חברת BankFinancial Corporation (NASDAQ:BFIN) הודיעה היום על תוצאותיה הכספיות לרבעון השלישי שהסתיים ב-30 בספטמבר 2024, עם רווח נקי של 2.0 מיליון דולר, או 0.16 דולר למנית סטוק. למרות ירידה בהכנסות מרבית ועלייה קלה בהוצאות הרבית, החברה הצליחה להגדיל את ההכנסות שאינן מרבית ולהפחית את ההוצאות שאינן מרבית.
הכנסות הרבית ספגו ירידה של 769,000 דולר, בעיקר בשל ירידה ביתרות הלוואות מסחריות וחכירה, בעוד שהוצאות הרבית עלו ב-146,000 דולר כאשר מפקידים עברו לחשבונות בעלי תשואה גבוהה יותר. מרג'ין הרבית נטו שווה-הערך למס ירד ל-3.47% מ-3.67%. מאידך, ההכנסות שאינן מרבית רשמו עלייה של 206,000 דולר בזכות עלייה בדמי שירות פיקדונות, עמלות, הכנסות מחלקת הנאמנות, ותשואות מביטוח חיים בבעלות הבנק.
ההוצאות שאינן מרבית ירדו ב-1.1 מיליון דולר, עם הפחתות משמעותיות בתגמול והטבות בשל קיצוץ של 9% במשרות מלאות והוצאות תגמול תמריצים נמוכות יותר. עלויות תפעול משרדים וטכנולוגיית מידע גם כן ירדו.
סך הנכסים של החברה עמד על 1.418 ביליון דולר, כאשר סך ההלוואות עמד על 923.9 מיליון דולר וסך הפיקדונות על 1.199 ביליון דולר. ההון העצמי של בעלי המניות דווח על 159 מיליון דולר. מזומן ותחליפי מזומן היוו 9.8% מסך הנכסים, ירידה קלה מ-10.3% בסוף הרבעון הקודם.
תיק ניירות הערך להשקעה גדל ב-42.0 מיליון דולר, תוך איזון בין רכישות לבין פדיונות. תיק ההלוואות ירד ב-63.8 מיליון דולר, עם ירידות שנרשמו במספר קטגוריות, כולל הלוואות למגורים רב-משפחתיים, מימון מסחרי ומימון ציוד. התשואה הממוצעת על תיק ההלוואות ירדה ל-5.07%.
איכות הנכסים הראתה עלייה ביחס הנכסים הבעייתיים לסך הנכסים, כעת על 1.71%, מושפעת משתי עסקאות מימון ציוד של ממשלת ארה"ב. ללא אלה, היחס היה עומד על 0.38%. ההפרשה להפסדי אשראי עלתה ל-0.85% מסך ההלוואות.
תיק הפיקדונות רשם ירידה של 52.9 מיליון דולר, כאשר יתרות פיקדון לפי דרישה שאינן נושאות רבית ירדו משמעותית. עם זאת, תעודות פיקדון עלו ב-5.0 מיליון דולר כאשר מפקידים חיפשו תשואות גבוהות יותר.
בהסתכלות קדימה לרבעון הרביעי של 2024, BankFinancial צופה שנכסי מזומן ותחליפי מזומן יהיו בין 10% ל-12% מסך הנכסים. תיק ניירות הערך להשקעה צפוי לרדת ב-5% עד 15%, ותיק ההלוואות צפוי לגדול בין 1% ל-5%.
סך יתרות הפיקדונות צפוי לרדת ב-0% עד 2%, כאשר עלות הפיקדונות עשויה לרדת ב-0.05% עד 0.10%. ההכנסות שאינן מרבית צפויות לגדול ב-5% עד 10%, בעוד שההוצאות שאינן מרבית עשויות לעלות ב-3% עד 6%.
מצב ההון של החברה נותר איתן, עם יחס מינוף Tier 1 של 11.11% ועלייה בערך המאזני של מניות רגילות ל-12.77 דולר.
תובנות InvestingPro
התוצאות הכספיות האחרונות של BankFinancial Corporation ניתנות להקשר נוסף עם תובנות מ-InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 152.27 מיליון דולר, עם יחס P/E של 17.99, המצביע על כך שמשקיעים מוכנים לשלם כמעט פי 18 מרווחי החברה עבור המנית סטוק שלה. הערכה זו מעניינת במיוחד בהתחשב בכך ש-BankFinancial נסחרת קרוב לשיא השנתי שלה, כפי שמודגש באחד מטיפי InvestingPro.
למרות האתגרים שהוזכרו בדוח הרבעוני, כגון ירידה בהכנסות מרבית ויתרות הלוואות, נתוני InvestingPro מראים ש-BankFinancial שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 19 שנים רצופות. עקביות זו בתשלומי דיבידנד, יחד עם תשואת דיבידנד נוכחית של 3.38%, עשויה להיות אטרקטיבית למשקיעים המתמקדים בהכנסה, במיוחד לאור מצב ההון האיתן של החברה שהוזכר במאמר.
הרווחיות של החברה, כפי שצוין בטיפי InvestingPro, מתיישבת עם הרווח הנקי החיובי שדווח לרבעון השלישי. עם זאת, ראוי לציין ששני אנליסטים עדכנו את תחזיות הרווח שלהם כלפי מטה לתקופה הקרובה, דבר שמשקיעים עשויים לרצות לשקול לצד ההצהרות הצופות פני עתיד של החברה.
עבור אלה המעוניינים בניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע 6 טיפים נוספים עבור BankFinancial Corporation, המספקים מבט מקיף יותר על הבריאות הפיננסית ומעמדה בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.