ביום רביעי, גולדמן זאקס אישררה את המלצת ה"קנייה" שלה למניות Wells Fargo & Company (NYSE:WFC), תוך שמירה על מחיר יעד של 77.00 $. Wells Fargo דיווחה על רווח למניה ברבעון הרביעי של 1.43 $, עולה על תחזיות Visible Alpha Consensus Data וגולדמן זאקס של 1.36 $ ו-1.34 $ בהתאמה. עם זאת, לאחר התאמה לפריטים חד-פעמיים, הרווח הליבה למניה היה 1.34 $, נמוך מהציפיות של 1.48 $ ו-1.50 $.
למרות הפער ברווחי הליבה, האנליסטים צופים תגובה חיובית של המשקיעים, בעקבות הכנסות ריבית נטו (NII) רבעוניות חזקות מהצפוי והנחיות NII מעודדות לשנת 2025. Wells Fargo צופה צמיחה שנתית של 1-3% ב-NII, המרמזת על ערך אמצע של 48.6 ביליון $, לעומת תחזית הקונצנזוס של 47.1 ביליון $.
הנחיות ההוצאות של הבנק לשנת 2025 של 54.2 ביליון $ מתיישרות היטב עם הערכות השוק, מה שצפוי לאזן את הרווח התפעולי לפני הפרשות (PPNR) החלש יותר לרבעון. על פי InvestingPro, שלושה אנליסטים עדכנו לאחרונה את תחזיות הרווח שלהם כלפי מעלה, והחברה שומרת על ניסיון עבר חזק של דיבידנדים עם 54 שנים רצופות של תשלומים.
מגמות הרבעון של הבנק הצביעו על ירידה קלה ב-PPNR הליבה בשל ירידה של 6% בהכנסות עמלות הליבה, בעיקר בעמלות פיקדונות ושוקי הון, וירידה של כ-275 נקודות בסיס ביעילות הליבה לעומת ציפיות הקונצנזוס. עם זאת, אלה פוצו חלקית על ידי עלייה של 1% ב-NII ביחס לתחזיות השוק, שיוחסה למרווח ריבית נטו (NIM) של 2.70%, גבוה מהצפי של 2.66%.
יחס ההון העצמי רובד 1 (CET1) הסטנדרטי של Wells Fargo ירד ב-20 נקודות בסיס ברבעון לרבעון ל-11.1%, שהוא כ-10 נקודות בסיס מתחת לקונצנזוס. הבנק ביצע רכישות עצמיות בסך 4.0 ביליון $, עולה על הערכות גולדמן זאקס של 3.4 ביליון $. הערך המאזני המוחשי למניה ירד ב-1% ברבעון לרבעון ל-41.24 $, והתשואה על ההון העצמי המוחשי (ROTCE) הליבה דווחה על 13.0%.
במבט קדימה, האנליסטים מחפשים פרטים נוספים על היבטים שונים של הנחיות Wells Fargo, כולל הפירוט של צמיחת ה-NII ל-2025, מסלול העלייה בהכנסות מעמלות, החוסן של תחזית ההוצאות ל-2025, ציפיות לנורמליזציה של האשראי, ואסטרטגיית פריסת ההון של הבנק לאור שינויים רגולטוריים פוטנציאליים עם הניהול הנשיאותי החדש בארה"ב.
למנויי InvestingPro יש גישה ל-10 ProTips בלעדיים נוספים ומדדים פיננסיים מקיפים המספקים תובנות עמוקות יותר לגבי הביצועים והתחזית של Wells Fargo. החברה שומרת על ציון בריאות פיננסית כולל "הוגן", עם מדדי מומנטום חזקים במיוחד.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.