Allurion Technologies (סימול: ALRN) התמודדה עם רבעון שלישי מאתגר ב-2024 כאשר ההכנסות ברבעון השלישי ירדו ל-5.4 מיליון $, ירידה משמעותית מ-18.2 מיליון $ בשנה הקודמת. הירידה נבעה בעיקר מהחזרת מוצר בצרפת, שהובילה לירידה של 1.2 מיליון $ בהכנסות, ומתחרות מוגברת מתרופות GLP-1. למרות הנסיגות הללו, החברה דיווחה על עלייה של 20% בנפח הפרוצדורות במזרח התיכון ונותרת אופטימית לגבי השינוי האסטרטגי ומיצוב המוצר שלה לשנת 2025.
נקודות עיקריות
- הכנסות הרבעון השלישי דווחו על 5.4 מיליון $, ירידה מ-18.2 מיליון $ ברבעון השלישי של 2023.
- החזרת מוצר בצרפת הובילה לפגיעה של 1.2 מיליון $ בהכנסות.
- למרות האתגרים, נפח הפרוצדורות גדל ב-20% במזרח התיכון.
- המנכ"ל שנטנו גאור פירט אסטרטגיה בת חמישה עמודים לשנת 2025, במטרה להרחבה מסחרית ורווחיות מחוץ לארה"ב.
- Allurion מתכננת להפחית את הוצאות התפעול שלה בחצי ולצמצם את מצבת כוח האדם ב-50% עד 2025.
- ניסוי AUDACITY מתקדם עם נתונים צפויים עד סוף 2024 ומבקש אישור FDA לבלון Allurion.
- מחקר משמעותי בעולם האמיתי הראה ירידה ממוצעת במשקל של 12.2% עם תוכנית Allurion.
- שולי הרווח הגולמי ירדו ל-58%; עם זאת, ננקטים צעדים לקיצוץ עלויות.
- ה-Virtual Care Suite של החברה צובר תאוצה וצפוי לתרום לצמיחת ההכנסות בעתיד.
תחזית החברה
- שואפת לאישור FDA לבלון Allurion והרחבה מסחרית.
- צופה רווחיות מחוץ לארה"ב עד סוף 2025.
- מתכננת לחדש מכירות בצרפת לאחר אישור תוכנית התיקון.
- צופה להוריד את הוצאות התפעול ב-50% ב-2025 באמצעות ארגון מחדש.
- רואה פוטנציאל צמיחה ב-Virtual Care Suite (VCS) ומוצרי AI.
נקודות שליליות
- ההכנסות הושפעו משמעותית מהחזרת המוצר והתחרות.
- הרווח הגולמי ירד ל-58%.
- שיווק ישיר לצרכן הופחת ב-77%, מה שמצביע על שינוי באסטרטגיה.
נקודות חיוביות
- נפח הפרוצדורות עלה למרות הפחתת ההוצאות על שיווק.
- מגמות חיוביות במזרח התיכון ובאמריקה הלטינית.
- תוצאות משמעותיות של ירידה במשקל ממחקרי תוכנית Allurion.
- אופטימיות לגבי מינוף השוק שנוצר על ידי תרופות GLP-1.
החמצות
- הכנסות הרבעון השלישי ירדו בחדות בהשוואה לשנה הקודמת.
- החזרת המוצר בצרפת גרמה להשפעה ניכרת על ההכנסות.
נקודות בולטות משאלות ותשובות
- ההנהלה דנה במאמצי הארגון מחדש שמטרתם להפחית הוצאות.
- החברה ממתינה למשוב מ-ANSM על תוכנית התיקון לצרפת.
- לא ניתנה הנחיית הכנסות ספציפית ל-2025, אך החברה נותרת אופטימית לגבי פוטנציאל הצמיחה שלה.
Allurion Technologies דיווחה על רבעון שלישי מאתגר ב-2024, עם ירידה משמעותית בהכנסות וירידה בשולי הרווח הגולמי. למרות אתגרים אלה, החברה מיישמת שינוי אסטרטגי כדי למצב את עצמה לצמיחה עתידית. עם התמקדות בהרחבה מסחרית, הרחבת מוצרי AI וקבלת אישורים רגולטוריים, Allurion שואפת להגביר את נוכחותה בשוק ולהשיג רווחיות מחוץ לארה"ב עד סוף 2025. מאמצי הארגון מחדש של החברה וההצלחה הצפויה של ה-Virtual Care Suite צפויים לתרום לתחזית פיננסית חיובית יותר בשנים הקרובות.
תובנות InvestingPro
הביצועים הפיננסיים האחרונים של Allurion Technologies מתיישרים עם מספר טיפים ומדדים של InvestingPro, המספקים הקשר נוסף למצב הנוכחי של החברה ולתחזית העתידית שלה.
על פי נתוני InvestingPro, שווי השוק של Allurion עומד על 33.08 מיליון $, המשקף את הערכת השווי המופחתת של החברה בעקבות האתגרים האחרונים. זה עקבי עם הטיפ של InvestingPro המציין כי המנית "ספגה מכה גדולה בשבוע האחרון" ו"נסחרת קרוב לשפל של 52 שבועות". למעשה, מחיר המניה הוא רק 11.27% מהשיא שלה ב-52 שבועות, מה שמדגיש את הירידה המשמעותית שהמשקיעים חוו.
הקשיים הפיננסיים של החברה מודגשים עוד יותר על ידי יחס P/E שלילי של -1.43 ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024, מה שמרמז על כך ש-Allurion אינה רווחית כרגע. זה מתיישר עם הטיפ של InvestingPro ש"אנליסטים לא צופים שהחברה תהיה רווחית השנה".
למרות אתגרים אלה, Allurion שומרת על שולי רווח גולמי מרשימים של 76.19% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024. חוזק זה בשולי הרווח משתקף בטיפ של InvestingPro המציין "שולי רווח גולמי מרשימים", מה שעשוי להיות גורם חיובי כאשר החברה מיישמת את צעדי קיצוץ העלויות והשינוי האסטרטגי שלה.
כדאי לציין ש-InvestingPro מציע 19 טיפים נוספים עבור Allurion Technologies, המספקים למשקיעים ניתוח מקיף יותר של הבריאות הפיננסית ומיקום השוק של החברה. תובנות אלה יכולות להיות בעלות ערך מיוחד בהתחשב בשלב המעבר הנוכחי של החברה ובמאמציה להשיג רווחיות מחוץ לארה"ב עד סוף 2025.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.