת כעת ב-30.76% מהשיא השנתי שלה, מה שעשוי להיחשב כנקודת כניסה פוטנציאלית למשקיעים המאמינים בפרספקטיבות ארוכות הטווח של החברה.
מבחינה פיננסית, ל-Kodiak Sciences יש יותר מזומנים מחוב במאזן שלה, מה שהוא סימן חיובי לנזילות והיציבות הפיננסית של החברה. עם זאת, טיפים של InvestingPro מדגישים שהחברה שורפת מזומנים במהירות וסובלת ממרווחי רווח גולמי חלשים.
גורמים אלה הם קריטיים למשקיעים לשקול, במיוחד מכיוון שלא צפוי שהחברה תהיה רווחית השנה. למתעניינים בניתוח נוסף וטיפים נוספים של InvestingPro, ישנם כעת 11 טיפים נוספים זמינים בפלטפורמה, המספקים תובנות עמוקות יותר לגבי המדדים הפיננסיים וביצועי המניה של Kodiak Sciences.
משקיעים המעוניינים לקבל החלטות מושכלות יפיקו תועלת מהנתונים המקיפים והטיפים הזמינים ב-InvestingPro, הכוללים מדדים כמו יחס P/E, הכנסה תפעולית, והחזר על נכסים. נקודות נתונים אלה, יחד עם הערכת השווי ההוגן של InvestingPro של 3.35 דולר, יכולות לעזור למשקיעים להעריך את הערכת השווי של החברה והזדמנויות השקעה פוטנציאליות.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.