חברת Campbell Soup Company (NASDAQ:CPB), יצרנית מוצרי מזון מובילה, הצליחה לתמחר הנפקה משמעותית של אגרות חוב בכירות בלתי מובטחות, וגייסה 1.15 מיליארד דולר. מהלך פיננסי זה בוצע ביום שני, כאשר החברה הנפיקה שתי סדרות של אגרות חוב: 800 מיליון דולר בריבית של 4.75%, לפירעון במרץ 2035, ו-350 מיליון דולר בריבית של 5.25%, לפירעון באוקטובר 2054.
ההנפקה בוצעה במסגרת הסכם חיתום עם מספר חברות חיתום מובילות, ביניהן Barclays Capital Inc., BNP פריבה Securities Corp. ואחרות, כחלק מהודעת רישום המדף האוטומטית של קמפבל שהוגשה ל-SEC בשנה שעברה.
אגרות החוב הונפקו היום, בהתאם לתנאי שטר נאמנות מיום 19 במרץ 2015, ושטר נאמנות משלים מיום 17 באוגוסט 2023. מסמכים אלה מסדירים את ההנפקה ומפרטים את הסדרי הנאמנות.
המהלך של קמפבל סופ להבטיח מימון לטווח ארוך באמצעות אגרות חוב אלה בריבית קבועה משקף את התכנון הפיננסי האסטרטגי של החברה. הכספים שגויסו עשויים לשמש למימון מחדש של חוב קיים, למימון השקעות או למטרות תאגידיות אחרות.
בחדשות אחרות לאחרונה, Campbell Soup Company הייתה במרכזן של מספר התפתחויות משמעותיות. תוצאות הרבעון הרביעי של החברה לשנת הכספים 2024 עלו על הציפיות, עם שיפור בנפח בכל החטיבות וצמיחה דו-ספרתית ברווח לפני ריבית ומס (EBIT) וברווח למניה (EPS).
ביצועים אלה הושפעו במידה רבה מרכישת Sovos Brands. החברה גם הכריזה על דיבידנד רבעוני קבוע של 0.37 דולר למניה, מה שמדגיש את מחויבותה לערך לבעלי המניות.
מספר חברות אנליסטים עדכנו את תחזיותיהן לגבי קמפבל סופ. DA Davidson הורידה את דירוג המניה מ"קנייה" ל"ניטרלי", בציינה את האתגרים בתעשייה ותחזית זהירה לגבי הסיכויים של החברה בטווח הקצר. Argus, לעומת זאת, העלתה את דירוג המניה מ"החזק" ל"קנייה", וקבעה יעד מחיר חדש של 59 דולר, בעקבות הביצועים החזקים של החברה לאחרונה. חברות אחרות כמו RBC Capital, TD Cowen, ו-Wells Fargo עדכנו את יעדי המחיר שלהן ל-51 דולר, בעוד ש-Stifel שמרה על יעד יציב של 50 דולר.
למרות החששות מפני שביתה אפשרית של עובדי נמל בארה"ב שעלולה לשבש את הפעילות, נראה כי קמפבל סופ ערוכה היטב, לפי Piper Sandler. במבט קדימה, קמפבל סופ סיפקה תחזית אופטימית לשנת הכספים 2025, עם צפי לצמיחה במכירות נטו של כ-9% עד 11%, צמיחה ב-EBIT המתואם של 9% עד 11%, ועלייה ברווח המתואם למניה של 1% עד 4%.
תובנות InvestingPro
הנפקת אגרות החוב הבכירות הבלתי מובטחות בסך 1.15 מיליארד דולר של Campbell Soup Company תואמת את מצבה הפיננסי החזק ואת מחויבותה לערך לבעלי המניות. על פי נתוני InvestingPro, שווי השוק של קמפבל עומד על 14.26 מיליארד דולר, המשקף את נוכחותה המשמעותית בתעשיית מוצרי המזון. הכנסות החברה ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון הרביעי של 2023 עמדו על 9.64 מיליארד דולר, עם צמיחה בהכנסות של 2.98% באותה תקופה.
טיפ InvestingPro מדגיש כי קמפבל שמרה על תשלומי דיבידנד במשך 54 שנים רצופות, מה שמדגיש את היציבות הפיננסית שלה ואת מחויבותה להחזרת ערך לבעלי המניות. זה רלוונטי במיוחד לאור הנפקת החוב האחרונה, שכן זה מרמז על יכולתה של החברה לאזן בין התחייבויות פיננסיות לטווח ארוך לבין תשואות לבעלי המניות.
טיפ נוסף של InvestingPro מציין כי האנליסטים צופים שהחברה תהיה רווחית השנה, מה שעולה בקנה אחד עם הגישה הפרואקטיבית של קמפבל לניהול ההון באמצעות הנפקת אגרות חוב זו. הרווחיות של החברה מודגשת עוד יותר על ידי מרג'ין ההכנסה התפעולית של 14.52% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון הרביעי של 2023.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציעה טיפים ותובנות נוספים על Campbell Soup Company. כרגע, ישנם 5 טיפי InvestingPro נוספים זמינים, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומעמדה בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.