Planet Fitness (NYSE: PLNT) דיווחה על ביצועים חיוביים ברבעון השלישי, כאשר המנכ"לית קולין קיטינג הכריזה על עלייה של 4.3% במכירות באותם מועדונים ועלייה של 10% ב-EBITDA המתואם. הכנסות החברה צמחו ב-5.3% והגיעו ל-292.2 מיליון דולר, והיא סיימה את הרבעון עם כ-19.6 מיליון חברים. שיחת המשקיעים כללה גם את הצגתו של ג'יי סטאז כסמנכ"ל הכספים החדש ואת ההכרה בתרומותיו של טום פיצג'רלד לקראת פרישתו.
נקודות עיקריות
- המכירות באותם מועדונים עלו ב-4.3%.
- ההכנסות צמחו ב-5.3% ל-292.2 מיליון דולר, וה-EBITDA המתואם עלה ב-10%.
- החברה סיימה את הרבעון עם כ-19.6 מיליון חברים.
- ג'יי סטאז הוכרז כסמנכ"ל הכספים החדש, החל מה-15 בנובמבר.
- טום פיצג'רלד יישאר עד סוף דצמבר לצורך מעבר חלק.
- מחיר החברות הקלאסית הועלה ל-15 דולר לחברים חדשים.
- תוכנית High School Summer Pass משכה כמעט 3 מיליון תלמידים.
- Planet Fitness מכוונת ל-5,000 מועדונים בארה"ב ובוחנת שווקים בינלאומיים.
- צפוי כי מעל 1,700 מועדונים יוסיפו ציוד כוח נוסף עד סוף 2024.
- מודל הזכיינות יצר 1.3 ביליון דולר בתשואה לבעלי המניות מאז 2017.
תחזית החברה
- Planet Fitness שואפת לפריסה של 5,000 מועדונים בארה"ב וצמיחה בשווקים כמו מקסיקו, ספרד ואוסטרליה.
- צפויה צמיחה בהכנסות של 8% עד 9% ל-2024.
- ציפיות לצמיחה במכירות באותם מועדונים צומצמו ל-4% עד 5%.
- צפויה עלייה של 20% בהוצאות ההוניות, ו-10% בפחת והפחתות.
נקודות שליליות
- החברה זהירה לגבי העלאת מחירי החברות כדי לשמור על יחסים ארוכי טווח עם חברים.
- צפויה עלייה בהוצאות SG&A בשל השקעות ביוזמות אסטרטגיות ושיווק ל-2025.
נקודות חיוביות
- החברה אופטימית לגבי פתיחת מועדונים חדשים, עם עלייה צפויה ברבעון הרביעי.
- סגירת מעל 6,000 חנויות קמעונאיות עשויה לאפשר פתיחת חדרי כושר חדשים.
- מודל הזכיינות נשאר יציב, עם יעד של כ-10% חדרי כושר בבעלות החברה.
החמצות
- לא דווחו החמצות ספציפיות בסיכום שיחת המשקיעים.
נקודות בולטות משאלות ותשובות
- נדונה ההשפעה של סגירת חנויות קמעונאיות על הזדמנויות התרחבות.
- 35% מהמועדונים מציעים אפשרות ביטול בלחיצה, עם התייצבות בשיעורי הנטישה.
- רמות החברות במקסיקו עולות משמעותית על אלו שבארה"ב.
- בדיקת מחירים על ה-Black Card תימשך עד הרבעון הראשון של 2024.
תוצאות הרבעון השלישי של Planet Fitness מדגימות חברה במצב של צמיחה, עם יוזמות אסטרטגיות שמטרתן להרחיב את טביעת הרגל שלה ולשפר את הצעותיה. המיקוד של ההנהגה בשיפור חוויית החברים וכלכלת הזכיינים מרמז על מחויבות לצמיחה ארוכת טווח ועמידות בשוק. כאשר החברה מביטה לעתיד עם סמנכ"ל כספים חדש ויעדי צמיחה שאפתניים, משקיעים וחברים כאחד עשויים לצפות בעניין כיצד אסטרטגיות אלו יתפתחו בנוף התחרותי של תעשיית הכושר.
תובנות InvestingPro
הביצועים החזקים של Planet Fitness ברבעון השלישי נתמכים עוד יותר על ידי נתונים מ-InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 8.03 ביליון דולר, המשקף את נוכחותה המשמעותית בתעשיית הכושר.
אחד מהטיפים הבולטים ביותר של InvestingPro מדגיש את שולי הרווח הגולמי המרשימים של Planet Fitness. זה מתיישב עם העלייה המדווחת של 10% ב-EBITDA המתואם של החברה ותומך ביעילות של מודל העסקים שלה. שולי הרווח הגולמי ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024 עמדו על 59.89%, מה שמצביע על כך ש-Planet Fitness שומרת על רווחיות חזקה גם תוך כדי התרחבות.
טיפ רלוונטי נוסף של InvestingPro מציין ש-Planet Fitness ראתה תשואה משמעותית בשבוע האחרון, עם תשואה כוללת של 7.81% במחיר. ביצועי שוק אחרונים אלה עשויים לשקף את אמון המשקיעים בעקבות דוח הרווחים החיובי ותחזית הצמיחה של החברה.
צמיחת ההכנסות של 6.85% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024 מאששת את העלייה המדווחת של 5.3% בהכנסות ברבעון השלישי. מסלול צמיחה יציב זה תומך בתוכניות ההתרחבות השאפתניות של Planet Fitness, כולל היעד של 5,000 מועדונים בארה"ב וחקירת שווקים בינלאומיים.
ראוי לציין ש-Planet Fitness נסחרת ביחס P/E גבוה של 51.91, מה שמרמז על כך שלמשקיעים יש ציפיות גבוהות לצמיחה עתידית. מדד הערכה זה מתיישב עם התחזית האופטימית של החברה והיוזמות האסטרטגיות המתוכננות.
InvestingPro מציע 13 טיפים נוספים עבור Planet Fitness, המספקים למשקיעים ניתוח מקיף של הבריאות הפיננסית ומעמד השוק של החברה. תובנות אלו יכולות להיות בעלות ערך במיוחד עבור אלה המעוניינים להבין את התמונה המלאה מעבר לתוצאות הרבעוניות.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.