ביום חמישי, BTIG שמרה על דירוג ניטרלי למניית CrowdStrike Holdings (NASDAQ:CRWD) בעקבות אירוע המשתמשים Fal.Con 2024 ומצגת המשקיעים של חברת אבטחת הסייבר בלאס וגאס. החברה הביעה עמדה אופטימית לגבי הפוטנציאל ארוך הטווח להגברת אימוץ המודולים עם מוצר Falcon Flex שלה, אשר צפוי לתרום להאצה מחודשת של צמיחת ההכנסות החוזרות השנתיות (ARR) במחצית השנייה של שנת הכספים 2026. למרות האופטימיות הזו, הפירמה ציינה כי הדברים של ההנהלה רמזו על פחות ודאות לגבי מגמות ה-ARR והתזרים המזומנים החופשי (FCF) בטווח הקרוב.
במהלך מצגת המשקיעים, CrowdStrike אישרה מחדש את יעדי ה-ARR וה-FCF ארוכי הטווח שלה, אם כי היא התאימה מעט את הניסוח לגבי מסגרת הזמן להשגת יעד ה-ARR שלה. התחזית החדשה קובעת כי היעד עשוי להיות מושג עד סוף שנת הכספים 2031, תוך שינוי התחזית של השנה שעברה משנת הכספים 2029 עד 2031.
האירוע סיפק הזדמנות לאנליסטים לאסוף משוב משותפים ולקוחות. שיחות עם 12 אנשים - הכוללים שבעה שותפים, ארבעה לקוחות ואנליסט תעשייה אחד - הניבו הערות חיוביות ברובן. המשוב הצביע על כך שחששות הלקוחות פחתו מאז התקלה שהתרחשה בסוף יולי, ללא עלייה נראית לעין בתחלופת לקוחות ופוטנציאל לעיכובים מתונים בהרחבת המודולים.
באופן בולט, בעוד שהייתה פחות התלהבות ממוצרים חדשים בהשוואה לשנים קודמות, העניין במוצרי LogScale וזהות של CrowdStrike נשאר חזק בקרב לקוחות. למרות המשוב החיובי והיעדים ארוכי הטווח שנשמרו, הפירמה בחרה לשמור על עמדתה הניטרלית לגבי מניית CrowdStrike.
בחדשות אחרות לאחרונה, CrowdStrike Holdings הייתה נושא למספר דירוגי אנליסטים ויוזמות אסטרטגיות. Wolfe Research שמרה על דירוג Peer Perform שלה ל-CrowdStrike, תוך ציון יתרונות וסיכונים פוטנציאליים הקשורים לתוכנית הוויתור ללקוח ומודל התמחור Flex של החברה. בינתיים, Evercore ISI, BofA Securities, Mizuho Securities, DA Davidson ו-Citi שמרו על הדירוגים החיוביים שלהם עם יעדי מחיר שונים, תוך הדגשת היוזמות האסטרטגיות של CrowdStrike, פלטפורמת אבטחת הענן הייחודית שלה ומשוב הלקוחות.
CrowdStrike השיקה גם את CrowdStrike Financial Services, חברה בת שנועדה לספק פתרונות מימון ללקוחות המאמצים את פלטפורמת CrowdStrike Falcon מבוססת ה-AI שלה. החברה יצרה שותפויות עם Dazz ו-1Password כדי לשפר את אמצעי אבטחת הענן ולפשט את האבטחה עבור עסקים קטנים ובינוניים. התפתחויות אחרונות אלה מדגישות את מחויבותה של CrowdStrike לשפר את מעמדה בשוק.
למרות שעלתה על הציפיות ברבעון הפיסקלי השני מבחינת הכנסות חוזרות שנתיות, הכנסות ורווח למניה שאינו GAAP, ההנחיות לרבעון הפיסקלי השלישי ושנת הכספים 2025 נפלו מתחת לאומדני הקונצנזוס. זה הוביל להתאמות מצד פירמות אנליסטים שונות. עם זאת, הסנטימנט הכללי מצד האנליסטים נשאר חיובי, תוך הדגשת התוכניות האסטרטגיות ומעמדה בשוק של CrowdStrike.
תובנות InvestingPro
בעוד ש-CrowdStrike Holdings (NASDAQ:CRWD) ממשיכה לנווט בנוף אבטחת הסייבר, נתונים אחרונים מ-InvestingPro מספקים מבט מעודן על הבריאות הפיננסית וביצועי השוק של החברה. עם שווי שוק נכבד של 65.48 ביליון $, ההערכה של CrowdStrike משקפת את מעמדה כשחקנית משמעותית בתעשייה. עם זאת, יחס ה-P/E שלה עומד על 382.02 מרקיע שחקים, מה שמרמז על כך שמשקיעים משלמים פרמיה על הרווחים שלה בהשוואה לשוק הרחב יותר. זה נתמך עוד יותר על ידי יחס P/E מותאם ל-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2025, שהוא מעט גבוה יותר ב-392.66.
טיפים של InvestingPro מדגישים ש-CrowdStrike מחזיקה יותר מזומנים מחוב במאזן שלה, מה שמצביע על מצב נזילות חזק. בנוסף, אנליסטים צופים צמיחה ברווח הנקי של החברה השנה, מה שעשוי להיות סימן חיובי לרווחיות עתידית. מצד שני, 39 אנליסטים עדכנו את תחזיות הרווח שלהם כלפי מטה לתקופה הקרובה, מה שעשוי לדרוש תשומת לב ממשקיעים השוקלים את המניה בהתחשב במכפיל הרווחים הגבוה שלה. למעוניינים בניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע טיפים נוספים על CrowdStrike ב-InvestingPro.
נתוני InvestingPro מראים גם צמיחה חזקה בהכנסות של 33.07% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2025, עם מרג'ין רווח גולמי של 75.37%, המדגיש את יכולתה של החברה לשמור על חלק משמעותי ממכירותיה כרווח גולמי. למרות הירידה האחרונה במחיר של 31.42% ב-3 החודשים האחרונים, החברה הניבה החזר גבוה של 61.4% בשנה האחרונה, מה שממחיש את אופייה התנודתי אך פוטנציאלית מתגמל למשקיעים.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.