| קרן מרדכי, חדשות Funder |
כלל החזקות ביטוח (TASE:CLIS) השלימה אמש את השלב המוסדי במהלך של גיוס הון במסגרתו התקבלו ביקושים בהיקף כולל של מעל ל-700 מיליוני שקל והחברה נענתה להצעות של כ-500 מיליוני שקל, בשער מניה של 78.95 שקל, הגבוה מהמחיר בתום המסחר היומי אמש.
מניית כלל יורדת היום בשיעור של כ-0.5%, זאת לאחר שב-12 החודשים האחרונים זינקה בכ-55% והגיעה לשווי שוק של 5.3 מיליארד שקל.
אתמול דיווחה כלל החזקות ביטוח בהמשך לפניית אלרוב נדלן ומלונאות (TASE:ALRPR) שבשליטת אלפרד אקירוב (בצילום למעלה), כי הצעתה של אלרוב נבחנה ונדחתה בשלב זה נוכח אי הוודאות הגלומה בה.
יום קודם לכן הודיעה כלל כי בכוונתה לגייס כ-500 מיליון שקל באמצעות הנפקת מניות רגילות לציבור. מחיר המינימום במכרז היה אמור לשקף הנחה של 7% על מחיר המניה.
באלרוב חששו כי ההנפקה באה כדי לפגוע במאמציו של אקירוב לקבל היתר שליטה בכלל ביטוח; אלרוב נדל"ן ומלונאות שבשליטתו (78%) מחזיקה כיום ב-15% ממניות כלל ביטוח.
בתחילת דצמבר האחרון הגישה אלרוב נדל"ן בקשה לרשות ההון לקבלת היתר שליטה בכלל ביטוח, כך שתרכוש 15% נוספים מכלל החזקות ותגיע לאחזקות של 30% מהחברה. הרשות טרם השיבה לבקשת אלרוב.
הנפקת המניות של כלל ביטוח תדלל את אחזקות אקירוב בה בכ-1.5%; כדי להגיע לשליטה וקבלת היתר מהממונה, הוא נדרש לקנות בהנפקה הקרובה את 1.5% שידוללו ממנו וזאת בסכום של 75 מיליון שקל.
כמו כן, מכיוון שלא מדובר בהנפקת זכויות, בה המניות מונפקות רק לבעלי המניות הקיימים, לא היתה ודאות שאקירוב יוכל לקבל את הכמות שהזמין.
גם אם היה מקבל את הכמות, כדי לרכוש 15% נוספים מכלל החזקות ולהגיע לשליטה עם החזקה של 30%, הרי שבעקבות ההנפקה הוא יידרש לשלם 860 מיליון שקל, ובסך הכל כ-150 מיליון שקל נוספים לעומת מה שתכנן.
אי לכך, מייד לאחר פרסום כוונת ההנפקה של כלל ביטוח, פנה אתמול אקירוב בדחיפות להנהלת ודירקטוריון כלל החזקות ביטוח, עם העתק לממונה על שוק ההון ד"ר משה ברקת, לפתוח במגעים להשקעה של אלרוב בחברה.
על פי המכתב, ההשקעה בחברה תבוצע, בכפוף לקבלת היתר שליטה על ידי אלרוב בחברה, כנגד הנפקת מניות ו/או הנפקת זכויות, ללא הנחה על מחיר הסגירה של המניה ואף בפרמיה (כפוף למכפיל ההון נשוא ההנפקה) וללא עמלות התחייבות מוקדמת, חתמים ומשווקים.
כמו כן, במסגרת הפניה, התבקשה התייחסות החברה להליכי קבלת ההחלטה ולשיקולים שנלקחו במסגרתה. בהמשך פנתה אלרוב במכתב נוסף לחברה, ובו הציעה מתווה חלופי נוסף להצעה שהועלתה במכתבה הראשון.
לפי המתווה החלופי, בכפוף לפניה ואישור של הממונה על שוק ההון, ביטוח וחסכון החברה ואלרוב יגבשו מתווה להנפקה מידית של מניות ו/או זכויות בחברה, כאשר כל רכישה של מעל 15% מהון מניות החברה תופקד בידי נאמן עד למיצוי וסיום הבקשה להיתר שליטה.
כלל השיבה לאלרוב, כי ערכה הליך מובנה וסדור בקשר עם הליך ההנפקה, כי ההליך הינו לטובת החברה ומטרתו אינה לדלל את בעלי המניות וכי אין בכוונתה להשהותו.
כמו כן ציינה החברה כי
"הצעת אלרוב נבחנה אף היא ונדחתה, בשלב זה, בין היתר נוכח אי הודאות הגלומה בה, אשר לא ברור אם, מתי ובאילו תנאים תתבהר וזאת לרבות נוכח הסוגיות הרגולטוריות והמשפטיות הנלוות לה והנזק שיכול להיגרם לחברה בשל השהיית ההליך בשלב זה בהתאם לבקשת אלרוב".
הכתבה התפרסמה לראשונה באתר FUNDER