ביום שלישי, Piper Sandler שמרה על דירוג ניטרלי למניות Marathon Petroleum (NYSE:MPC) עם מחיר יעד יציב של 145.00 דולר. החברה הדגישה את המעבר של החברה ממיקוד בהפחתת עלויות להפיכה לתחרותית מבחינת עלויות. שינוי אסטרטגי זה הוא חלק ממאמציה של Marathon Petroleum להשיג יתרון תחרותי מוביל בענף.
הנהלת החברה הציגה את בית הזיקוק Galveston Bay, אחד הגדולים בארצות הברית, כדוגמה מובהקת למחויבותה לשיפור הרווחיות. בית הזיקוק מדגים את יכולתה של Marathon Petroleum לשלב את תשתית הזרם האמצעי המשמעותית שלה עם נכסי זיקוק גדולים וגמישים.
אינטגרציה זו זוכה לקרדיט על הובלת שיפור משמעותי ברווחיות הבסיסית של Marathon Petroleum. לדברי Piper Sandler, שיפורים אלה מכינים את הקרקע לתזרים מזומנים יציב יותר מפעילות לאורך מחזורי שוק שונים.
למרות התחזית החיובית לגבי המיצוב האסטרטגי של החברה, החברה ציינה כי Marathon Petroleum, יחד עם הסקטור, עשויה להתמודד עם לחצי מרג'ין בטווח הקרוב. לחצים אלה עלולים להוביל לתיקונים שליליים עבור הסקטור עד שנת 2025.
לסיכום, Piper Sandler רואה את Marathon Petroleum כמצוידת היטב לשמירה וצמיחה של היתרונות התחרותיים שלה לקראת המחזור העסקי הבא. נקודת מבט זו מבוססת על התשתית הנוכחית של החברה והמיקוד האסטרטגי שלה באופטימיזציה מסחרית.
בחדשות אחרות לאחרונה, Marathon Petroleum נמצאת בכותרות כאשר עובדי איגוד Teamsters בבית הזיקוק של החברה בדטרויט שוקלים להרחיב את פעולת השביתה שלהם למתקנים אחרים. השביתה, שהחלה עם כ-200 עובדים שעזבו את עבודתם, היא תוצאה של משא ומתן שנתקע בנושא שכר ותנאי בטיחות.
האיגוד דוחף להעלאת שכר ובטחון איגודי, בטענה שהעלאה השנתית של 3% שהוצעה על ידי Marathon נופלת משיעור האינפלציה. הפוטנציאל להתפשטות השביתה למפעלי Marathon אחרים הודגש כאשר המשא ומתן נותר ללא פתרון.
בהתפתחות נפרדת, מחיר היעד של מניית Marathon Petroleum הועלה לאחרונה ל-190 דולר מ-187 דולר על ידי TD Cowen. ההתאמה באה בעקבות עקיפה משמעותית של תחזיות הרווח על ידי החברה, שנבעה מפעילות הזיקוק שלה ותוכנית רכישה עצמית חזקה של מניות.
TD Cowen צופה כי Marathon Petroleum תשמור על תשואת חלוקה מובילה בענף עד שנת הכספים 2026. החברה גם דיווחה על תוצאות חזקות ברבעון השני ותחזית ביקוש חזקה, כשהיא מייצרת רווח למניה מתואם של 4.12 דולר ומחזירה 3.2 מיליארד דולר לבעלי המניות.
במהלך שיחת הרווחים האחרונה שלה, Marathon Petroleum חזתה ביקוש חזק לבנזין, דיזל ודלק סילוני, כאשר תוספות מוגבלות לקיבולת הזיקוק העולמית צפויות לתמוך בסביבת מחזור אמצע משופרת לזיקוק. מגזר הזרם האמצעי של החברה, MPLX, מבצע הזדמנויות צמיחה ומגדיל את תזרימי המזומנים.
לבסוף, Marathon Petroleum צופה כי מתקן Martinez יגיע לקיבולת מלאה עד סוף השנה. אלה הן חלק מההתפתחויות האחרונות בחברה.
תובנות InvestingPro
בעוד Marathon Petroleum (NYSE:MPC) ממשיכה להתמקד באופטימיזציה מסחרית ואינטגרציה אסטרטגית של תשתיות, נתונים בזמן אמת מ-InvestingPro מספקים תובנות נוספות על הבריאות הפיננסית והמיצוב בשוק של החברה.
שווי השוק של Marathon Petroleum עומד על 54.96 מיליארד דולר, המשקף את נוכחותה המשמעותית בתעשייה. יחס ה-P/E של החברה עומד כעת על 8.43 אטרקטיבי, עם יחס P/E מתואם לשנים עשר החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024 על 7.92, המצביע על ערך פוטנציאלי למשקיעים המסתכלים על פוטנציאל הרווחים.
טיפים של InvestingPro מדגישים כי אסטרטגיית הרכישה העצמית האגרסיבית של ההנהלה ותשואת בעלי המניות הגבוהה הם גורמים מרכזיים שמשקיעים עשויים לשקול. יתר על כן, Marathon Petroleum שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 14 שנים רצופות, עם תשואת דיבידנד נוכחית של 2.01%, והדגימה צמיחת דיבידנד של 10.0% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024. נקודות אלה מרמזות על מחויבות להחזרת ערך לבעלי המניות.
בעוד שהחברה צפויה להישאר רווחית השנה, כאשר אנליסטים חוזים רווחיות ותשואה חזקה בחמש השנים האחרונות, חשוב לציין כי 8 אנליסטים תיקנו את תחזיות הרווח שלהם כלפי מטה לתקופה הקרובה. למשקיעים המחפשים ניתוח מעמיק יותר, ישנם מעל 10 טיפים נוספים של InvestingPro זמינים, המספקים מבט מקיף על הביצועים הפיננסיים והתחזית השוקית של Marathon Petroleum.
המעבר האסטרטגי של Marathon Petroleum להפיכה לתחרותית מבחינת עלויות, כפי שהודגש על ידי Piper Sandler, נתמך על ידי מדדים פיננסיים אלה וטיפים של InvestingPro, המציירים תמונה של חברה שמתמקדת לא רק ביעילות תפעולית אלא גם בתשואות לבעלי המניות ויציבות פיננסית.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.