Great Lakes Dredge & Dock Corporation (NASDAQ: GLDD) הודיעה על רבעון שלישי חזק ל-2024, עם רווח נקי של 8.9 מיליון דולר ו-EBITDA מתואם של 27 מיליון דולר על הכנסות של 191.2 מיליון דולר, המהווים עלייה משמעותית לעומת השנה הקודמת. החברה הבטיחה חוזים חדשים בשווי 543 מיליון דולר, כולל פרויקט העמקת Sabine-Neches חוזה 6 בשווי 235 מיליון דולר, התורם לצבר הזמנות שיא של 1.2 מיליארד דולר. עם פרסים נוספים בהמתנה בשווי 465 מיליון דולר, Great Lakes Dredge & Dock Corporation מוכנה להמשך צמיחה בהכנסות ויש לה ראות ברורה של פעילות עד 2026.
נקודות עיקריות
- ביצועים חזקים ברבעון השלישי עם רווח נקי של 8.9 מיליון דולר ו-EBITDA מתואם של 27 מיליון דולר על הכנסות של 191.2 מיליון דולר.
- הבטחת חוזים חדשים בסך 543 מיליון דולר, התורמים לצבר הזמנות שיא של 1.2 מיליארד דולר.
- השקת ספינת החפירה Galveston Island והמשך בניית כלי השיט Acadia.
- שיפור במרווח הרווח הגולמי ל-19%, עם סך הוצאות הון לרבעון השלישי של 38.4 מיליון דולר.
- סיום הרבעון עם 12 מיליון דולר במזומן וללא חוב משוך על מסגרת האשראי של 300 מיליון דולר.
- צופה פעילות מוגברת ברבעון הרביעי, עם מימון חזק מחיל ההנדסה של צבא ארה"ב וצמיחה בשוק הרוח הימית.
תחזית החברה
- צפי לעלייה בניצול ובהכנסות ברבעון הרביעי 2024.
- ראות הכנסות עד 2026 עם צבר הזמנות מוצק ופרסים בהמתנה.
- תמיכה דו-מפלגתית חזקה בחוק פיתוח משאבי המים (WRDA) 2024 למימון פרויקטים של חיל ההנדסה.
- צמיחת מגזר הרוח הימית בארה"ב, עם פוטנציאל קיבולת של 80.5 גיגה-וואט עד 2025.
נקודות שליליות
- החברה ממתינה לסיום תקציב שנת הכספים 2025 של חיל ההנדסה של צבא ארה"ב עד 20 בדצמבר.
- דיונים על פרויקטי Empire Wind ו-Orsted Sunrise נמשכים, מה שעשוי להשפיע על ניצול כלי השיט בעתיד.
נקודות חיוביות
- הקצבות שיא לחיל ההנדסה של צבא ארה"ב ב-2024, המצביעות על תקציב חזק ל-2025.
- מסצ'וסטס העניקה 2.7 גיגה-וואט בהסכמי רכישת חשמל, מה שמחזק את שוק הרוח הימית.
- ביצועי פרויקטים גבוהים וניצול כלי שיט המובילים לצבר הזמנות חזק לניצול הצי עד 2025 ועד 2026.
החמצות
- לא הוזכרו החמצות ספציפיות בסיכום שיחת הרווחים.
נקודות בולטות מהשאלות והתשובות
- לאסה פטרסון דן בהזמנות של כלי השיט Acadia, המספקות בסיס לפעילות בשוק האמריקאי משנת 2028 ואילך.
- אדם טלהיימר התעניין בהזדמנויות פרויקט LNG פוטנציאליות, כאשר המכירה של טלוריאן למפתח אוסטרלי צפויה לעבור מהצעה נמוכה לחוזה עד סוף השנה הבאה.
- סקוט קורנבלאו חזה הכנסות חזקות ברבעון הרביעי, עם ניצול מלא של כלי השיט והכנסות יציבות מפרויקטי הון לשנה הבאה.
Great Lakes Dredge & Dock Corporation הדגימה שיפורים תפעוליים משמעותיים ב-2024, המאופיינים בביצועי פרויקטים גבוהים וניצול כלי שיט, שהובילו לצבר הזמנות חזק המבטיח ניצול צי עד 2025 ועד 2026. הנהלת החברה צופה המשך צמיחה בהכנסות, במיוחד במגזר הרוח הימית, תוך מודרניזציה של הצי והרחבת הפעילות. הנוף התחרותי נשאר יציב, כאשר כלי שיט ישנים יותר יוצאים משירות, מה שמאפשר צי מועסק במלואו. עם הביצועים החזקים ברבעון השלישי והתחזית החיובית לרבעונים הבאים, Great Lakes Dredge & Dock Corporation ממוצבת היטב לנצל את ההזדמנויות בשווקי החפירה והרוח הימית.
תובנות InvestingPro
הביצועים החזקים של Great Lakes Dredge & Dock Corporation (NASDAQ: GLDD) ברבעון השלישי של 2024 והתחזית החיובית נתמכים עוד יותר על ידי נתוני InvestingPro ועצות עדכניות. שווי השוק של החברה עומד על 823.74 מיליון דולר, המשקף את מעמדה האיתן בתעשיית החפירה.
נתוני InvestingPro מגלים כי צמיחת ההכנסות של GLDD הייתה מרשימה, עם עלייה של 33.74% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024, ועלייה אף יותר בולטת של 63.14% בהכנסות הרבעוניות. זה מתיישב היטב עם ההכנסות המדווחות של החברה בסך 191.2 מיליון דולר לרבעון השלישי והחוזים החדשים שהובטחו בשווי 543 מיליון דולר.
הרווחיות של החברה גם ראויה לציון, עם מרווח הכנסה תפעולית של 11.24% ומרווח רווח גולמי של 19.94% ב-12 החודשים האחרונים. נתונים אלה מאששים את השיפור המדווח במרווח הרווח הגולמי של החברה ל-19% ברבעון השלישי.
עצות InvestingPro מדגישות כי אנליסטים צופים שהמכירות של GLDD יצמחו השנה, מה שעולה בקנה אחד עם צבר ההזמנות החזק של החברה והפעילות המוגברת הצפויה ברבעון הרביעי. בנוסף, העצה המציינת ש-GLDD נסחרת קרוב לשיא של 52 שבועות (כרגע ב-97.6% מהשיא שלה) משקפת את הסנטימנט החיובי של השוק כלפי הביצועים האחרונים של החברה והתחזיות העתידיות.
ראוי לציין ש-GLDD הראתה תשואה חזקה ב-3 החודשים האחרונים, עם תשואה כוללת של 35.63% במחיר. ביצועים אלה מתיישבים עם צבר ההזמנות השיא והתחזית החיובית שנדונו בשיחת הרווחים.
למשקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 11 עצות נוספות עבור GLDD, המספקות הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית של החברה ומעמדה בשוק.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.