BROOMFIELD, Colorado - DMC Global Inc. (NASDAQ:BOOM), חברת ייצור מגוונת, דחתה את התנאים שהוצעו על ידי Steel Connect, Inc. לרכישת DMC או העסקים הבודדים שלה, DynaEnergetics ו-NobelClad. ההחלטה באה בעקבות סירובה של Steel Connect להסכים להסכמים מקובלים המשמשים בדרך כלל להגנה על מידע סודי במהלך משא ומתן כזה.
ההצעה הראשונית הבלתי מבוקשת של Steel Connect לרכישת DMC הוגשה ב-31 במאי 2024, עם הצעה נוספת ב-17 בספטמבר. דירקטוריון DMC הזמין מאז את Steel Connect להשתתף בתהליך הבחינה האסטרטגית שלה, בתנאי שיעמדו בהסכם אי-גילוי סטנדרטי והסכם עמידה קצר. אמצעים אלה נועדו להגן על המידע הסודי של DMC ולשמור על שלמות הבחינה המתמשכת.
עם זאת, Steel Connect לא רק דחתה תנאים אלה, אלא גם דרשה פרטים על כל ההצעות והבעות העניין מצדדים אחרים המעורבים בבחינה. הדירקטוריון קבע כי דרישה זו אינה מקובלת, שכן היא עלולה לסכן את תהליך הבחינה האסטרטגית ואת ניהולו על ידי הדירקטוריון.
דירקטוריון DMC נשאר פתוח להחלפת מידע ולמעורבות עם Steel Connect אם הם יסכימו להוראות המקובלות המגנות על האינטרסים של כל בעלי המניות. נכון לעכשיו, אין ודאות שתהליך זה יוביל לעסקה או חלופה כלשהי, ואין הבטחה לגבי התוצאה הפוטנציאלית או העיתוי. DMC הצהירה כי אין לוח זמנים קבוע להשלמת תהליך בחינה זה והצביעה על כך שלא תספק פרשנות נוספת אלא אם כן תחשוב שגילוי נוסף הכרחי או מתאים.
Bank of America Securities משמשת כיועץ הפיננסי של DMC, כאשר Womble Bond Dickinson (US) LLP ו-Richards, Layton & Finger, P.A. מספקים ייעוץ משפטי. בנוסף, Sodali & Co. ו-Gagnier Communications LLC מייעצות בנושאי תקשורת בעלי מניות ואסטרטגית, בהתאמה.
DMC Global מפעילה עסקי ייצור קלי נכסים המספקים מוצרים ופתרונות הנדסיים בשווקים שונים, כולל תעשיית האנרגיה וסקטורי תשתיות תעשייתיות. החברה, שמרכזה ב-Broomfield, Colorado, נסחרת בציבור בבורסת Nasdaq.
הודעה זו מבוססת על הצהרת עיתונות של DMC Global Inc. ומכילה הצהרות צופות פני עתיד הכפופות לסיכונים ואי-ודאויות.
בחדשות אחרות לאחרונה, DMC Global דיווחה על תוצאות פיננסיות חזקות מהצפוי לרבעון השני, עם מכירות שהגיעו ל-171.2 מיליון דולר ו-EBITDA מתואם של 19.4 מיליון דולר. עם זאת, החברה צופה ירידה ברבעון השלישי עם מכירות מאוחדות שצפויות לרדת בין 158 מיליון דולר ל-168 מיליון דולר ו-EBITDA מתואם שצפוי להיות בין 15 מיליון דולר ל-18 מיליון דולר. בעקבות התפתחויות אלה, Stifel שמרה על דירוג קנייה למניות DMC Global אך התאימה את מחיר היעד ל-19.00 דולר, ירידה מ-24.00 דולר הקודמים.
מחיר היעד המעודכן של החברה מבוסס על ניתוח סכום החלקים, בהתחשב במגזרים השונים של עסקי DMC Global. Stifel מאמינה שהמכירה הפוטנציאלית של DynaEnergetics ו-NobelClad עשויה לשמש כזרז משמעותי למניית החברה. Steel Connect, Inc., משקיע המחזיק בכ-9.8% מ-DMC Global, אישרה מחדש בפומבי את הצעתה לרכוש את יתרת מניות החברה תמורת 16.50 דולר כל אחת במזומן.
