ביום שישי, סוסקוואנה שמרה על עמדה ניטרלית לגבי מניות Knowles Corp (NYSE:KN), תוך הורדת יעד המחיר ל-19 ₪ מהיעד הקודם של 20 ₪. ההתאמה באה בעקבות דוח החברה, שהראה תוצאות ותחזית טובות מהצפוי, בעיקר בזכות מגזר המכשירים המדויקים (PD) שלה.
Knowles חוותה עלייה ברווחיות בעקבות מכירת עסקי המיקרופונים MEMS לצרכן (CMM), עם ציפיות להמשך שיפור במרג'ין עד שנת 2025.
מגזר ה-PD של החברה ביצע מעט מעל הציפיות, הודות לתוצאות חזקות בשווקי ההגנה והחשמול. עם זאת, זה אוזן על ידי רמות מלאי גבוהות יותר בערוצי התעשייה וההפצה.
Knowles צופה צמיחה רבעונית מתונה, מונעת על ידי מגזרי ההגנה והטכנולוגיה הרפואית, בעוד שהתעשייה והחשמול צפויים להישאר יציבים עם התקדמות השנה לרבעון הרביעי.
במבט קדימה לשנת 2025, Knowles הדגישה צנרת חזקה של הזדמנויות חדשות בשווקי קצה שונים וצופה התאוששות במגזר התעשייתי. ההנהלה הדגישה שיפור משמעותי ברווח הגולמי של Cornell של 500 נקודות בסיס מאז הרבעון הראשון של 2024, כאשר צפויה הרחבת מרג'ין נוספת שתונע על ידי העלאות מחירים וניצול קיבולת טוב יותר.
גם מגזר הטכנולוגיה הרפואית והאודיו המיוחד (MSA) עלה על הציפיות ברבעון השלישי. החברה חוזה צמיחה רבעונית ב-MSA בשל מגמות עונתיות והשקות מוצרים חדשים בשוק השמיעה, למרות שההערכה נמוכה מעט מהקודמת.
יתר על כן, Knowles הזכירה עדכוני תוכנה ל-AirPods Pro 2, שכעת כוללים תכונות דומות למכשירי שמיעה ללא מרשם, מה שעשוי להגדיל את השוק הכולל הפוטנציאלי.
בנוגע לרכישות, Knowles אישרה כי רכישת CMM צפויה להסתיים ברבעון הרביעי של 2024 וכי החברה מחפשת באופן פעיל הזדמנויות M&A חדשות. המרג'ינים הגולמיים ראו עלייה משמעותית, בעיקר בשל מכירת עסקי ה-CMM. פורום המשקיעים הקרוב ברבעון הראשון של 2025 צפוי לספק תובנות נוספות לגבי אסטרטגיות הצמיחה של החברה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Knowles Corporation דיווחה על מספר התפתחויות משמעותיות. החברה הודיעה לאחרונה על עלייה של 18% בהכנסות שנה-על-שנה ברבעון השני של 2024, שהגיעו ל-205 מיליון ₪, מונעות על ידי זינוק משמעותי של 55% בהכנסות במגזר המכשירים המדויקים.
Knowles גם אישרה את מכירת עסקי המיקרופון MEMS לצרכן (CMM) ל-Syntiant Corp תמורת 150 מיליון ₪, מהלך אסטרטגי שלדעת אנליסטים של Baird עשוי לעצב מחדש את המיקוד של החברה ולחזק את מעמדה הפיננסי.
בנוסף, Baird העלתה את יעד המחיר למניות Knowles ל-25.00 ₪, מהיעד הקודם של 20.00 ₪, תוך שמירה על דירוג Outperform בעקבות מכירת עסקי ה-CMM. הקבלים MIL-PRF-55681 של Knowles גם עמדו בתקנים המחמירים של סוכנות הלוגיסטיקה של ההגנה ליישומי הגנה ותעופה, וזכו למקום ברשימת המוצרים המאושרים של משרד ההגנה האמריקאי.
החברה גם הודיעה על התפטרותה של Erania Brackett מדירקטוריון Knowles Corporation בעקבות שינוי בתעסוקתה העיקרית.
לבסוף, החברה עדכנה את התחזית הפיננסית שלה, כאשר ההכנסות מפעילות נמשכת ברבעון השלישי צפויות לנוע בין 139 ל-143 מיליון ₪, והרווח למניה המדולל שאינו GAAP מפעילות נמשכת צפוי להיות בין 0.24 ₪ ל-0.28 ₪. אלו הן ההתפתחויות האחרונות עבור Knowles Corporation.
תובנות InvestingPro
הביצועים האחרונים והתחזית העתידית של Knowles Corp יכולים להיות מוארים עוד יותר על ידי נתונים מ-InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 1.52 ביליון ₪, עם הכנסות של 791.4 מיליון ₪ ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024, המציגות צמיחה של 14.27%. זה מתיישר עם אזכור התוצאות והתחזית הטובות מהצפוי במאמר.
טיפים של InvestingPro מדגישים שההנהלה רוכשת בחזרה מניות באופן אגרסיבי, מה שיכול להיחשב כהבעת אמון בפרספקטיבות העתידיות של החברה. זה רלוונטי במיוחד לאור המיקוד של Knowles בשיפור המרג'ין ואסטרטגיות הצמיחה שהוזכרו במאמר.
טיפ נוסף של InvestingPro מציין שההערכה של החברה מרמזת על תשואת תזרים מזומנים חופשי חזקה. זה יכול להיות אטרקטיבי למשקיעים, במיוחד בהתחשב בשיפורים המתמשכים במרג'ין של Knowles ופוטנציאל הצמיחה במגזרים שונים כפי שתואר במאמר.
לקוראים המעוניינים בניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע 7 טיפים נוספים עבור Knowles Corp, המספקים מבט מקיף יותר על הבריאות הפיננסית ומעמד השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.