דאלאס - חברת מטאדור ריסורסס (NYSE: MTDR), חברת אנרגיה עצמאית, השלימה את רכישת חברת הבת של Ameredev II Parent, LLC מחברות המסונפות ל-EnCap Investments L.P. תמורת 1.832 ביליון דולר, עם התאמות מקובלות לסגירות כאלה. העסקה, הידועה כרכישת Ameredev, כוללת כ-33,500 אקרים נטו בליבת אגן דלאוור, עם תחזית ייצור ממוצעת של 25,500 עד 26,500 חביות שווה ערך נפט (BOE) ליום ברבעון השלישי הנותר של 2024.
צפוי כי הנכסים שנרכשו יחוו ירידה בייצור ברבעון הרביעי של 2024 עקב ירידות טבעיות וסגירה זמנית של בארות. עם זאת, צפוי כי הייצור יעלה שוב במחצית הראשונה של 2025. הרכישה כוללת גם 431 אתרים ברוטו (371 נטו) המופעלים המכוונים לתצורות Wolfcamp ו-Bone Spring, וכ-118 מיליון BOE בסך הכל עתודות מוכחות, מתוכן 60% הוא נפט.
בנוסף, העסקה כוללת זכויות הוניות של כ-19% בחברת האם של Piñon Midstream, LLC. בעקבות הרכישה, נוכחותה של מטאדור באגן דלאוור תתרחב לכדי יותר מ-190,000 אקרים נטו, עם ייצור העולה על 180,000 BOE ליום ועתודות מוכחות העולות על 600 מיליון BOE.
המנכ"ל של מטאדור, ג'וזף וו. פוראן, הביע ביטחון בשילוב נכסי Ameredev, תוך השוואה לשילוב המוצלח של נכסי Advance שנרכשו ב-2023. צפוי כי יעילות תפעולית, כולל טכנולוגיות 'simul-frac' ו-'dual fuel', תייצר כ-160 מיליון דולר בסינרגיות במהלך חמש השנים הבאות.
הרכישה מומנה באמצעות קבלת הלוואה במסגרת מתקן האשראי של מטאדור, שלאחרונה הוגדל מ-1.5 ביליון דולר ל-2.5 ביליון דולר לתמיכה בעסקה. החברה גם צופה לקבל את חלקה בתקבולים ממכירת Piñon, אותה רוכשת Enterprise Products Partners L.P. בשווי תפעולי של 950 מיליון דולר, עסקה שצפויה להסתיים ברבעון הרביעי של 2024.
פעילות מטאדור כוללת חיפוש, פיתוח, הפקה ורכישה של משאבי נפט וגז טבעי בארצות הברית, תוך התמקדות במאגרים לא קונבנציונליים באגן דלאוור, פצלי Eagle Ford, ופצלי Haynesville, בין היתר. החברה גם מבצעת פעילויות מידסטרים, המספקות שירותים שונים לצדדים שלישיים.
מידע זה מבוסס על הודעה לעיתונות וכולל הצהרות צופות פני עתיד הכפופות לסיכונים, אי-ודאויות ואי-התאמות פוטנציאליות עם אירועים ותוצאות עתידיים.
בחדשות אחרות לאחרונה, ג'יי פי מורגן צ'ייס העלה את מחיר היעד למניות מטאדור ריסורסס ל-83.00 דולר מ-80.00 דולר, תוך שמירה על דירוג Overweight. התאמה זו מבוססת על עלייה צפויה בייצור הנפט ובתזרים מזומנים חופשי (FCF) לשנים הקרובות. החברה צופה כי מטאדור ריסורסס תספק ייצור נפט של 100.5 אלף חביות נפט ליום (MBo/d) בשנת הכספים 2024 עם הוצאות הוניות של 1.51 ביליון דולר, עולה על ציפיות השוק.
ג'יי פי מורגן צ'ייס גם מעריך כי מטאדור ריסורסס תייצר כ-1,080 מיליון דולר ב-FCF בשנת הכספים 2025, עלייה של 15% בהשוואה למודל הקודם. בנוסף, מטאדור ריסורסס דיווחה על צמיחה משמעותית בייצור בשיחת הרווחים של הרבעון השני של 2024, עלייה מ-3,300 חביות ליום ב-2012 ליותר מ-95,000 חביות ליום. החברה גם ציינה עלייה בעתודות המוכחות, שצפויות לעלות עוד יותר בעקבות השלמת רכישת Ameredev.
מטאדור ריסורסס גם בונה מתקן עיבוד גז קריוגני במפעל Marlan, שצפוי להיות פעיל במחצית הראשונה של השנה הבאה. צפוי כי מגזר המידסטרים של החברה יצמח, תוך שמירה על הבטחת זרימה ותמיכה בפעילות קידוח מוגברת. לבסוף, הוספתה של סוזן וורד לדירקטוריון הודגשה כצעד משמעותי עבור החברה.
תובנות InvestingPro
לאור הרכישה האחרונה של חברת מטאדור ריסורסס (NYSE: MTDR), מספר מדדים מרכזיים ותובנות מ-InvestingPro עשויים להציע למשקיעים פרספקטיבה ברורה יותר על הבריאות הפיננסית ומיקום השוק של החברה. עם שווי שוק של 6.45 ביליון דולר, מטאדור מציגה נוכחות חזקה במגזר האנרגיה. יחס ה-P/E של החברה עומד על 6.71, מה שמצביע על הערכת שווי אטרקטיבית פוטנציאלית ביחס לרווחיה. יתר על כן, מטאדור הציגה צמיחה חזקה בהכנסות של 16.81% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024, מה שמעיד על התרחבות בריאה בפעילות העסקית שלה.
טיפ של InvestingPro מדגיש כי מטאדור העלתה את הדיבידנד שלה במשך 3 שנים רצופות, מה שמשקף מחויבות להחזרת ערך לבעלי המניות. בנוסף, מניית החברה נסחרת קרוב לשפל השנתי שלה, מה שעשוי להציג הזדמנות קנייה למשקיעים המאמינים בפוטנציאל ארוך הטווח של החברה. כדאי לציין כי אנליסטים צופים כי מטאדור תהיה רווחית השנה, מה שמדגיש את החוסן הפיננסי של החברה.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע טיפים נוספים על חברת מטאדור ריסורסס, המספקים מבט מקיף על הפוטנציאל והאתגרים של החברה. קוראים מעוניינים יכולים למצוא מגוון של תובנות נוספות, כולל מדדים פיננסיים מפורטים יותר ותחזיות אנליסטים, בפלטפורמת InvestingPro.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.