ביום שלישי, אנליסט מקוטאק אישר מחדש דירוג מכירה למניית UltraTech Cement Ltd (UTCEM:IN) עם מחיר יעד של 6,900.00 רופי הודי.
ההערכה הגיעה בעקבות תוצאות הרבעון השני של החברה לשנת הכספים 2025, שהראו כי הרווח לפני ריבית, מסים, פחת והפחתות (EBITDA) נפל ב-6% מתחת לתחזיות של קוטאק. חוסר זה יוחס לקומבינציה של נפח מכירות נמוך יותר ומרג'ינים מופחתים.
צמיחת הנפח של UltraTech Cement דווחה ב-3% בהשוואה לשנה שעברה ברבעון, אשר למרות שהוכבדה על ידי עונת מונסון ממושכת, עדיין הצליחה לעלות על הצמיחה הכללית בתעשייה. ההנהלה של UltraTech Cement צופה את השלמת שתי רכישות מפתח, Kesoram ו-India Cement, במחצית השנייה של שנת הכספים 2025.
האנליסט ציין כי העלאות מחירים אחרונות ועלייה עונתית בביקוש צפויות לחזק את היפרעות המרג'ין במחצית השנייה של שנת הכספים. הביצוע התפעולי וההוצאה לפועל של הפרויקטים של UltraTech Cement הודגשו כעולים על אלה של מתחריה. עם זאת, דירוג המכירה נשמר בשל מה שהאנליסט מתאר כ"הערכות שווי עשירות".
UltraTech Cement, שחקנית בולטת בתעשיית המלט, ממשיכה לנווט באתגרי השוק תוך הכנה להתרחבויות אסטרטגיות באמצעות רכישות. מאמצי החברה לשפר מרג'ינים ולשמור על מובילות בתעשייה מוכרים, אם כי הערכת השווי הנוכחית של המניה מעוררת זהירות מנקודת המבט של קוטאק.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.