ביום שני, סוסקוואנה עדכנה את יעד המחיר עבור SLB (NYSE: SLB), חברת שירותי שדות נפט מובילה, והורידה אותו ל-56 $ מ-60 $ הקודמים, תוך שמירה על דירוג חיובי למניה. ההתאמה מגיעה בעקבות תוצאות הרבעון השלישי של החברה לשנת 2024, שדווחו לאחרונה.
האנליסט של החברה עדכן את מודל ה-SLB, וכעת צופה כי ה-EBITDA של החברה לשנים 2024 ו-2025 יהיה 9 ביליון $ ו-9.4 ביליון $ בהתאמה. זוהי ירידה מהתחזיות הקודמות של 9.2 ביליון $ ו-10 ביליון $. התחזית המעודכנת מביאה בחשבון את מכירת עסקי ה-APS של SLB, חולשה מתמשכת בפעילות היבשתית בארה"ב, וצמיחה בינלאומית מתונה יותר עקב האטה בביקוש לפרויקטים בינלאומיים קצרי טווח.
למרות אתגרים אלה, האנליסט מאמין כי ביקוש חזק לפרויקטים ארוכי טווח יוביל עדיין לצמיחה מסוימת עבור SLB ב-2024. החברה צפויה גם ליהנות מפרופיל מרג'ין משתפר וצמיחה בתזרים מזומנים חופשי (FCF) ב-2025.
SLB דיווחה על רווח למניה מתואם לרבעון השלישי של 0.89 $ ו-EBITDA של 2.34 ביליון $, בהתאמה להערכות סוסקוואנה של 0.89 $ לרווח למניה ו-2.35 ביליון $ ל-EBITDA. ראוי לציין כי ה-FCF של החברה לרבעון השלישי היה כ-1.8 ביליון $, גבוה משמעותית מהתחזית של 1.4 ביליון $, המייצג שיעור המרה חזק של 77%.
בחדשות אחרות לאחרונה, Schlumberger Limited (SLB) היתה במוקד של מספר עדכוני אנליסטים. Stifel הורידה את יעד המחיר ל-SLB ל-60 $, תוך שמירה על דירוג קנייה, בעקבות תוצאות הרבעון השלישי של החברה והנחיות לרבעון הרביעי. גם Citi הורידה את יעד המחיר על SLB ל-54 $, תוך שמירה על דירוג קנייה, תוך התאמת תחזית ה-EBITDA של SLB לרבעון הרביעי ל-2.36 ביליון $.
Raymond James, Goldman Sachs, ו-Barclays גם סקרו את ביצועי SLB, כאשר Raymond James הורידה את יעד המחיר ל-57 $ אך שמרה על דירוג Outperform, Goldman Sachs נשארה יציבה עם דירוג Conviction Buy ויעד מחיר של 52 $, ו-Barclays התאימה את יעד ה-SLB שלה ל-61 $, ירידה מ-63 $, אך שמרה על דירוג Overweight.
התפתחויות אחרונות כוללות את דוח הרווח של SLB לרבעון השלישי, שהראה הכנסות של 9.2 ביליון $ ומרג'ין EBITDA מתואם של 25.6%. חטיבת הדיגיטל והאינטגרציה של החברה ראתה עלייה בהכנסות, מונעת ממכירות דיגיטליות. עם זאת, הכנסות מבנייה של בארות חוו ירידה עקב ספירת אסדות נמוכה יותר. למרות סביבת הוצאות זהירה יותר במגזר הנפט, SLB הראתה מחויבות לתשואות לבעלי המניות, ורכשה חזרה מניות בשווי של מעל 500 מיליון $ ברבעון השלישי.
התוצאות הכספיות והתחזיות של SLB מרמזות על צמיחה מתמשכת ותזרים מזומנים חופשי חזק בשנים הקרובות. המכירה הצפויה של נכס Palliser בקנדה צפויה לעזור ל-SLB לעבור את יעדי התשואה שלה, כאשר התחזיות כעת צפויות לעבור את רף ה-3.0 ביליון $ ב-2024 ואת יעד ה-4.0 ביליון $ ב-2025.
תובנות InvestingPro
כדי להשלים את הניתוח של סוסקוואנה, נתוני InvestingPro מגלים כי שווי השוק של SLB עומד על 59.19 ביליון $, עם יחס P/E של 13.48. הערכה צנועה יחסית זו מתיישבת עם התחזית החיובית של האנליסט לגבי ביצועי החברה בעתיד.
טיפים של InvestingPro מדגישים את החוזק הפיננסי של SLB ואת המדיניות הידידותית לבעלי המניות. החברה שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 54 שנים רצופות, מה שמדגים מחויבות להחזרת ערך לבעלי המניות גם בתנאי שוק מאתגרים. עקביות זו ראויה לציון במיוחד בהתחשב באופי המחזורי של תעשיית שירותי הנפט.
בנוסף, SLB פועלת עם רמת חוב מתונה ויש לה נכסים נזילים העולים על התחייבויות קצרות טווח, מה שתומך ביכולת החברה לנווט את אי הוודאויות הנוכחיות בשוק שהוזכרו בדוח של סוסקוואנה. גורמים אלה תורמים לציון Piotroski המושלם של 9 של SLB, המצביע על בריאות פיננסית חזקה.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 10 טיפים נוספים עבור SLB, המספקים הבנה עמוקה יותר של המצב הפיננסי וביצועי השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.