סטפנס שומרת על דירוג "משקל שווה" למניות Avid Bioservices לאור התפתחויות חדשות

ביום רביעי, סטפנס אישררה את דירוג ה"משקל שווה" שלה ואת מחיר היעד של 12.50 $ למניות Avid Bioservices (NASDAQ:CDMO), ארגון לפיתוח וייצור בחוזה. המניה הציגה תנופה מרשימה, עם תשואה של 144% בשנה האחרונה, ונסחרת כעת בקרבת שיא 52 שבועות של 12.48 $.

על פי ניתוח של InvestingPro, נראה כי מניית החברה מתומחרת באופן הוגן ברמות הנוכחיות. תוצאות הרבעון השני של שנת הכספים 2025 של החברה פורסמו לאחר סגירת השוק, והראו הכנסות התואמות את תחזיות סטפנס אך מעט מתחת לקונצנזוס.

Avid Bioservices דיווחה על יתרה של כ-220 ביליון $ בסוף הרבעון, שהייתה נמוכה מהאומדן של 235 ביליון $, והזמנות של כ-35 ביליון $ לעומת 50 ביליון $ הצפויים. נתוני InvestingPro חושפים יסודות מאתגרים, עם מרג'ין רווח גולמי של 6.27% בלבד ו-EBITDA שלילי של -7.69 ביליון $ ב-12 החודשים האחרונים.

החברה לא חשפה EBITDA מתואם בהודעה לעיתונות שלה. עם זאת, ישנן אינדיקציות לכך שהמרג'ין הגולמי היה נמוך מהצפוי, בעוד שהוצאות מכירה, הנהלה וכלליות (SG&A) עלו על האומדנים. סטפנס הציעה כי פריטים חד-פעמיים עשויים היו להשפיע על מספרים אלה ומתכוונת לבחון את תיוק ה-10-Q של החברה לפרטים נוספים.

לאור ההכרזה האחרונה על כך ש-GHO ו-Amper ירכשו את Avid Bioservices תמורת 12.50 $ למניה במזומן, החברה החליטה להפסיק את הנחיית שנת הכספים 2025 שלה ולא תקיים שיחת ועידה.

סטפנס חזרה על הדירוג ומחיר היעד שלה, וציינה כי האומדנים שלה נמצאים כעת בבחינה מחדש עקב הרכישה הצפויה. לתובנות עמוקות יותר לגבי הערכת השווי של CDMO ו-8 טיפים מקצועיים נוספים, מנויים יכולים לגשת לדוח המחקר המקיף של Pro הזמין ב-InvestingPro.

בחדשות אחרות לאחרונה, Avid Bioservices הייתה נושא להתפתחויות משמעותיות. החברה הסכימה להירכש על ידי GHO Capital Partners ו-Amper Capital Partners בעסקה המוערכת בכ-1.1 ביליון $, כפי שדווח על ידי RBC Capital.

העסקה במזומן, שצפויה להסתיים ברבעון הראשון של 2025, הובילה את RBC Capital להוריד את דירוג Avid Bioservices מ"עולה על השוק" ל"ביצועים ענפיים", אם כי עם העלאת מחיר היעד ל-12.50 $.

בנוסף לרכישה, Avid Bioservices ביצעה שינויים מהותיים במסגרת התגמול של המנהלים הבכירים שלה. זה כולל את הרחבת תוכנית התמריצים הכוללת משנת 2018 ותיקון תוכנית רכישת המניות לעובדים משנת 2010, שזכו לאישור בעלי המניות. החברה גם דיווחה על עלייה של 6% בהכנסות ל-40.2 ביליון $ ברבעון הראשון של שנת הכספים 2025, למרות הפסד נקי של 5.5 ביליון $.

יתר על כן, Avid Bioservices צופה צמיחה ב-EBITDA המתואם ובמרג'ינים, עם פוטנציאל לעלייה של 40% עד 60% בהכנסות התוספתיות. אנליסטים של KeyBanc שמרו על תחזית חיובית לגבי החברה, תוך שהם חוזרים על דירוג "משקל יתר". התפתחויות אחרונות אלה מדגימות את מחויבותה של Avid Bioservices לצמיחה ולהתאמה לבעלי המניות.

מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.