ביום שישי, אנליסט בנצ'מרק העלה את מחיר היעד למניות Comcast Corp (NASDAQ:CMCSA) ל-60 דולר, עלייה מהיעד הקודם של 55 דולר. החברה שומרת על דירוג קנייה למניה. התאמה זו מגיעה בעקבות פרסום התוצאות הכספיות של קומקאסט לרבעון השלישי ביום חמישי, אותן מצא האנליסט מעודדות.
ההחלטה של האנליסט להעלות את מחיר היעד ואת ההערכה ההוגנת לשנת 2025 מגיעה לאחר ניתוח מעמיק של דוח הרווח האחרון של קומקאסט ושיחת הועידה של ההנהלה. מחיר היעד המעודכן של בנצ'מרק מבוסס על מודל תזרים מזומנים מהוון (DCF) ביחס ל-S&P 500.
המודל מניח יחס P/E של Shiller נורמלי של 20x לשוק האמריקאי, שהוא נמוך מיחסי ה-P/E המוערכים הנוכחיים של כ-23.2x ל-2024 ו-20.5x ל-2025.
היעד החדש מתחשב גם בהנחה שהשוק הכללי יישאר יציב ב-2025, במקום לעלות כדי לשקף רווחים גבוהים יותר בארה"ב. נקודת מבט זו נלקחת בחשבון בעלות ההון של תזרים המזומנים המהוון בה משתמשת בנצ'מרק.
למרות שאינו מעריך את קומקאסט ישירות על בסיס P/E, האנליסט ציין כי החברה נסחרת בהנחה משמעותית בשוק, עם מכפיל של 10.1x על הרווח המתואם ל-2025 ותשואת תזרים מזומנים חופשי של 9.4%.
ביצועי קומקאסט ברבעון השלישי השפיעו בבירור באופן חיובי על תחזית האנליסט, מה שהוביל להערכת שווי גבוהה יותר. מניית החברה ממשיכה להיתפס באופן חיובי על ידי בנצ'מרק, כפי שמשתקף בדירוג הקנייה שנשמר ובמחיר היעד שהועלה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Comcast Corporation הייתה נושא להתפתחויות משמעותיות. Seaport Global Securities שמרה על דירוג ניטרלי לחברה, גם כאשר קומקאסט עוברת בחינה אסטרטגית של תת-המגזר Cable Networks שלה. ביצועי החברה ברבעון השלישי, שקיבלו דחיפה מהאולימפיאדה ומפעילות פס רחב חזקה, הובילו לעדכון כלפי מעלה של התחזית לשנה המלאה.
במקביל, Pivotal Research העלתה את מחיר היעד לקומקאסט ל-54 דולר, בעקבות תוצאות חזקות ברבעון השלישי. החברה דיווחה על צמיחה של 6.5% בסך ההכנסות ל-32.1 ביליון דולר, בעיקר בזכות האולימפיאדה בפריז. קומקאסט גם דיווחה על גידול נטו של 9,000 מנויי נתונים ברבעון השלישי, מה שמסמן את השיפור הראשון בתוצאות נטו חדשות של נתונים משנה לשנה מאז הרבעון השני של 2021.
בנוסף, קומקאסט חשפה יוזמות אסטרטגיות להתרחבות. אלה כוללות את שירותי הפס הרחב והאלחוט שלה, ואת פיתוח פארק השעשועים Epic Universe, שצפוי להיפתח ב-22 במאי 2025.
החברה מתכננת לשפר את מיצובה התחרותי בפס רחב, במטרה לעבור מעל 1.2 מיליון בתים חדשים ב-2023 ולהשתתף בתוכנית BEAD. התפתחויות אחרונות אלה מצביעות על המאמצים המתמשכים של קומקאסט לחזק את פעילותה וביצועיה הפיננסיים.
תובנות InvestingPro
המצב הפיננסי החזק וביצועי השוק של קומקאסט נתמכים עוד יותר על ידי נתונים עדכניים מ-InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 169.11 ביליון דולר, המשקף את נוכחותה המשמעותית בתעשיית המדיה. יחס ה-P/E של קומקאסט של 11.41 מרמז על כך שהמניה עשויה להיות מוערכת בחסר ביחס לרווחיה, בהתאם להערת בנצ'מרק על כך שהחברה נסחרת בהנחה.
טיפים של InvestingPro מדגישים את המחויבות של קומקאסט לערך לבעלי המניות. החברה רוכשת בחזרה מניות באופן אגרסיבי ומתהדרת בתשואה גבוהה לבעלי המניות. בנוסף, קומקאסט העלתה את הדיבידנד שלה במשך 5 שנים רצופות, מה שמדגים ניסיון עבר חזק של החזרת ערך למשקיעים. מידע זה משלים את התחזית החיובית של האנליסט למניה.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 11 טיפים נוספים עבור קומקאסט, המספקים תובנות עמוקות יותר לגבי הבריאות הפיננסית ומיקום השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.