ביום שלישי, Oppenheimer שינתה את עמדתה לגבי Lowe's Companies Inc (NYSE: LOW), והעלתה את דירוג המניה מ-Perform ל-Outperform תוך העלאת מחיר היעד ל-305 דולר מ-230 דולר קודם לכן.
מניות קמעונאית שיפור הבית זכו להכרה בזכות הערכת השווי המוזלת שלהן והיעילות התפעולית, כאשר שולי הרווח התפעולי השתפרו מאז שנת הכספים 2017.
השוליים עלו מ-9.6% ל-12.3% המוערכים לשנת הכספים 2024, ומתקרבים לרמות של המתחרה, Home Depot, שצפויה להציג שולי רווח תפעולי של 13.7% באותה תקופה.
מחיר היעד המשודרג של Lowe's משקף טווח כפולת רווח חדש של 22-24 פעמים הרווח למניה (EPS) המוערך לשנת הכספים 2026 של 13.30 דולר. התאמה זו מהווה עלייה מהכפולה הנוכחית של 21 פעמים. האנליסט מ-Oppenheimer ציין את הפוטנציאל להרחבת כפולות נוספות ככל ש-Lowe's ממשיכה במיצוב האסטרטגי מחדש שלה.
הערכת השווי הנוכחית של מניות Lowe's נסחרת בהנחה משמעותית בהשוואה ל-Home Depot, עם כפולות מחיר-לרווח (P/E) לארבעה רבעונים קדימה של 21 פעמים לעומת 25 פעמים של Home Depot. פער זה בהערכת השווי היה גורם מפתח בתחזית האופטימית של Oppenheimer למניית Lowe's.
בנוסף ל-Lowe's, Oppenheimer העלתה גם את מחיר היעד של Home Depot ל-400 דולר מ-345 דולר. היעדים החדשים לשתי החברות מבוססים על תחזית ל-12-18 חודשים ומשקפים את הביטחון של החברה בפוטנציאל הרווח של מניות אלה.
ההערכה החיובית של Lowe's על ידי Oppenheimer מגיעה בזמן שענף שיפור הבית הראה חוסן ופוטנציאל צמיחה, כאשר השיפורים התפעוליים והיוזמות האסטרטגיות של Lowe's ממקמים אותה באופן חיובי בנוף התחרותי.
בחדשות אחרות לאחרונה, Lowe's Companies Inc. דיווחה על תוצאות מעורבות לרבעון השני, עם מכירות של 23.6 ביליון דולר, המסמנות ירידה של 5.1% במכירות השוואתיות בהשוואה לשנה שעברה. עם זאת, Lowe's עברה את הערכת האנליסטים לרווח למניה של 4.00 דולר עם רווח למניה בפועל של 4.10 דולר, שיוחס לאסטרטגיות ניהול עלויות יעילות.
החברה הכריזה גם על דיבידנד במזומן רבעוני של 1.15 דולר למניה בעקבות שנת כספים 2023 מוצלחת עם מכירות שעברו את 86 ביליון דולר.
בהערות אנליסטים, TD Cowen העלתה את היעד למניות Lowe's ל-265 דולר, תוך שמירה על דירוג Hold, בעוד Piper Sandler שמרה על דירוג Overweight אך התאימה את מחיר היעד ל-262 דולר. חברות אחרות כמו KeyBanc, Loop Capital, Baird, RBC Capital, ו-BofA Securities גם עדכנו את מחירי היעד והדירוגים שלהן.
בחדשות חברה אחרות, Lowe's תיארה את התמקדותה ביוזמות המכוונות ללקוחות מקצועיים, וצופה צמיחה משמעותית במגזר ה-Pro שלה. תוכנית שיפור הפרודוקטיביות (PPI) של החברה צפויה גם לתרום למימון יוזמות חדשות ולתמוך בצמיחת השוליים. התפתחויות אלה מגיעות על רקע זינוק במניות חברות הבנייה האמריקאיות, כולל Lowe's, בעקבות הורדת הריבית של הפדרל ריזרב.
תובנות InvestingPro
כאשר Lowe's Companies Inc (NYSE: LOW) מקבלת הערכה אופטימית מ-Oppenheimer, נתונים בזמן אמת מ-InvestingPro מעשירים עוד יותר את הנרטיב. עם שווי שוק חזק של 148.8 ביליון דולר, Lowe's מדגימה נוכחות משמעותית בתעשייה. ראוי לציין כי יחס המחיר לרווח (P/E) של החברה עומד על 21.6, בהתאמה לכפולות שנדונו על ידי Oppenheimer ומדגיש את הערכת השווי המוזלת שלה ביחס ל-Home Depot. יתר על כן, Lowe's הציגה שולי רווח גולמי מרשימים של 33.21% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון הראשון של 2023, מה שתומך בתפיסה של יעילות תפעולית שהודגשה במאמר.
טיפים נוספים מ-InvestingPro חושפים את מעמדה של Lowe's כשחקנית בולטת בתעשיית הקמעונאות המתמחה, עם היסטוריה של שמירה על תשלומי דיבידנדים במשך 54 שנים רצופות מרשימות. זה מדגים את מחויבות החברה להחזרת ערך לבעלי המניות ואת היציבות הפיננסית שלה. בנוסף, המניה נסחרת קרוב לשיא השנתי שלה, משקפת החזר חזק ב-3 החודשים האחרונים, מה שעשוי להיות מעניין במיוחד למשקיעים השוקלים את מסלול המניה הנוכחי.
לקוראים המחפשים תובנות עמוקות יותר, ישנם טיפים נוספים מ-InvestingPro זמינים עבור Lowe's, אותם ניתן למצוא בכתובת https://il.investing.com/pro/LOW. טיפים אלה מספקים פרספקטיבה רחבה יותר על ביצועי החברה והתחזית העתידית שלה, מה שעשוי להיות מכריע בקבלת החלטות השקעה מושכלות.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.