בשיחת ועידת הרווחים לרבעון השלישי של שנת הכספים 2024 של Usio, החברה הנסחרת תחת הסימול USIO, הציגה ביצועים פיננסיים חזקים עם צמיחה משמעותית בנפח עיבוד התשלומים ובעסקאות. המנכ"ל לואיס הוך ומנהלים בכירים אחרים דיווחו על עלייה של 46% בסך נפח עיבוד התשלומים בדולרים ועלייה של 31% בעסקאות שעובדו.
הרווח על פי GAAP של החברה עלה על הציפיות, בין היתר הודות להטבת מס הכנסה. Usio הכריזה גם על EBITDA מתואם מרשים של כמעט 800,000 דולר, עלייה משמעותית משנה שעברה, ומצב מזומנים איתן, המחוזק על ידי 2.4 מיליון דולר בתזרימי מזומנים תפעוליים מתואמים לתשעת החודשים הראשונים של 2024. המלאי של עסקאות חתומות ויישומים ממתינים הגיע לשיא, מה שמצביע על פוטנציאל לצמיחת הכנסות עתידית.
נקודות עיקריות
- Usio חוותה צמיחה של 46% בנפח עיבוד התשלומים ועלייה של 31% בעסקאות.
- הרווח על פי GAAP עלה על הציפיות, מחוזק על ידי הטבת מס הכנסה.
- ה-EBITDA המתואם כמעט הוכפל ל-800,000 דולר, ומצב המזומנים היה חזק עם 2.4 מיליון דולר בתזרימי מזומנים תפעוליים.
- המלאי של עסקאות ויישומים נמצא בשיא כל הזמנים, מבטיח המשך צמיחה.
תחזית החברה
- Usio אופטימית לגבי שנת הכספים 2025, וצופה המשך צמיחה ושיפור במרווחים בכל יחידות העסקים.
- החברה צופה מעבר לפלט מסמכים אלקטרוני, שצפוי לשפר את המרווחים.
- הרווח הגולמי עבור פתרונות הפלט צפוי להשתפר לאחוזים העשרים האמצעיים.
נקודות דוביות
- למרות מדדי ביצוע חזקים, דווח על צמיחת הכנסות צנועה.
- הועלו חששות לגבי ירידה של 1% ברווח הגולמי הרבעוני מהרבעון השני לשלישי, שיוחסה לתמהיל המוצרים.
נקודות שוריות
- הכנסות מגזר הכרטיסים וה-ACH ראו עליות משמעותיות, עם שותפויות ועסקאות חדשות שצפויות להגדיל את זרמי ההכנסות.
- הנפקת כרטיסים חוותה עלייה של 21% בכרטיסים שנטענו ועלייה של 23% בנפח הרכישות.
- החברה מילאה פער הכנסות של 12 מיליון דולר לאחר תוכנית הקורונה של ניו יורק ויישמה למעלה מ-30 תוכניות חדשות.
החמצות
- לא הוזכרו החמצות ספציפיות בסיכום שיחת הרווחים.
נקודות בולטות בשאלות ותשובות
- סקוט באק מ-H.C. Wainwright התעניין בשנה שחלפה מאז קלקול הקורונה בניו יורק, כאשר ההשפעה צפויה להתחיל ברבעון השני של השנה הבאה.
- באק גם שאל על ההבדלים ברווח הגולמי בין אלקטרוני לנייר בפתרונות הפלט, כאשר למוצרים האלקטרוניים יש מרווח גבוה משמעותית.
- ג'ון היקמן מ-Ladenburg שאל על המרווחים העתידיים של פתרונות הפלט והירידה האחרונה של 1% ברווח הגולמי מהרבעון הקודם.
- המנכ"ל לואיס הוך דן ברזרבות המזומנים ורכישות עתידיות פוטנציאליות, והביע זהירות לגבי שוק המיזוגים והרכישות הנוכחי אך תקווה לעסקאות מבטיחות יותר לאחר הבחירות האחרונות.
תובנות InvestingPro
שיחת הרווחים האחרונה של Usio מציירת תמונה של צמיחה ואופטימיות, הנתמכת עוד יותר על ידי נתונים מ-InvestingPro. למרות הביצועים החזקים של החברה בנפח עיבוד התשלומים ובעסקאות, על המשקיעים לשקול מספר מדדים פיננסיים מרכזיים ותובנות מומחים.
על פי נתוני InvestingPro, שווי השוק של Usio עומד על 38.44 מיליון דולר, המשקף את מעמדה כשחקנית קטנה יותר בתחום הפינטק. הכנסות החברה ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024 עמדו על 81.49 מיליון דולר, עם צמיחת הכנסות קלה של 3.9% ברבעון האחרון. זה מתיישב עם צמיחת ההכנסות הצנועה שהוזכרה בשיחת הרווחים.
טיפ של InvestingPro מציין כי צפוי גידול בהכנסה נטו השנה, מה שמאשש את התחזית החיובית של החברה לשנת הכספים 2025. ציפייה זו נתמכת עוד יותר על ידי טיפ נוסף של InvestingPro המציע כי אנליסטים צופים שהחברה תהיה רווחית השנה. תובנות אלה רלוונטיות במיוחד לאור הרווח החזק על פי GAAP וה-EBITDA המתואם המשופר שדווחו על ידי החברה.
עם זאת, על המשקיעים לשים לב כי הרווח הגולמי של Usio ב-12 החודשים האחרונים עומד על 23.07%, מה שטיפ של InvestingPro מזהה כנקודה חלשה. תצפית זו עולה בקנה אחד עם החששות שהועלו במהלך שיחת הרווחים לגבי הירידה הרבעונית ברווח הגולמי מהרבעון השני לשלישי.
עבור אלה המעוניינים בניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע טיפים ומדדים נוספים שעשויים לספק הקשר בעל ערך למצב הפיננסי ולתחזיות העתידיות של Usio. ישנם 5 טיפים נוספים של InvestingPro זמינים עבור Usio, שעשויים להציע תובנות נוספות על הבריאות הפיננסית ומעמדה בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.