הצעה זו, המייצגת כעת פרמיה של כ-51% על מחיר המניה הנוכחי של DMC, כוללת גם רכישה פוטנציאלית של שתי יחידות עסקיות של DMC, DynaEnergetics ו-NobelClad, תמורת 185 מיליון דולר במשותף. ההצעה של Steel Connect נועדה להביא ערך מקסימלי לבעלי המניות ואינה מותנית במימון. התפתחויות אחרונות אלה מצביעות על כך ש-DMC Global בוחנת אפשרויות אסטרטגיות להגדלת ערך בעלי המניות.
תובנות InvestingPro
לאור דחייתה של DMC Global Inc. את הצעת הרכישה של Steel Connect Inc. לאחרונה, משקיעים עשויים לעקוב מקרוב אחר הבריאות הפיננסית וביצועי השוק של החברה. נתוני InvestingPro מספקים תמונת מצב של המדדים הפיננסיים הנוכחיים של DMC, שיכולים להציע תובנות לגבי הערכת החברה ויעילות התפעולית שלה. נכון לשנים עשר החודשים האחרונים שהסתיימו ברבעון השני של 2024, ל-DMC Global יש שווי שוק של 254.89 מיליון דולר ויחס מחיר/רווח (P/E) של 19.2, מה שמרמז על כך שמשקיעים מוכנים לשלם 19.2 דולר עבור כל דולר של רווחים, שהוא יחסית מתון במונחי הערכה.
ההכנסות של החברה ראו ירידה של 5.3% ב-12 החודשים האחרונים, מה שעשוי לעורר חששות לגבי פוטנציאל הצמיחה. עם זאת, מרווח הרווח הגולמי של החברה עומד על 27.29% בריא, המצביע על פוטנציאל רווחיות מוצק מפעולותיה. מרווח ההכנסה התפעולית של DMC של 7.46% משקף גם רמה סבירה של יעילות תפעולית.
טיפים של InvestingPro מדגישים מספר נקודות מפתח למשקיעים פוטנציאליים. ראשית, DMC Global הייתה רווחית ב-12 החודשים האחרונים, מה שמהווה סימן מרגיע לבעלי העניין בהתחשב ביציבות הפיננסית של החברה. בנוסף, הנכסים הנזילים של החברה עולים על התחייבויותיה לטווח קצר, מה שמצביע על מצב נזילות חזק שיכול לתמוך בפעילות השוטפת ויוזמות אסטרטגיות. ראוי לציין ש-DMC אינה משלמת דיבידנד לבעלי המניות, מה שעשוי להשפיע על החלטות השקעה עבור אלה המחפשים הכנסה קבועה. לתובנות נוספות, ישנם טיפים נוספים של InvestingPro זמינים בפלטפורמת InvestingPro.
עבור משקיעים העוקבים אחר ביצועי המניות של החברה, DMC חוותה תשואה משמעותית בשבוע האחרון, עם תשואה כוללת של 20.0% במחיר. עלייה אחרונה זו עשויה לשקף תגובות שוק לתהליך הבחינה האסטרטגית המתמשך ועמידות החברה מול הצעות הרכישה. הערכת השווי ההוגן של InvestingPro של 16.77 דולר מספקת גם נקודת ייחוס למשקיעים לשקול בעת הערכת מחיר המסחר הנוכחי של המניה.
כאשר DMC Global מנווטת דרך תהליך הבחינה האסטרטגית שלה ודיוני רכישה פוטנציאליים, מדדים פיננסיים ותובנות אלה יכולים לעזור למשקיעים לקבל החלטות מושכלות יותר. לניתוח מעמיק יותר, כולל טיפים נוספים של InvestingPro, צדדים מעוניינים יכולים לבקר בדף InvestingPro המוקדש ל-DMC Global Inc.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.