ביום שלישי, TD Cowen עדכנה את תחזיתה לגבי Lattice Semiconductor (NASDAQ:LSCC), תוך הפחתת מחיר היעד ל-50 דולר מ-60 דולר קודם לכן, תוך שמירה על דירוג Buy למניה. האנליסט של החברה ציין את ההנחיות של החברה לרבעון הרביעי של 2024, שהחמיצו את הציפיות, ותחזית לצמיחה מתונה בלבד בשנת 2025 כסיבות להתלהבות המשקיעים המרוסנת.
למרות ההפחתה המשמעותית במחיר היעד, האנליסט מאמין כי ייתכן שיידרשו מספר רבעונים כדי לקבוע אם ההתפתחויות האחרונות מייצגות איפוס אסטרטגי על ידי ההנהלה החדשה של החברה או לא.
האנליסט ציין כי בעוד שההנחיות האחרונות הפחיתו את הרצון להשקיע ב-Lattice Semiconductor, הפוטנציאל לטווח הארוך של החברה נשאר בזכות התמקדותה ב-Field-Programmable Gate Arrays (FPGAs) בצריכת חשמל נמוכה. ההיסוס הנוכחי של השוק משקף את הגישה הזהירה של צוות ההנהגה החדש, שהציב לעצמו רף ביצועים שמרני.
הפרשנות של TD Cowen הדגישה כי בעוד שהתחזית המיידית ל-Lattice Semiconductor עשויה להיות מתונה, הנרטיב הבסיסי סביב ההתמחות שלה ב-FPGAs בצריכת חשמל נמוכה נותר ללא שינוי. האנליסט של החברה מציע כי השוק יחפש סימנים לשיפור והתפוגגות של הרוחות הנגדיות הנוכחיות לאורך זמן.
לסיכום, מחיר היעד המופחת של Lattice Semiconductor משקף אתגרים בטווח הקצר ותחזית שמרנית מצד ההנהלה החדשה של החברה. עם זאת, דירוג ה-Buy מצביע על אמונה ביסודות לטווח הארוך של החברה ובנישה שלה בשוק ה-FPGA בצריכת חשמל נמוכה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Lattice Semiconductor הייתה נושא למספר התפתחויות בולטות. CFRA הפחיתה את מחיר היעד שלה לחברה מ-50.00 דולר ל-48.00 דולר, תוך ציון הערכת שווי המבוססת על כפולת מחיר-רווח גבוהה יותר מאשר של עמיתיה של Lattice אך נמוכה מהממוצע ההיסטורי שלה.
התאמה זו באה בעקבות דוח הרווחים של Lattice לרבעון השלישי שהראה EPS של 0.24 דולר, בהתאם להערכות הקונצנזוס אך נמוך משמעותית מהשנה הקודמת. ההנחיות של החברה לרבעון הרביעי מרמזות על ירידות נוספות.
Needham, Baird, ו-Stifel גם עדכנו את מחירי היעד שלהם ל-Lattice Semiconductor. למרות ההתאמות כלפי מטה, כל שלוש החברות שומרות על דירוגים חיוביים למניית החברה. מצופה מהמנכ"ל החדש של Lattice Semiconductor, פורד טאמר, להוביל את החברה לצמיחה, במיוחד עם קווי המוצרים Nexus ו-Avant. החברה גם הכריזה לאחרונה על צמצום של 14% בכוח העבודה שלה כדי לחזק את מרג'ין התפעול.
תובנות InvestingPro
נתוני InvestingPro האחרונים מספקים הקשר נוסף לניתוח של TD Cowen לגבי Lattice Semiconductor (NASDAQ:LSCC). שווי השוק של החברה עומד על 7.15 ביליון דולר, עם כפולת מחיר-רווח של 38.17, המצביעה על הערכת שווי גבוהה יחסית. זה מתיישב עם טיפ של InvestingPro המציין ש-LSCC "נסחרת בכפולת רווח גבוהה".
הירידה בהכנסות שהודגשה במאמר משתקפת בנתוני InvestingPro, המראים ירידה משמעותית בהכנסות של 24.23% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024. זה תומך בטיפ של InvestingPro ש"אנליסטים צופים ירידה במכירות בשנה הנוכחית".
למרות אתגרים אלה, Lattice Semiconductor שומרת על מרג'ין רווח גולמי חזק של 68.9% ומרג'ין הכנסה תפעולית של 23.18%, המרמזים על יעילות תפעולית. יכולתה של החברה לייצר רווח מודגשת עוד יותר על ידי הטיפ של InvestingPro ש-LSCC הייתה "רווחית ב-12 החודשים האחרונים".
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 17 טיפים נוספים עבור Lattice Semiconductor, המספקים צלילה עמוקה יותר לבריאות הפיננסית ולמיקום בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.