ביום רביעי, H.C. Wainwright עדכנה את תחזיתה לגבי AnaptysBio (NASDAQ: ANAB), תוך הפחתת מחיר היעד מ-55.00 דולר ל-52.00 דולר, אך שמרה על דירוג "קנייה" למניה. החברה ציינה את הביצועים הפיננסיים של AnaptysBio ברבעון השלישי ואת העלייה הצפויה בהוצאות התפעוליות כבסיס להתאמה.
AnaptysBio דיווחה על סך הוצאות תפעוליות של 52.8 מיליון דולר ברבעון השלישי של 2024, עלייה קלה לעומת הרבעון השני של אותה שנה. ההפסד התפעולי לרבעון עמד על 22.8 מיליון דולר, עם הפסד למניה (EPS) של 1.14 דולר.
עם זאת, החברה ראתה עלייה משמעותית בהכנסות משיתופי פעולה, שעלו ל-30 מיליון דולר ברבעון השלישי מ-11.0 מיליון דולר ברבעון הקודם. קפיצה זו כללה תשלום אבן דרך של 15 מיליון דולר ומיוחסת בעיקר למכירות של Jemperli ו-Zejula על ידי GSK, עמה יש ל-AnaptysBio הסכם שיתוף פעולה.
במבט קדימה, H.C. Wainwright צופה כי הכנסות משיתופי פעולה של AnaptysBio יגיעו ל-64.2 מיליון דולר ב-2024. החברה צופה גם עלייה קלה בהוצאות התפעוליות כאשר AnaptysBio מתקדמת בשלושת הניסויים בשלב 2 ומתכוננת לניסויים פוטנציאליים בשלב 3. כתוצאה מכך, סך ההוצאות התפעוליות ל-2024 מוערכות ב-210.1 מיליון דולר, עם EPS צפוי של -6.18 דולר.
החברה סיימה את הרבעון השלישי עם מצב מזומנים ותחליפי מזומן איתן של 458.0 מיליון דולר. H.C. Wainwright מעריכה כי רזרבות אלה יכולות לתמוך בפעילות AnaptysBio עד לשנת 2027. למרות מצב המזומנים החיובי, החברה הפחיתה את הסבירות להצלחה (POS) של rosnilimab של AnaptysBio, טיפול לדלקת מפרקים שגרונית (RA), ל-50% מ-60% קודם לכן. עדכון זה בא בעקבות החלטתה של אליי לילי להפסיק את פיתוח תרופה דומה, peresolimab, מה שהשפיע על הורדת מחיר היעד ל-52.00 דולר.
בחדשות אחרות לאחרונה, AnaptysBio הייתה במוקד של מספר חברות פיננסיות בעקבות פרסום התוצאות הכספיות לרבעון השלישי ועדכונים על תוכניות קליניות. Leerink Partners הפחיתה את מחיר היעד שלה ל-45 דולר אך שמרה על דירוג "ביצועים עודפים", תוך ציון התיק המבטיח של החברה והמניה המוערכת בחסר. גם Guggenheim חזרה על דירוג ה"קנייה" שלה ל-AnaptysBio, תוך הבעת אופטימיות לקראת קריאת שלב IIb בדרמטיטיס אטופית של ANB032, הנוגדן החד-שבטי BTLA אגוניסט של החברה.
Piper Sandler שמרה על דירוג "משקל יתר" ל-AnaptysBio, בעקבות הצגת נתונים לאחרונה בשבוע הגסטרואנטרולוגיה האירופאי המאוחד. החברה הביעה ביטחון חזק בפוטנציאל ההצלחה של מחקר ROSETTA שלב 2b הנמשך 28 שבועות עבור rosnilimab, אגוניסט PD-1, בחולים עם קוליטיס כיבית בינונית עד חמורה.
AnaptysBio דיווחה על הפסד נקי ברבעון השלישי של 32.9 מיליון דולר, טוב יותר מהערכת Leerink של הפסד של 43.6 מיליון דולר. המזומנים, שווי מזומנים והשקעות של החברה הסתכמו ב-15.90 דולר למניה, והנהלת החברה מעריכה כי מסלול המזומנים שלה צפוי להימשך עד סוף 2026.
מבחינת התפתחויות קליניות, ANB032 של AnaptysBio מתקדם לניסוי ARISE-AD שלב 2b, ו-rosnilimab מתקדם לניסוי RENOIR RA שלב 2b. תוצאות חיוביות דווחו גם מניסויי GEMINI-1 ו-GEMINI-2 שלב 3 עבור imsidolimab, טיפול לפסוריאזיס פוסטולרית מוכללת.
תובנות InvestingPro
נתונים וטיפים עדכניים מ-InvestingPro מספקים הקשר נוסף למצב הפיננסי וביצועי השוק של AnaptysBio. שווי השוק של החברה עומד על 600.37 מיליון דולר, המשקף את הערכתה הנוכחית במגזר הביוטכנולוגיה. למרות התחזית האופטימית של H.C. Wainwright, טיפים של InvestingPro מציינים כי AnaptysBio "שורפת במהירות מזומנים" ו"לא רווחית ב-12 החודשים האחרונים", מה שמתיישב עם ההפסד התפעולי וה-EPS השלילי המדווחים במאמר.
צמיחת ההכנסות של החברה היא נקודת אור, כאשר נתוני InvestingPro מראים עלייה מרשימה של 282.17% ב-12 החודשים האחרונים ועלייה מרשימה אף יותר של 804.67% ברבעון האחרון. צמיחה משמעותית זו תומכת באזכור במאמר של עלייה בהכנסות משיתופי פעולה, במיוחד מהשותפות עם GSK.
עם זאת, על המשקיעים לשים לב שמניית AnaptysBio התמודדה עם אתגרים, כאשר טיפים של InvestingPro מדגישים כי היא "ספגה מכה גדולה בשבוע האחרון" ו"ביצעה באופן גרוע בחודש האחרון". באופן ספציפי, המניה ראתה ירידה של 10.37% בשבוע האחרון וירידה של 41.49% בחודש האחרון. מדדים אלה מספקים הקשר חשוב למצב השוק הנוכחי של החברה ועשויים לשקף תגובות משקיעים להתפתחויות האחרונות, כולל הסבירות המופחתת להצלחה של rosnilimab המוזכרת במאמר.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 14 טיפים נוספים עבור AnaptysBio, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומצב השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.