ביום רביעי, ג'יי פי מורגן צ'ייס אישררה את ביטחונה במניות Roivant Sciences (NASDAQ:ROIV), תוך שמירה על דירוג 'משקל יתר' ומחיר יעד של 16.00 דולר למניה. בעקבות פגישה אחרונה עם בכירי Roivant, הפירמה הביעה תחזית חיובית לגבי סיכויי החברה, תוך הדגשה מיוחדת של הפוטנציאל של mosliciguat, טיפול ליתר לחץ דם ריאתי בחולים עם מחלת ריאות אינטרסטיציאלית (PH-ILD), שהוצג לאחרונה.
הפגישה עם המנכ"ל, סמנכ"ל הכספים וראש קשרי המשקיעים של Roivant Sciences, שהתקיימה מוקדם יותר באוקטובר בבוסטון, עסקה במספר תחומים מרכזיים בפעילות החברה. הדיונים כיסו מגוון נושאים, כולל התדיינות משפטית מתמשכת הקשורה לננו-חלקיקים ליפידיים (LNP) ומאמצי פיתוח העסקים האחרונים של החברה.
לפי ג'יי פי מורגן צ'ייס, עניין המשקיעים ב-Roivant Sciences נשאר חזק ברמות הנוכחיות. פירמת האנליסטים מציעה כי הערכת שווי פשוטה של סכום החלקים, בהתחשב במגזרי העסקים השונים של Roivant כגון Immunovant, Priovant, Pulmovant, ועתודות המזומנים שלה, תומכת בפוטנציאל לעליית ערך המניה ממחירה הנוכחי.
החזרה של ג'יי פי מורגן צ'ייס על דירוג 'משקל יתר' מבוססת על האמונה ש-Roivant Sciences מחזיקה במספר נכסים שאינם מוערכים מספיק ואשר עשויים להניע את ביצועי המניה. הפירמה גם כללה את Roivant Sciences ברשימת המיקוד של האנליסטים שלה, המצביעה על רמה גבוהה של תשומת לב וציפייה לתוצאות הפיננסיות העתידיות של החברה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Roivant Sciences ראתה התקדמות משמעותית במעמדה הפיננסי ובתיק התרופות שלה. החברה מכרה לאחרונה את חברת הבת Dermavant ל-OGN תמורת סכום מוערך של 1.2 ביליון דולר, כאשר גולדמן זאקס שומרת על דירוג 'קנייה' ומחיר יעד של 17.00 דולר למניות Roivant. עסקה זו צפויה לספק ל-Roivant כ-500 מיליון דולר בתקופה הקרובה, כולל 175 מיליון דולר בעת הסגירה.
Roivant גם חתמה על הסכם רישוי משמעותי עם Organon, אשר צפוי להפחית הוצאות תפעוליות ולנקות את החוב של Dermavant ממאזנה. הסכם זה מאפשר ל-Roivant להתמקד יותר במועמדי התרופות בשלב מתקדם שלה, כולל IMVT-1402, brepocitinib, ו-mosliciguat.
הפיתוח הקליני של Roivant רוחש פעילות, עם מספר מחקרים קליניים בשלב מתקדם שצפויים לשחרר תוצאות בתוך 12 החודשים הקרובים. זה כולל נתוני שלב 3 עבור batoclimab במיאסתניה גרביס עד שנת הכספים 24, תוצאות שלב 2b ב-CIDP עד שנת הכספים 24, ותוצאות שלב 3 מהמחקר של brepocitinib בדרמטומיוזיטיס במחצית השנייה של 2025.
האסיפה הכללית השנתית של החברה הובילה לבחירה מחדש של הדירקטורים ולאשרור של Ernst & Young LLP כרואה החשבון העצמאי של החברה. פירמות האנליסטים H.C. Wainwright ו-TD Cowen שמרו על דירוגי 'קנייה' שלהן, בעוד BofA Securities העלתה את מחיר היעד שלה ל-12.50 דולר, תוך שמירה על דירוג ניטרלי. אלה בין ההתפתחויות האחרונות עבור Roivant Sciences.
תובנות InvestingPro
הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק של Roivant Sciences מספקים הקשר נוסף לתחזית האופטימית של ג'יי פי מורגן צ'ייס. על פי נתוני InvestingPro, החברה מתהדרת בשווי שוק של 8.79 ביליון דולר, המשקף את נוכחותה המשמעותית בסקטור הביוטכנולוגיה.
למרות העמדה החיובית של ג'יי פי מורגן צ'ייס, ראוי לציין כי יחס ה-P/E (מתואם) של Roivant לשנים עשר החודשים האחרונים נכון לרבעון הראשון של 2025 עומד על -131.61, המצביע על חוסר רווחיות נוכחי, דבר שאינו חריג לחברות ביוטכנולוגיה המשקיעות רבות במחקר ופיתוח.
טיפים של InvestingPro חושפים כי Roivant מחזיקה יותר מזומנים מחוב במאזנה, גורם קריטי לחברה בתעשיית הביוטכנולוגיה עתירת ההון. כסת פיננסית זו מתיישבת עם הביטחון של ג'יי פי מורגן צ'ייס ביכולת החברה לממן את צנרת המוצרים המגוונת שלה, כולל הטיפול המבטיח mosliciguat. יתר על כן, ההנהלה רכשה בחזרה מניות באופן אגרסיבי, מה שעשוי לאותת על ביטחונם בסיכויי החברה העתידיים.
בעוד החברה מתמודדת עם אתגרים כגון מרג'ין רווח גולמי חלש, התשואה הגבוהה לבעלי המניות והעובדה שהנכסים הנזילים עולים על ההתחייבויות לטווח קצר מרמזים על בסיס פיננסי איתן. גורמים אלה תומכים בראייה של ג'יי פי מורגן צ'ייס את Roivant כנכס שאינו מוערך מספיק עם פוטנציאל לצמיחה.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 11 טיפים נוספים עבור Roivant Sciences, המספקים צלילה עמוקה יותר לבריאות הפיננסית ולמעמד בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.